rss

Профиль компании

Финансовые компании

Блог компании Mozgovik | Коротко обобщу что я думаю по рынку

Нижеследующие выводы — результат нашей командной работы в Mozgovik:

✅В общем, USDRUB снижается сейчас ожидаемо. Тут писал об этом. Какой риск для рубля? Существенное падение цен на нефть и суммарное падение экспорта на 50%, а также резкая отмена валютных ограничений. При остальных сценариях не ясно с чего доллару расти.

✅Хуже всего — наличный рублевый и долларовый кэш, обесцениваемый высокой инфляцией. В банках высокая, но короткая доходность, поэтому будем смотреть какие доходности даст бондовый рынок в 1 день открытия. Есть пара бондов второго эшелона, если дадут в них 30% доходность на панике, я бы взял. Но думаю, дураков там не будет.

✅У нас есть веские основания считать, что хорошие акции, которые надо покупать, так и не дадут купить по хорошим ценам после открытия рынка. Таких акций не так много, всего штук 5-6. 

✅У нас есть список акций, которые скорее всего заплатят хорошие дивиденды. Там 11 имён, но из них я бы покупал только 4.

✅Есть как минимум две компании, акции которых должны обнулиться. Логично предположить что там будет национализация. Вот этих инвалидов и надо выкупить на средства ФНБ, выпустить честных инвесторов, которые не были готовы к такому кидалову. И есть очень много компаний, бизнес которых пострадает очень серьезно. 

✅Опыт Ирана в целом вселяет в нас оптимизм, что не всё кончено.

✅По бондам ждём испарение ликвидности. Очень боимся длинных бумаг, т.к. резко возрастают инфляционные риски. По ВДО минимум ждем что 1/3 отдефолтится.

Все наши идейки вываливаем сюда: @mozgovikresearch
★11
131 комментарий
Насчет хороших цен акций: если дадут выйти нерезам, то заливное будет знатным… Ну и бакс в небо…
avatar
_xXx_, вот этот вопрос остается открытым. Но я думаю выпускать их будут аккуратно, возможно мимо биржи

Тимофей Мартынов, возможно мимо биржи

 

Через прав.комиссию.

Тимофей Мартынов, как влияет на людей их поза) Тимофей ответь честно ты бы написал что кэш это трэш, если б сам сидел сейчас в ликвидности а не в бумагах?
avatar
Тимофей Мартынов, А какие есть сценарии, как это могут сделать чтобы не отразилось на курсе?
avatar
_xXx_, как они на открытии выйдут… если им запрещено лить?
avatar
Ом З, я про открытие и не говорю ничего. просто им по инвест декларации нужно будет все продать. когда-то же их выпустят…
avatar
_xXx_, в Иране с 2018г не выпускают, нормально, рынок хорошо растёт ...)
avatar
Опыт Ирана в целом вселяет в нас оптимизм, что не всё кончено.

Иран 15 лет вылазил их *опы, какой млять оптимизм на 15 лет?
avatar
Egorax, ты хотел сказать индекс Ирана вырос в 15 раз?
avatar
Zvr,  он явно это хотел сказать
он же трейдер..  а не халам балам
avatar
Zvr, может индекс урана?
avatar
Zvr, а валюта насколько обесценилась?
avatar
4kk, меньше, чем вырос рынок
avatar
Egorax, да, эта фраза меня просто убила. Какой может быть тут оптимизм. Инфляция 30-50 годовых.
Egorax, иранские бизнесмены в интервью говорили что основная проблема была в том, что они не знали как настроить систему в новой реальности. Надеюсь этот путь по граблям у нас будет короче.
avatar
мало кто знает что у нас на бирже есть актив с плечом 500!!!

кто хочет отиграться? бобро пожаловать в  RUON
avatar
Когда Иран попал под санкции, там не думали, что это на годы и десятилетия, поэтому фондовый не национализировали, а оставили. Тут сейчас все понимают, что санкции у нас надолго, то думаю фондовый оставлять смысла нет.
avatar
-=КОТ=-, ну то есть еще добить экономику? Фондовый рынок — это инструмент для монетизации активов. Плюс это возможность получить дополнительные ресурсы для масштабирования производства.

