Популярно объясняю, почему долгосрочные инвестиции не лишены смысла по сравнению со спекуляциями

Поступил вопрос в чате годовых премиум подписчиков относительно разумности инвестирования:

Посмотрел тут видео Сергея Алексеева о 2000000% (слайд был на 31 конференции, на ютубе выложил более развернуто), он утверждает, что инвесторы в долгосрок (купил и держи) никто не зарабатывает, кризисы все обнуляют.
Если и зарабатывают, то только инвесторы, бывшие скальперы.
Вот хотелось услышать ваше мнение по этому поводу, кто хотя бы больше 10 лет на рынке.
Что думаете?

Отвечаю подробно...

1. Грамотные инвесторы зарабатывают. Индекс полной доходности IMOEX с 2010 по 2021 год давал 14% в рублях средней годовой доходности. Некоторые из моих знакомых инвесторов делали не менее 25% годовой доходности в этот период. Таких людей немного, но они есть.

2. Стратегия купил и держи в России действительно не работает, если покупать акции в неудачных точках.
При покупке качественных акций в удачное время, инвесторы отлично зарабатывают:


👉Новатэк (2009-2021) ср. доходность без учета дивидендов = 31,6%
👉Северсталь (2009-2021) ср. доходность с учетом дивидендов ~ 30%
👉Акрон (2009-2021) ср. доходность с учетом дивидендов ~35%
👉Globaltrans (2009-2021) ср. доходность с учетом дивидендов ~30%
👉Тинькофф (2013-2021) ср. доходность без учета дивидендов = 36%
👉Казаньоргсинтез (2011-2021) ср. доходность без учета дивидендов = 38%
👉Группа ПИК (2009-2021) ср. доходность без учета дивидендов = 32%

Чтобы вы понимали, доходность 30% означает, что ваши инвестиции за 10 лет увеличиваются в 14 раз.

3. «Скальперы зарабатывают...»

Тут такое дело, если взять 100,000 скальперов, то в живых из них останутся 100.
100 скальперов будут зарабатывать, остальные 99,900 перестанут быть скальперами.
Если взять 100,000 инвесторов, которые диверсифицируют и не используют плечи, то в живых останутся 100,000 инвесторов.

Скальперы — это рабы, генерирующие регулярные комиссии брокеру и бирже.
Долгосрочные инвесторы — это паразиты, которых ненавидят брокеры и биржа, потому что они не генерируют никакого дохода, только стригут купоны и дивиденды.

4. Если вы состоятельный человек, то скальпинг для вас — это просто азартные игрушки, это все равно, что проводить свой рабочий день за столом казино. Для состоятельных людей время дороже денег, поэтому они никогда не будут тратить своё время на то, чтобы заработать деньги азартной игрой.
Состоятельные люди стремятся сделать так, чтобы работали не они, а работали их деньги, поэтому они выбирают инвестиции.

Я думаю, достаточно?

5. Это не означает, что трейдинг (скальпинг) лишен смысла.
Трейдинг хорош тем, что позволяет тем у кого много времени и мало денег практически неограниченные возможности по обогащению (в теории), при изначально очень ограниченном риске.