Новости рынков |📈Ренессанс Капитал: апсайд акций Сбербанка составляет 36%, цель 360 рублей.

Ренессанс Капитал поднял рейтинги банкам и их оценку.
По Сбербанку цель повышена на 10 рублей и теперь она составляет 360 рублей, апсайд 41%.
📈Ренессанс Капитал: апсайд акций Сбербанка составляет 36%, цель 360 рублей.
ВТБ цель 0,059, рекомендация «Держать». Апсайд 25%
Тинькофф цель $27.5/GDR, рекомендация «Покупать». 24% апсайда
БАнк Санкт-Петербург цель 77 руб, Апсайд 37%, «Покупать»

Кто верит в прогноз по Сбербанку?😁

Блог им. romanranniy |Для тех кто считает что сбербанк дорогой по балансу!(Про Втб)

Начало здесь

Решил посчитать сколько будет P/BV у ВТБ

 

расчёт
1439000000000/(3073905000000*10+21403797025000+12960541337338)=0,0221

 

 

1439000000000-капитал

12960541337338-обычка

21403797025000-префы 1-го типа
3073905000000*10- префы 2-го типа, для простоты расчёта так как у этих префов номинал 0,1 то есть в 10 раз больше чем у других акций, а следовательно они претендуют на большую в 10 раз долю в капитале

P/BV =  0,05066/0,0221=2,29! – Сбербанку до этих уровней ещё расти и расти!

 

В заключении хочу сказать что я совершенно не рекомендую: шортить, продавать фьюч и как либо играть на понижение с Втб, так как эти показатели в 2014-2015-2016 были намного хуже (это касается и прибыли), и это не мешало банку стоить намного дороже чем сейчас!

Следовательно любые операции с продажей акций Втб очень рискованные так как цена в любой момент может вернуться к тем значениям которые были, и произойти это может без всякого фундаментального обоснования.

 

Есть у меня так же теория заговора для акций Втб, например в 2014 году на дне ММВБ все сравнили показатели Сбера и Втб и поняли что покупать однозначно надо сбер!, в это время кт то смекнул что пока вся движуха в сбере можно легко задрать цену на акции Втб, 2015 мы видим плохие показатели по прибыли но цена не падает, а в 2016 прибыль выросла в 2 раза и тут народ начинает тарить! Так как прибыль выросла значит и акции вырастут, 2017 та же самая картина рост прибыли и массовые закупки, и как только кто то распродался так втб и слили…..

Должен сказать что я от теорий заговора стараюсь держаться подальше, но уж очень на это похоже)

Блог им. romanranniy |Решил написать пост про ВТБ

Я постоянно подшучиваю над владельцами акций втб(которые у меня тоже есть в малом количестве), думаю они на меня обижаются но сейчас я бы хотел объяснить максимально просто и доступно почему я считаю ВТБ плохой инвестицией.

Данные взяты с отчётности на смартлабе https://smart-lab.ru/q/VTBR/f/y/

Итак планируемая чистая прибыль за 2017 год(по заявлению менеджмента) 100 млрд.

Кол-во обыкновенных акций 12 960 млрд.

Кол-во акций преф. 21 403 млрд.

Следовательно если банк захочет всю чистую прибыль выплатить в виде дивидендов мы получим

100000000000(чп)/(12960541000000(обычка)+21403797000000(преф))/0,052(цена акции)*100 = 5,596%  доходность, то есть меньше чем текущая ставка 8%!

И даже если втб удвоит прибыль  то доходность будет 11,19% и это при том что он должен ВСЮ прибыль выплатить чего он никогда не сделает)

Смысл покупать банк дающий доходность меньше ОФЗ?!

Вот и весь простой расчёт, если вы заметили изъян в моих рассуждениях то прошу указать в комментариях!

  • обсудить на форуме:
  • ВТБ

....все тэги
2010-2020
UPDONW