Но если конечно уходить из рыночной экономики, то да, можно фонду закрывать. Стрельнуть себе в очередной раз в ногу могут.
avatar
А почему надо выпускать инвесторов за счёт средств ФНБ? Я не понял…
Дюша Метелкин, потому что Тима в акциях, правильно  выбранных по фундаменталу компаний )
avatar
astray, а надо мной многие смеялись, когда я на пальцах пытался объяснить, что цена акций определяется тем, кто их будет покупать и сколько этих покупателей будет…
Дюша Метелкин, плюньте смехунам в лицо
avatar
astray, да смысл. В кэш вышел, только в бакс не успел.
А так то каждый сам себе злобный Буратино
Когда половине участников торгов, которые хотят выйти не дают совершать сделки, то можно раздувать любой оптимизм )))
Как только нерезиденты пойдут в суды, либо снимут с них запрет на торговлю так будет такой «оптимизм», который ФР РФ никогда прежде не видел, польются золотые реки 
avatar
Exorcist, в Басманный суд они пойдут, я надеюсь?)
avatar
Schurik, не знаю в какой  судов много в мире ))
но должны пойти, там другой менталитет, они умеют бороться за свои права )
avatar
Schurik, пусть к коровину идут  и разумному хомяку… он их примет в союз
avatar
Exorcist, Когда пойдут в суды..  Но в рынок так и так никто в здравом уме не полезет сейчас. 
avatar
Exorcist, дык не только нерезы, ещё и частные лица с конской комсойм польют. И польются не золотые реки, а золотой дождь :))))
Exorcist, а вы не находите, что когда им дадут выходить, рынок уже настолько высоко будет, что выход особо и не целесообразным станет?
Осторожный спекулянт, вы хотели сказать, что рынок будет настолько низко (если вообще будет), что выход особо и не целесообразным станет? ))
avatar
Reznor, нет, я считаю, что когда котировки поднимутся до приемлемы уровней, выходить смысла не станет деньги все считать умеют.
Единственное корпоративные ограничения могут на некоторые фонды наложить обязанность распродать, но не только же институционалы наш рынок покупают.
Короче, несомненно, сложный вопрос на коленке так баланс не прикинешь, к сожалению. Но ~30% точно западники потеряли ввиду переоценка…
Какие две акции, о которых идет речь, должны обнулиться?
Неврастеник, Подозреваю, что речь может идти о ВТБ и Газпроме, но не уверен.
Неврастеник, Один из них Аэрофлот
Неврастеник, нет. Газпром газ качает цены на газ высокие.
В голубых фишках нет таких. А мелочи много разной.
Генадий Гимаев, а какой смысл национализировать второй эшелон?
avatar
Пётр, да просто Тимофей выдумал
Неврастеник, национализация газпрома и втб?) госкомпаний?)
avatar
Неврастеник, Газпром? тут скорее цель не выпускать инорезов, а придумать как не впускать новых.
А вот всякие аэрофлоты, мейлру, и прочие мечелы — у которых долгов больше чем прибыль в следующие лет 500 — вот там могут быть сюрпризы.
avatar
Неврастеник, втб и аэрофлот?
avatar
Елена Moon, ВТБ похоже, абсолютно наплевать на цену своих акций. Они зарабатывают на реальный финансовых услугах, а не в казино. Могут заработать много, могут мало. Но всегда в прибыли. 
Как цена акций повлияет на их бизнес? Даже если почти обнулится?
На нормативы ЦБ это не повлияет.
avatar
Неврастеник, Аэрофлот точно обнулён. А вообще там может больше 2х быть, люые компании против которых будут вводить ограничения или ограничения введет сама РФ, например на экспорт удобрений, могут национализировать. 
avatar
>В общем, USDRUB снижается сейчас ожидаемо

снижается нарисованный курс не имеющий никакого отношения к реальности
avatar
Alexander, да по факту 21 февраля заказывал запчасть на автомобиль, стоила 6 тысяч, сейчас смотрю уже 17. Я даже глазам не поверил, бакс даже на своих хаях не рос так по отношению к рублю. 
На бирже запретили торговать иностранцам и на почти нулевом объеме рисуют курс под названием «В Багдаде все спокойно»
avatar
Exorcist, так своих нет запчастей...95 проц импорт… а тут не только бакс… но и логистика… дефицит 
avatar
Exorcist, по секрету — если вы попытаетесь заказать эту же запчасть в долларах — окажется, что цена выросла ещё больше, чем в рублях ... 

avatar
Exorcist, как человек, имеющий в том числе бизнес по торговле запчастями для спецтехники: в связи с угрозой прекращения поставок в Россию имеет место ажиотажный спрос на запчасти (как наверное и на многие другие товары), их закупают впрок. Продавцы на этом ажиотаже резко подняли цены (значительно сильнее, чем рост курса валют), в том числе и на допущении, что возможно эти продажи будут у них последними, или по крайней мере будет перерыв на время отлаживания новой логистики поставок.
avatar
Alexander, а на форекс кто рисует?
avatar
Быстро же ты переобулся. 24 биржу хоронил сейчас все вдруг воодушевились. 
Интересно наблюдать.

