Сегодня ТМК опубликовала новость — компания объявила о присоединении восьми ключевых «дочек» к материнской структуре с одновременным переходом на единую акцию. Формально – это корпоративное слияние, но по сути – оптимизация бизнеса, которая может положительно повлиять на инвестиционную привлекательность ТМК в ближайшие годы.

Среди присоединяемых компаний — крупнейшие производственные активы группы: Волжский (ВТЗ), Северский (СТЗ) и Синарский (СинТЗ) трубные заводы, Первоуральский новотрубный (ПНТЗ), Таганрогский металлургический (ТАГМЕТ),и Челябинский трубопрокатный (ЧТПЗ) заводы и другие. Четыре из них уже на 100% принадлежат ТМК. У остальных — есть миноритарии, и их бумаги будут обмениваться на акции материнской компании.

Как будет устроен процесс?

Миноритариям производственных активов предложат обменять свои акции на более ликвидные акции ТМК. Для этого планируется допэмиссия – но, как заявляет компания, ее объем по факту не превысит 5% уставного капитала (изначально акций зарегистрировано может быть больше – это обычная практика, чтобы был запас; остаток просто погасят, когда все процессы обмена будут завершены).