Снижение доходов ФРС – косвенный показатель серьезных проблем финсектора США

Почему кумулятивный итог необходим и актуален? Поскольку одно учреждение, Citigroup, было неплатежеспособным в течение большей части времени, ФРС наполняла его дешевыми кредитами. (Согласно закону, ФРС не имеет права выдавать кредиты неплатежеспособному учреждению.) И когда неплатежеспособное учреждение получает кредиты по процентным ставкам ниже одного процента, когда рынок не хочет давать ему деньги под даже двузначные процентные ставки очень важно знать кумулятивный подсчет того, сколько Citigroup получил от своего сахарного папы, ФРС в Нью-Йорке. По данным GAO, эта сумма составила 2,5 триллиона долларов только для некоторых из этих кредитных программ ФРС. (См. Стр. 131 исследования GAO здесь .)

Сегодня весьма сомнительные торговые дома Уолл-стрит заимствуют под 1,55% годовых у ФРС в Нью-Йорке, в то время как свободный рынок пытался установить эту ставку на уровне 10% 17 сентября — в день, когда ФРС приступила к действиям с помощью сверхдешевых займов.

Академические ученые, которые составили кредиты ФРС во время финансового кризиса для Института экономики Леви, также предоставили кумулятивные результаты. Их счет, который включал дополнительные программы спасения ФРС, достиг 29 триллионов долларов .

Названия этих торговых домов на Уолл-стрит, суммы в долларах, которые они одолжили, и период, в течение которого они одолжили, долгие годы оставались темной тайной для ФРС, пока судебный процесс и законодательство не заставили его разобраться с американским народом.

Существуют убедительные доказательства того, что ФРС Нью-Йорка снова создала лабиринтную структуру, чтобы скрыть, что именно происходит и сколько получает какой-либо торговый дом с Уолл-стрит. Просто рассмотрите следующее лабиринтное заявление, сделанное Федеральным резервом Нью-Йорка 12 декабря 2019 года:

«Отделение [Открытого рынка] будет продолжать предлагать двухнедельные репо-операции дважды в неделю [по 35 миллиардов долларов США в каждой], четыре из которых на конец года. Кроме того, Desk также предложит еще одну операцию репо с более длительным сроком погашения, охватывающую конец года. Сумма, предложенная в этой операции, составит не менее 50 миллиардов долларов.

«Операции репо в течение ночи будут проводиться каждый день [по 120 миллиардов долларов США в каждом]. 31 декабря 2019 года и 2 января 2020 года предложение репо «овернайт» увеличится как минимум до 150 миллиардов долларов. Кроме того, 30 декабря 2019 года Бюро предложит репо на 75 миллиардов долларов США, срок погашения которого наступает 31 декабря 2019 года, а срок погашения — 2 января 2020 года ».

Как бы кто-нибудь узнал, что некоторые торговые дома просто заимствуют у одной из этих программ кредитования, чтобы погасить другой кредит ФРС. Мы просто не знаем, потому что ФРС не хочет, чтобы мы знали, так же, как она не хотела, чтобы мы знали во время финансового кризиса.

Кроме того, вместо того, чтобы простым языком указывать общую сумму, которую любая торговая фирма может занять в один день или получить в любой момент в обращении, ФРС Нью-Йорка возвращается к своей типичной запутанности. В отношении однодневных кредитов, которые в настоящее время предлагаются на сумму 120 млрд. Долл. США в рабочий день, говорится, что :

«Ценные бумаги, которые могут быть использованы в качестве обеспечения как для однодневных, так и для срочных операций, включают казначейство, долговые обязательства агентства и ипотечные ценные бумаги агентства. Первичным дилерам будет разрешено представить до двух предложений для каждого типа безопасности… »

Поскольку, согласно данным ФРС Нью-Йорка, основная сумма кредитов была выдана под казначейские ценные бумаги и ипотечные ценные бумаги агентства, это означало бы, что первичный дилер может подать в общей сложности четыре предложения (по два на тип ценной бумаги) для каждого предложенного Федеральный кредит. Теперь посмотрите на график ФРС в Нью-Йорке ниже. Предоставление кредитов овернайт на сумму до 120 млрд. Долларов США означает «лимит предложения» в размере 15 млрд. Долларов США. Мы не знаем, означает ли это в общей сложности 15 миллиардов долларов для всех предложений или это означает, что один торговый дом может запросить в общей сложности 60 миллиардов долларов — четыре предложения по 15 миллиардов долларов каждое. Та же неясность верна для «Предельного предложения» в размере 5 млрд. Долларов США для срочных кредитов.

Частичный список кредитов на срок и на срок, предоставленных торговым домам Уолл-стрит (Источник — ФРС Нью-Йорк)

Чтобы помочь нашим читателям понять, насколько хитро и инцестно себя ведет Нью-Йоркская Федеральная резервная система, когда дело доходит до спасения своих злодейских банков, пожалуйста, смотрите соответствующие статьи ниже.

Что касается лжи о кредитах репо ФРС, мы надеемся, что Вулф-стрит сосредоточит свое внимание там, где она по праву принадлежит — ФРС Нью-Йорка и его измученной истории в качестве регулятора и главной фигуры спасения.

Статьи по Теме: