Equity Residential (EQR, Financial, REIT — Residential, USA) — Крупнейший инвестиционный траст недвижимого имущества сообщил о увеличении своей доли акций на 26 процентов в Archstone. Размер сделки составил $1,33 миллиарда. Смежные акции (AVB, AIV, UDR)

Medicis Pharmaceutical Corp. (MRX, Healthcare, Biotechnology, USA) — Фармацевтическая компания сообщила о прибылях 2,39$ за акцию. Аналитики ожидали 2,35$ за акцию. Смежные акции (AGN, OMPI, PRGO)

SuccessFactors Inc. (SFSF, Technology, Business Software & Services, USA) — Ведущий в мире поставщик программных решений для бизнеса SAP AG  сообщил о поглощении SuccessFactors за 40$ на акцию.  Смежные акции (TLEO, KNXA, SABA)

Staples Inc. (SPLS, Services, Specialty Retail, Other, USA) — Крупнейшая в США розничная сеть по продаже канцелярских товаров и офисных принадлежностей сообщила, что если экономика стабилизируется, акции компании вырастут выше 22$ за акцию. Смежные акции (OMX, ODP, CSOF)

Интересные акции:
TSTC, CIS, DANG, LOCM, RPTP, USU, SUN, TMK, CNQ, AET, CDE, RTN, ATI, MRO, EXXI, AGCO, WYN, NFX, WMB, HPQ, OSG, ALK


( читать дальше )

В 2008 произошел кризис «теневой банковской системы».
Инвест-банки не могли заместить потерянные рыночные источники финансирования ликвидностью от своего ЦБ, они были лишены наиболее мощных инструментов предоставления ликвидности — сделки с ЦБ — и инвестбанкам оставалась только распродажа активов, что привело к гигантским движениям на фондовых и сырьевых рынках мира и в валютных парах.
         
В 2012 происходит кризис «классической банковской системы».
Сейчас банкам доступно больше инструментов для сглаживания негативных тенденций, и поэтому не происходит резких движений на рынках активов: на валютных рынках, в стоках и сырье.

Отсутствие резких движений на финансовых рынках не говорит о том, что в 2012 напряжение меньше, чем в 2008.

Внешнее спокойствие рынков говорит лишь о различиях между 2008 и 2012. За внешним спокойствием 2012, возможно, скрывается более серьезный финансовый кризис (так как в основе кредитной спирали лежат не столько финансовые — например ипотечные облигации США — сколько политические активы — государственные облигации).

( Читать дальше )

Власти коммунистического Китая готовятся к возможным социальным последствиям спада производства, сообщает The Financial Times.
«Мы должны установить систему контроля над обществом, которая смогла бы приспособиться к рыночной экономике», — заявил на партийном семинаре куратор министерства общественной безопасности, член Политбюро КПК Чжоу Юнкан. По его словам, только строгий контроль позволит властям смягчить социальные последствия кризиса.
Китайский политик призвал региональных руководителей воздержаться от излишне амбициозных проектов. По его мнению, крупные показательные проекты способны вызвать протест у населения.
По мнению аналитиков американского издания, выступление Юнкана демонстрирует, что Пекин опасается растущего социального напряжения, которое связано с падением производства и планами правительства по модернизации фабрик и заводов, — они предусматривают сокращение большого числа рабочих мест.


( Читать дальше )

---

Германия переведет около 500 млрд евро в «антидолговой» фонд — Новости делового портала BFM.ru
Фонд по погашению задолженности государства позволит странам сократить уровни госдолга до 60% ВВП, уверены в Берлине
www.bfm.ru/news/2011/12/04/germanija-perevedet-okolo-500-mlrd-evro-v-antidolgovoj-fond.html

Банки.ру | Берлин и Париж предложат коллегам по ЕС потерять часть суверенитета ради борьбы с кризисом / Мониторинг банковской прессы / Мониторинг банковской прессы
анцлер Германии Ангела Меркель и президент Франции Николя Саркози — главы двух крупнейших экономик зоны евро — сегодня должны обратиться к коллегам по ЕС с давно ожидаемым предложением.
www.banki.ru/news/bankpress/?id=3431784

