На срочном рынке участники используют срочные контракты в целях хеджирования.С помощью хеджирования возможна передача рисков другим торговцам, которые занимают противоположную позицию, а также снижения риска недополучения прибыли из-за нежелательного изменения цены.
Например производитель своей продукции заблаговременно заключает срочный контракт на продажу своей продукции по выгодной для него цене.
Или как еще говорят на срочном рынке производитель хеджирует цену будущей продажи.Вообще хеджирование с помощью опционов и несколькими инструментами имеет свои приемущества, но требует от трейдера определенной осведомленности о состоянии рынка и профессионализма на срочном рынке.Например вы продали один фьючерсный конракт на индекс РТС по цене 150000 пунктов и заплатили гарантийное обеспечение 10000 рублей в надежде на падении котировок, в тот же момент мы хеджируем свою позицию покупая 150 опцион колл за который мы отдаем премию участнику рынка (продавцу) опциона.Кстати сама премия продавцу опциона намного меньше чем стоимость контракта базового актива.

( Читать дальше )