Мы (старички) не поддаемся ни панике, ни эйфории. 
Работаем по плану. РФ рынок летом еще покажет низы вместе с мировыми рынками. 

Интересная мысль чтобы трлн влили в аэро и втб и другие гос помойки. Минфины и тд не глупее нас, они выкупят то, что продадут толпе в 3 раза дороже скоро, а этот мусор им не нужен
Александр Боряев, толпу теперь с фонариком искать будут.)))
avatar
-=КОТ=-, да в 1 день торговли биржи посмотрим на их количество по сделкам. 
Их будет более чем достаточно и в будущем, а если нет, выкупят все прибыльные топ компании(весь фри флоат 3 трлн) в наличии 10 в ФНБ.
А какашки сами умрут по тихому
Александр Боряев, в течении 2-3 лет ставлю на то.что все национализируют за копейки за счет ФНБ. Фондового рынка у нас не будет.
avatar
-=КОТ=-, скажу больше если нет иностранных инвестиций, то фондовый рынок и не нужен (одни расходы и неудобства на раскрытие информации и соответствие различным требованиям). Он собственно и создан только ради привлечения капитала.
avatar
Exorcist, я с начала марта это здесь пишу. Без нерезов фондовый в нашей стране не нужен и не будет.
avatar
Exorcist, ну судя по тенденциям, полутора миллиардам китайцев тоже сейчас надо будет аккуратно выпиливаться из эппла и теслы, и аккуратно куда-то переливаться.
Чем не «иностранные инвестиции»?
avatar
Exorcist, ну в Иране же много лет существует и процветает..)
avatar
Alex666, там это скорее казино, для отдушины населеия оставили. А не для привлечения капитала.
avatar
Zerich121, ну как казино. Всё также, люди инвестируют, зарабатывают, получают дивиденды… 75% взрослого населения, исключительно в местные компании..)
avatar
Осенью 23 к покупкам присмотреться, сейчас не время фонды. Как говорят аналитики-«Инвесторы фиксируют прибыль»🤫
Тимофей, дайте конкретику по компаниям… за что эта интрига 😂
Asheve, за платную подписку )))
avatar
IliaM, у меня есть) где почитать?
Опыт Ирана в целом вселяет в нас оптимизм, что не всё кончено.

Лучше ужасный конец, чем ужас без конца.
avatar
Денис Г., ну так красную кнопку еще никто не отменял
avatar
Денис Г., в Иране фисташка вкусный.
avatar
Для продолжения чтения поста необходимо оформить премиум подписку!!! запретные знания для таких как я, любителей халвы....
avatar
хуже всего долларовый кеш — нуу, так себе )))
avatar
Штум, только долларовый кеш, те доллары что в банке лежат это пороховая бочка. Наш ЦБ уже пошел в разнос, такое творит что ему завтра объявить — доллары блокируем и выдаем в рублях по «волшебному курсу», в 90-ые многострадальный народ это уже проходил.
avatar
Exorcist, так я полностью согласен. здесь на проливе докупать в пору, только непонятно как выводить в кеш.
avatar
Штум, искать обменник с приемлемой продажей
avatar
Штум, Купить суверенные облиги
avatar
Штум, это Тимофея кидок, который провернуло наше государство, не вылечил от патриотизма и любви к рублю.


