На прошедшем аукционе по размещению ОФЗ Минфин улучшил условия заимствований. Впервые с начала года министерство смогло снизить доходность размещаемых долгосрочных бумаг. Этому способствовали масштабное погашение ОФЗ с плавающим купоном и надежды участников рынка на смягчение риторики Банка России.

Подробнее — в материале «Ъ».

На первом в 2024 году аукционе по размещению Минфином ОФЗ инвесторы проявили разборчивость. По итогам сбора заявок на облигации с постоянным купоном министерство привлекло рекордный объем с апреля 2021 года.

Но аукцион ОФЗ с переменным номиналом был признан несостоявшимся в отсутствие заявок по приемлемым ценам. Банки, накопившие в начале года ликвидность, активно покупали ОФЗ с постоянным купонным доходом в расчете на скорый переход ЦБ к смягчению денежно-кредитной политики.

Подробнее — в материале «Ъ».

Ставки по коротким ОФЗ впервые с июля прошлого года превысили ставки по длинным гособлигациям. Рост доходности коротких бумаг происходит на ожиданиях ужесточения денежно-кредитной политики и подъема ставки на ближайшем заседании совета директоров ЦБ. Аналитики допускают рост ключевой ставки на 1–2 процентных пункта, до 13–14%. Но подъем будет недолгим, и уже в первом полугодии возможно понижение, а потому доходность длинных бумаг слабее реагирует на политику ЦБ.

Подробнее — в материале «Ъ».

Доля инвестиций нерезидентов в объеме выпусков облигаций федерального займа (ОФЗ) сократилась с 9,5% на 1 апреля до 9,3% на 1 мая, следует из данных. Банка России. На 1 марта доля составляла 9,7% (– 0,2 процентных пункта к февралю).

Подробнее — в материале «Ъ».

Минфин скорректировал тактику заимствований на долговом рынке, предложив инвесторам помимо ОФЗ с постоянным купоном гособлигации с переменным номиналом (привязанные к уровню инфляции). Спрос на бумаги составил рекордные за два года 107 млрд руб., а размещение — 36,3 млрд руб., свыше трети от всего объема заимствований в этот день. Однако для размещения госбумаг министерство продолжает платить довольно высокие премии инвесторам.

Подробнее – в материале «Ъ»

Банк России и Министерство финансов РФ разрабатывают новый инструмент для долгосрочного инвестирования населения — бескупонные облигации федерального займа (ОФЗ), подтвердил РБК глава комитета Госдумы по финансовому рынку Анатолий Аксаков.

Подробнее – в материале «Ъ»

При запуске эмиссии «народных» облигаций федерального займа (ОФЗ-н) Минфин руководствовался целями повышения финансовой грамотности россиян и их привлечения на рынки. Как считают в министерстве, сейчас эти цели выполнены, поэтому дальнейшие выпуски ОФЗ-н не планируются. Выпуск таких облигаций начался в 2017 году, был прекращен в марте 2022.

Подробнее – в материале «Ъ».

Казахстанские финансовые компании покупают российский государственный долг с большой скидкой у инвесторов, которые не могут уйти с рынка из-за санкций и других ограничений. Об этом сообщает Bloomberg.

Источники агентства рассказали, что в последние месяцы некоторые казахстанские брокерские компании и банки покупали или делали предложения по российским суверенным ценным бумагам, включая облигации федерального займа. Регистрация долга в казахстанском расчетном центре дает покупателям возможность получать купонные и основные платежи.

Подробнее – в материале «Ъ».

Минфин России перевыполнил первоначальный план заимствований на 2022 год за счет выпуска облигаций федерального займа (ОФЗ). С начала года министерство разместило гособлигации на общую сумму 3,281 трлн руб. Первоначально объем государственных внутренних заимствований в текущем году был установлен на уровне 3,26 трлн руб.

Подробнее – в материале «Ъ».

После непродолжительного перерыва Минфин вернулся к практике масштабных заимствований. По итогам трех аукционов министерство привлекло в бюджет почти 809 млрд руб., второй результат за всю историю публичных государственных размещений.

Фактическое повторение рекорда трехнедельной давности стало возможно благодаря предоставленной банкам ликвидности и крупным погашениям ОФЗ. По мнению экспертов, при сохранении ситуации Минфин продолжит активные заимствования, чтобы сэкономить средства ФНБ.

Подробнее – в материале «Ъ».