Народ, приветствую.

Вопрос к более-менее подкованным в опционах теме:
Я исповедовал очень простую  стратегию — покупал раз в месяц на 60 $ опцион на VIX в ожидании очередного кризиса. И вот, после года дисциплинированных покупок, момент настал.

Но тут случилось не совсем понятное — я покупал 35 колы в среднем от 120 дней до экспирации (страйк выбирал из бюджета в балансе с более менее достижимым уровнем БА) сейчас VIX под 50 а мои майские, июньские, июльские и тд колы, которые к слову, уже глубоко в деньгах повысились в цене долларов на 10-15.

В силу каких не учтенных мною параметров так выходит? Я понимаю про дельту, про подразумеваемую волатильность и тд. Да, у дальних опционов все медленнее (к слову апрельский вырос до 120). Но они в деньгах на 15 пунктов и только 10 $ прироста? Дельта и волатильность выросли. Тэта не сожрала еще и половины стоимости. Я уж не говорю, что реальная картина в 10 раз хуже изначального профиля позиции и бог с ним, это только теоретическая история.

Еще хотел бы добавить следующий момент:
При первом подходе VIX к 50 мой апрельский 35 кол стоил 120$, через несколько дней VIX опять подошел к 50 и тот же колл стоит 350$

В общем прошу понимающих ситуацию лучше меня объяснить дураку что к чему.
Буду благодарен.