Правительство Италии одобрило новые антикризисные меры на 24 млрд евро — Финансовые новости 5 декабря 2011 г.
Совет министров Италии во главе с Марио Монти в воскресенье вечером одобрил пакет очередных антикризисных мер в размере 24 миллиардов евро.
mfd.ru/news/view/?id=1671430

Вести Экономика ― МВФ прокредитует Европу на 200 млрд евро за счет денег ЕЦБ
Международный валютный фонд подтвердил намерение перекредитования Европы. Ранее на рынке появились слухи, что ЕЦБ вложится в фонд, который в свою очередь прокредитует Италию и Испанию.
www.vestifinance.ru/articles/4558

Вести Экономика ― Меркель пообещала «новую Европу»
Европе необходим новый альянс, и она на пороге создания бюджетного союза, «с жесткими правилами, как минимум в отношении еврозоны».
www.vestifinance.ru/articles/4553

Вести.Ru: На помощь рынку облигаций еврозоны пойдет триллион евро
Новый стабилизационный план в размере 1 триллиона евро разработан Европейским центральным банком. Он предполагает более широкое вмешательство ЕЦБ на вторичный рынок гособлигаций еврозоны в целях не допустить падения цен на казначейские векселя Италии и Испании
www.vesti.ru/doc.html?id=650793&cid=6



( Читать дальше )

Простите за копипаст.


РИМ, 5 дек — РИА Новости,. Совет министров Италии во главе с Марио Монти в воскресенье вечером одобрил пакет очередных антикризисных мер в размере 24 миллиардов евро. Как заявил Монти на пресс-конференции по итогам заседания правительства, принятие этого документа поможет Италии «сделать большой шаг вперед». «Этот пакет служит для спасения Италии», — сказал премьер-министр, отметив, что страна находится в тяжелейшей экономической ситуации. Приоритетом для правительства станет борьба с уклонением от уплаты налогов, стимулирование экономического роста и конкуренции, а также сокращение государственных расходов на содержание политического и административного аппарата. В этой связи глава правительства решил показать пример и объявил о том, что отказывается от своей зарплаты премьер-министра и министра экономики. Кроме того, правительственный декрет предусматривает повышение налогов на дорогие объекты движимого имущества, такие как роскошные автомобили, частные самолеты и лодки, чья длина превышает 10 метров, а также повышение на 2% ставки НДС во второй половине 2012 года. Совмин Италии также принял решение о повышении пенсионного возраста для мужчин и женщин. Так, начиная с 2012 года, мужчины в Италии смогут уходить на пенсию с 66 лет, а женщины с 62 лет, при этом с 2018 года эта возрастная планка будет поднята до 66 лет также и для женщин. Как сообщают итальянские СМИ, новый антикризисный план Монти представит Палате депутатов национального парламента во второй половине дня в понедельник, после чего декрет будет направлен на рассмотрение сената республики.

Мне тут одна занятная идея пришла в голову — написать на базе своей инфраструктуры (МТС) некий адаптивный анализатор рынка.

Идея следующая: допустим, у нас есть Nное количество интересных фильтров, а т.ж. другие околорыночные данные (объемы нескольких (сотен?) предыдущих баров, размеры тел/теней у свечей, ОИ, уровни/тренды — вобщем,  джентельменский набор).

Далее пишем какое-нибудь простое правило на вход, любое — это не суть, стоп и тейк, допустим, 0.5%. При тестировании сохраняем своего рода срезы данных для каждой сделки, включающие значения всех фильтров на момент ее совершения. Во время тестирования фильтры используются только как дата-фидеры, таким образом мы получаем их полные спектры.

Промежуточный результат:
+ придумать простой вход
+ сохранение статистики по сделкам и фильтрам
+ визуализация эквити с сортировкой по фильтра
…

( Читать дальше )

Гонка по спасению евро началась. Мрачные итоги аукциона по немецким госбумагам, доходность итальянских бумаг зашкаливающая за 7%, расширение спрэда между немецкими и французскими бондами до уровней 1990-х годов и заявление Moody's о том, что даже Германия не гарантирована от снижения рейтинга: все это указывает на близкое окончание игры.

Знаменитые британские обозреватели близки к истерике. Вольфганг Мюнчау (Münchau) написал 28 ноября в Financial Times, что «еврозоне осталось 10 дней». Эмброс Эванс-Притчард (Ambrose Evans-Pritchard) в Daily Telegraph в тот же день переплюнул его: «Все, что мы определенно знаем, это что европейская валютная политика должна неизбежно привести к развалу и, возможно, фашизму. Что может быть хуже?» Немецкий журнал Spiegel вышел с обложкой, на которой изображена сломанная монета в один евро на фоне темного неба, заголовок гласит: «Что теперь?»

Новые решения, просочившиеся в прессу в прошлые выходные под видом возможных предложений для евросаммита 9 декабря, например, введение евробондов для ядра еврозоны, или привлечение МВФ к фондированию ЕЦБ, слишком сложные и громоздкие для участников рынка, ждущих быстрой реакции ЕЦБ.

( Читать дальше )

2012 год будет трудным для рискованных активов, текущие события свидетельствуют в пользу высокой вероятности QE3


       Комментарий к последнему скоординированному шагу центральных банков от одного трейдера: «Эти чертовы кейнсианцы не дают людям спокойно шортить рынки. Как в точности говорил Майкл Корлеоне: „Когда мне кажется, что я уже вышел из игры, они меня затаскивают обратно!“ (These f… keynesians will not leave someone short the markets in peace. Just like Michael Corleone says: „Every time I think I'm out, they pull me back in!“) Еще один месяц, еще одно лекарство от европейской болезни. Если кто-то желает написать статью про это в экономико-медицинский журнал, то ее, видимо, следовало бы назвать так (иронично, или — уж как кто относится к такому средству):


Целительная сила свопа.
 
       Коротко об интервенции. В последнее время из-за Европы долларовый LIBOR 3 мес. официально вырос с 0.25 до 0.53% (реально — еще больше). LIBOR/OIS до — 45 б.п. с 15. ТED-спрэд — тоже в 2 раза, до 52 б.п. Когда на рынках возникает напряженность, и становится непросто занимать деньги тривиальным образом, в дело вступает cross currency [basis] swap. Чем хуже ситуация с ликвидностью в валюте, которую хотят занять, тем шире его спрэд — стоимость свопа. В случае пары EUR/USD стоимость CCS 3 мес. расширилась в один момент до невероятных минус 160 б.п. (выходит — для тех, кто не знаком с CCS — что 1.6 проц.пункта следовало прибавлять к рыночной ставке в евро для того, чтобы уплатить требуемую ставку за предоставленные заемщику доллары в обмен на LIBOR 3 мес.) Доллары стали очень и очень дорогими для европейцев.

( Читать дальше )

Cамым надежным заемщиком Европы оказалась Швеция. Ее долговым бумагам уступили в надежности даже облигации Германии, до недавнего времени считавшиеся самыми крепкими в Европе. Как сообщает агентство Bloomberg, разрыв в доходности шведских и немецких долговых бумаг составил около 40 базовых пунктов (0,4 процентного пункта), иначе говоря, Швеция может занимать деньги по меньшим ставкам, чем ФРГ.
Почти через два десятилетия после устранения своего последнего банковского кризиса Швеция может похвастаться наиболее эффективным рынком заимствований. Швеция считается одной из тех стран, которые предпочли остаться за пределами евро, расплатились по долгам и вели строгий контроль за своими кредиторами. В 2011 году госдолг Швеции снизился до 36% ВВП против 40,2% в 2007 году.
Самая крупная экономика Скандинавии не зависит от единой европейской валюты, расчеты в Швеции осуществляются в кронах, поэтому страна стала «зоной безопасности» для всех, кто бежит от евро.


( Читать дальше )

Ннну, Хто Шо думает ??? Или РосНефть с Лукошкой уже медь начали добывать ??? ;)