Доходность наличного доллара или обесценивания рублей за последние 25 лет.
А какая доходность у трейдеров за 25 лет? 99,9% их потеряли свои сбережения. Поэтому в нашей стране долларовый кеш под подушкой-самый оптимальный вариант, А для детей и внуков еще и золото
Мой господин, теперь надо добавлять к золоту, фразу физ мет. а то как с долларом могут поступить. на счете есть а в карман не положишь.
Ну мне понятно спекулянты волу торгуют, в принципе на сишке рай сейчас, акции погонять будет прикольно, но брать акции РФ в долгосрок?
Ликвидности будет хер, платить за Украину будем лет 30-50, как и платим за нее с 2014 года, за крымрым и весь этот военный бред куда сливали полбюджета 8 лет, но теперь ставки выросли и задней передачи уже нет, гудбай.
А нынешний курс рубля на бирже это фейк, затянули все гайки, выставляют что хотят, объемов 10% осталось, завтра сделают 3 рубля легко на таком рынке и комиссия 3000% на покупку
Никадим Череповецкий, за 93 рубля желающих купить будет масса.
avatar
маркетосы с бондов не должны уйти. Ликвидность должна быть
avatar
Есть пара бондов второго эшелона, если дадут в них 30% доходность на панике, я бы взял.

Еще разве не напокупался? Вроде уж к 20.02 весь затаренный был…
avatar
IliaM, может квартиру продал как собирался?
avatar
Пост написан человеком на которого давит лонговая поза.
avatar
Zaratushtra, не просто лонговая, а в рублях и во всякий стремных инструментах, которые сложатся при открытии биржи. Вот Тимофей и пытается убеждать себя уже в которой статье.
zz, если брать за 30% номинала, то купон 8% становится уже 26.5%...
Плюс реинвестирование
zz, будете смеяться, но похожие ставки точно будут.
Но я бы не сказал, что в текущей ситуации это хорошее предложение, если мы говорим о длинных бумагах
zz, ну по адресным заявкам в понедельник 26237 за 53.1 шли, а 26239 за 47.7
Мартын, давай сдавай уже свой газмяс по сотке 😁
Тебя только все ждут
avatar
Иван Совяк, кому?
Рост биржи без внешнего капитала возможет за счет роста экономики, доходов населения, цен на экспортные товары, в краткосрочной перспективе прогноз негативный.
avatar
Максим согласен, брать только на техосткок и выходить быстро
Что там снижается ожидаемо? Курс рубля-это просто рисунки первоклассника. Рынком там не пахнет
avatar
Иран вселяет в тебя оптимизм?)) А 37й год тоже? Вчера товарищ Сталин его объявил, ты все об акциях беспокоиться, ты не волнуйся, они у тебя теперь надолго, только обменять их даже на фантики уже не сможешь, рынка в РФ больше не будет, чем дальше, тем становится яснее.
Доллар снижается))) доллар идёт так далеко наверх, что я даже представить не могу, черный рынок покажет настоящий курс, купленное по 120-140 даст 3-6 концов, но в наличном виде естественно
avatar
Получается в текущей ситуации и большой инфляции надо полагаться только на короткие облиги?
avatar
Чувак 20 лет убивал малый бизнес, создавая коррупционный госкапитализм, а теперь у него все надежды на малый бизнес. Да нет дружок, ты взял страну с дождем сверхдоходов от нефтегаза, все бабло вывез на Ривьеру, плюнув на внутренне производство и м.б. а теперь тупо уебал ее об стену на ровном месте, вот сам ее и вытаскивай из задницы.
avatar
HollyRoger, 
Товарищи! Граждане! Братья и сестры! 
avatar
HollyRoger, жаль только, что ни один чиновник снизу и до самого верха ничего, кроме слов, производить не умеет. И вся работа у них директивная, как в анекдоте про прапорщика и остановку поезда. «Благосостояние повысся, раз-два!». 
avatar
Могу избавить от инфляционного долларового кэша по курсу с нашей биржи, сможешь вложить в надёжные российские акции xD
avatar
Опыт Ирана в целом вселяет в нас оптимизм, что не всё кончено.

Опыт Северной кореи в целом вселяет в нас оптимизм, что не все кончено.

Феерический чудак на букву м…
avatar

Ставить Иран в пример не совсем правильно. Страна уже лет 50 под санкциями! И в первое время у них были и мятежи, и военный переворот, и исламская революция и много других «прелестей». Да, сейчас как-то научились жить. НО, спят и видят, когда им снимут санкции. Видимо, даже за столько лет они «им не на пользу»))).Т.е. получается, что и мы сможет. Лет через 20… Надо потерпеть...)

avatar
Попов Роман, Можем повторить?
avatar
Оптимизм Тимофея думаю обусловлен во много переживаниями за смартлаб, ибо если негативные прогнозы сбудутся и рынок умрет, то и смартлаб за ним последует, а это уже основной источник дохода в отличии от биржи.
avatar
zz, да 
avatar
«Опыт Ирана в целом вселяет в нас оптимизм, что не всё кончено.»

