Приветствую.
Результаты августа 2023 торговой стратегии «рациональные инвестиции».

Август 2023 финальный месяц для данной стратегии. Дело в том, что в середине августа 2023 я закрыл счет ИИС, к которому была привязана данная стратегия. Насколько я понял из общения с поддержкой Comon, поменять в стратегии один счет ИИС на другой нельзя, можно только на единый счет. С точки зрения идеологии системы, на текущий момент она совсем не является той, что была в своем начале. Из комбинации фундаментально-технической, после начала СВО и отказа в публикации отчетов по большинства компаний, осталась только техническая часть, которая еще и работает на дневном, вместо недельного масштаба. С сентября уже буду вести публичную статистику по новой трендово — механистической системе.

P.S.  Небольшой подарок хейтерам российской фонды (на графиках один и тот же счет):


( Читать дальше )

Интересна позиция ЦБ РФ: имеются ли признаки манипуляции на рынке ценных бумаг в ситуации, когда сначала объявляется какое то значимое решение, а после завершения торгов, перед назначенной датой данное событие отменяется?

Приветствую.
Результаты июль 2022 торговой стратегии «рациональные инвестиции».

Текущий состав портфеля:


( Читать дальше )

Приветствую.
Результаты июнь 2022 торговой стратегии «рациональные инвестиции».

Текущий состав портфеля:


( Читать дальше )

Приветствую.
Результаты мая 2022 торговой стратегии «рациональные инвестиции».

Текущий состав портфеля:


( Читать дальше )

Приветствую.
Результаты апреля 2022 торговой стратегии «рациональные инвестиции».

В целом, ожидания на год умеренно негативные. И дело тут не только в продолжающейся СВО, хотя, как говорил Эйнштейн «насилием можно устранить препятствия, но нельзя создавать». Помимо военных затрат, санкций, ограничений инвестиций, нарушения транспортных цепочек есть еще и факторы, которые пока и не начали свое воздействие. Здесь и обширные карантинные меры в самых густонаселенных частях Китая, что очень негативно влияет на общемировое производство и логистику. И климатические негативные условия в США и Индии, что вместе с уменьшением сельскохозяйственных площадей в Украине делают практически неизбежной угрозу продовольственной инфляции и голода в беднейших странах мира уже в конце 2022.

Ну а самая серьезная угроза, на мой взгляд — предстоящие раунды поднятия ставок и сокращения балансов крупнейших ЦБ. В условиях гигантских долгов государств и корпораций, рефинансирование которых даже при околонулевых ставках непростое дело, увеличение ставок и отключение QE приведет к быстрому дефолту. Хотя если ничего не делать, случится более растянутый дефолт через обнуление долгов через гиперинфляцию.

( Читать дальше )

Приветствую.
С некоторой задержкой (немного приболел) подвожу объединенные результаты за февраль — март 2022 торговой стратегии «рациональные инвестиции».

Цифры неприятные, хотя с таким серьезным форсмажором, могло быть и хуже. Сильно расстраивает максимальная просадка, но с учетом сознательного отказа от фиксации еще в начале спецоперации небольшого убытка, она была ожидаема. Сейчас уверен, что это решение было правильным. По большинству бумаг лои были 24.02.2022 в день начала операции, около 11 часов утра. Вероятнее всего, в это время в крупных профучастниках прошли совещания по утренним новостям и было принято решение выходить по любым ценам. Причем, после выхода, уже следующая часовая свеча была на 700! пунктов вверх. Поймать подобный момент не имея инсайда, кмк, невозможно.


( Читать дальше )

Приветствую.
Сейчас очень нестандартная ситуация. И отчет тоже не стандартный. Я не знаю своих результатов по стратегии на Comon за месяц. Также не знаю и результат индекса, т.к. вчера торги не проводились. Хотя точно понимаю, что убытки по счету сильные и даже если они меньше бенчмарка, радости от этого никакой. Счет о котором пишу, закрывать и выводить не стал, хотя утром 24 видел, что началась полномасштабная военная операция. Почему? Стратегия сделана на счете ИИС-А и при выводе с него средств, мне пришлось бы вернуть ранее полученные вычеты по подоходному налогу. Также я не уверен, что сейчас хорошее время остаться в рублях, т.к. с учётом введённых и возможных будущих санкций сильная вероятность девальвации. В подобной ситуации иметь активы, кмк более защитная позиция, акции в будущем имеют шанс отрасти. Дополнительным фактором не закрывать позиции является то, что по стратегии не было подписчиков и я не несу даже моральных угрызений совести за чьи то убытки.

Как то так. Берегите себя. Не совершайте необдуманных и сиюминутных действий, в подобные моменты риск наломать дров очень велик. Все написанное — моя личная позиция, которая не является инвестиционными рекомендациями.

Приветствую.
Результаты января 2022 торговой стратегии «рациональные инвестиции».

Произошедшая в январе коррекция оставляла мало шансов на прибыль лонгового портфеля. Но и провальным результат назвать также нельзя. Конец 21 — начало 22 в составе было около 55% коротких ОФЗ, которые практически не просели в отличии от акций. В течение января часть облигаций было продано и в районе текущих локальных низов были приобретены Норникель, Сберпреф, Газпром, Сибнефть и Фосагро. В том, что  долгосрочное дно было уже пройдено пока уверенности нет, в случае дальнейшего снижения цикл продажи облигаций и покупки акций продолжится.

В настоящее время состояние неопределённости по основным причинам повышенной волатильности (ужесточение, геополитика, пандемия) по прежнему актуально. Портфель на текущий момент:


 

Приветствую!

Прежде всего, хочу от всей души поздравить читателей Смарт-Лаба с наступающим 2022 Новым годом! Здоровья, счастья, удачи и благополучия! Исполнения всех желаний, душевного спокойствия и покорения новых амбициозных целей и вершин!

Результаты декабря 2021 и уже итоговые по всему 2021 году торговой стратегии «рациональные инвестиции».

Результат месяца и года оцениваю как неудовлетворительный. Основная задача — альфа к бенчмарку не выполнена. Можно было бы найти множество красивых и не очень оправданий, например, совет Баффета оценивать стратегии, как минимум по результатам трехгодичного цикла и т.д. Но искать оправдания — тупиковый путь. По сути, будучи единоличным и частным управляющим на меня не действует множество ограничений, свойственных управляющим в тех или иных фондах, но и отсутствие ограничений означает 100% ответственность за конечный результат.

( Читать дальше )