Блог компании Иволга Капитал | Портфель ВДО (13,6% за 12 мес.) и популярные инвестиционные инструменты. Впереди золото, американские и российские акции. Далеко позади ОФЗ

Раз в месяц мы сверяем положение публичного портфеля PRObonds ВДО в импровизированной системе инвестиционных координат.

Портфель ВДО – наш основной информационный продукт. Все сделки публикуются заранее, и при желании наши подписчики могут использовать материал на практике (на свой риск). По модели, близкой к портфелю мы управляем частью активов в доверительном управлении (суммой 0,8 млрд р.).

На графике инструменты, которые можно было считать наиболее популярными 5-6 лет назад. Когда запускался портфель и само сравнение.

Портфель ВДО с лета 2018 года давал в среднем 12,3% годовых (после вычета комиссии, до вычета НДФЛ). И с такой, в общем, невысокой доходностью, но достаточно низкой волатильностью отстал от меньшинства инструментов. Впереди S&P 500 (включая дивиденды), золото и Индекс МосБиржи (тоже с дивидендами).

Акции и золото за это время «складывались» вдвое и более. Тогда как консервативные инструменты – валюта и облигации, а также недвижимость – далеко позади по результату. Особенно ОФЗ. И в случае с валютами тоже с ценовыми потрясениями.

Одна из логических линий нашего управления активами – размен скорости роста на его последовательность. Темп движения вверх у портфеля ВДО сдержанный, но в силу и сдержанных просадок его достаточно для конкуренции за итоговый результат. Причем Индекс МосБиржи мы всё-таки хотим опередить.

PS. С сегодняшнего дня по 0,1% от активов за сессию снижается доля выпуска ЭТС 1Р04.

Интерактивная страница портфеля PRObonds ВДО: https://ivolgacap.ru/hy_probonds/

Не является инвестиционной рекомендацией. Ссылка на ограничение ответственности.