Довольно странно, что вариант Ирана мы расцениваем как хороший вариант  и радуемся этому.
avatar
SonOfKiyosaki, ну с учетом той жопы в которую мы попали, можно ожидать северо-корейского сценария например, вот он оптимизма не вселяет
Тимофей Мартынов, ну это пока. Гнев, отрицание, принятие.
Следующий этап — начать сомневаться, а может в КНДР тоже не так всё плохо, что мы о ней знаем? Давайте присмотримся. А, так ведь там тоже люди то живут оказывается. Так ведь было с Ираном.
avatar
SonOfKiyosaki, «Плохо не то что мы оказались в заднице — плохо то что мы стали там обустраиваться» ©
avatar
На опыт Ирана смотрим не с ужасом, а с надеждой — это новый уровень принятия.
avatar
Алексей Андреев, у меня тоже от такого утверждения кровь в жилах застыла =))))
avatar
Хуже всего — наличный рублевый и долларовый кэш, обесцениваемый высокой инфляцией.
Ну да, баксы наличкой просто жуть как хреново. То ли дело в рублевых акциях засесть — сиди и не беспокойся, все равно сделать ничего не можешь 
Вася Пражкин, похоже автор стал все более отрываться от реальности…
avatar
Лучше всего сейчас это рублёвый вклад в банке под высокий процент. И плевать мне на инфляцию если акции сбербанка сложатся в 10 раз. Все остальное это затаскивание баранов на убой.
Эндорфин Добрый, На год вклад дают процентов 12-15, а инфляция ожидается в 50-70%. Чем лучше?
Вася Пражкин, вклад — хоть какой то прирост. на три месяца 24% в ПСБ, потом перложим, если ещё ставку поднимут. А акции могут и сложиться. А дивиденды забыть.
avatar
А я не говорю что там год сидеть надо. Надо дождаться когда выйдут нерезиденты и все остальные кто хочет. И тогда присматриваться к мос бирже.
Те иностранные компании, что ввозили товар в Россию теперь вынуждены думать, как обменять фантики на доллары, потому как фантики им не нужны. При обмене они столкнутся с высоким курсом и с комиссией в 12 процентов от ЦБ. Поэтому им такой «выгодный» бизнесс при падающем спросе нафиг не нужен. Валюта в стране будет для них по приемлемому курсу, если будут валютные доходы от нефтегаза. А как уже известно, Китай с 25-го февраля приостановил закупку нефти из России, не говоря уже про Европу, где идет замещение Российских УВ. Программное обеспечение не обновляется, поэтому гидроразрыв скважин стал невозможен, а по-старинке много нефти не добыть — легкодобываемой уже не осталось. Олигархи потеряли в доходах, а они были основными наполнителями бюджета. Из этого же бюджета им возможно еще и начнут помогать. Поэтому бюджет будет мегадефицитным. Дефолт неизбежен.
avatar
surely, Про Китай не слышал.
avatar
Zerich121, Перепутал с нефтью. Была статья пару дней назад на dailymail.co.uk.  по приостановке закупа нефти Китаем. Не найду сейчас ссылку.
avatar
surely, конечно же не найдёшь 
avatar
«Вот этих инвалидов и надо выкупить на средства ФНБ, выпустить честных инвесторов, которые не были готовы к такому кидалову»
Эт как, не были готовы к такому кидалову?!
Это Россия, детка!
У меня есть тройка знакомых, которые вкидываются осознанно в пирамиды Юми и т.п Главное вовремя выйти, как говорят они.
Тимофей, тратить деньги налогоплательщиков надо на создание рабочих мест, а не а горе-инвесторов
avatar
Ƴøѯ!, а если кинуть инвесторов щас, то кто вообще станет инвестировать в России?
avatar
Arslan, жадность.
N1) Всё решает жадность.
Когда все увидят что можно заработать — инвесторы найдутся
avatar
Опыт Ирана вселяет ОФИГЕННЫЙ оптимизм.

Ибо Иран гнобили ещё в те времена, когда Америка была действительно великой.

А сейчас там умеют только создавать пирамиды вроде МММ Теслы и нажимать на кнопку «PRINT MONEY» в терминале ФРС. 

Давно пора было запретить продавать реальные товары за фантики из Монополии!
avatar

теги блога Тимофей Мартынов

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн