🏅Лучшие автоследования. 🏄‍♂️Коты на гребне волны

❗️Мы выбрали лучшие облигационные автоследования в Пульсе, вложили в них по 100 тысяч и делаем разборы. Смотрим, что под капотом, на чем зарабатывают авторы и какая реальная доходность? Разбираем стратегию Коты на гребне волны

👉Эксперимент и параметры: https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Kot.Finance/03698806-24c1-4c30-a465-6309308886d1/

👉Подробно про комиссии писали здесь: https://www.tbank.ru/invest/social/profile/Kot.Finance/0deaee7d-fe17-4f18-88ab-5129598265ce

Коты на гребне волны – наш проект; корзина флоатеров для неквалифицированных инвесторов. Стандартная для нас минимальная комиссия 2,1-2,3% годовых. Максимальная просадка 1%

👉 Коротко об автоследованиях

👉 Все плюсы, минусы, условия

👉 Комиссии убивают доходность?

💵Валютная диверсификация

На 100% рублёвая стратегия. В моменте есть 0,2 квази-валютный ETF, это временная парковка денег

💸Тип купонов

Полностью плавающая доходность, кроме временно-свободных денежных средств. Эта стратегия всегда будет нацелена на флоатеры

📊Отраслевая диверсификация

Стратегия делает ставку на лизинг первого эшелона (34,7%), АФК Систему (18,2%), промышленность (13,6%)

👉Обзоры строителей: Glorax, Эталон, ЛСР, Самолёт

📈Диверсификация по эмитентам

Стратегия концентрированная, диверсификация ниже среднего: крупнейший эмитент АФК Система (18,2%), ТОП3 – 44%, ТОП5 – 59%

👉 самые капитализированные ЛК

👉 самые маржинальные ЛК

🕐Диверсификация по срокам

Средневзвешенный срок 1,69 лет. Концентрация на срок 0,5-3. Из супер-длинных 6-летний флоатер ВЭБ

🏅Кредитные рейтинги

Портфель флоатеров сформирован в инвестиционном рейтинге, не ниже АА-. Это грань доступности для неквалифицированных инвесторов

Полезные ссылки:

👉об автоследах: раз, два

👉промежуточные итоги

👉о комиссиях

🐾Мнение

Это наша стратегия, поэтому мы не объективны, хотя стараемся. Портфель представляет собой корзину флоатеров с повышенной концентрацией на 2х эмитентах: АФК и Балтийском лизинге. Доли остальных эмитентов распределены ниже 10% на компанию. Это редкая для каталога автоследований стратегия полностью на флоатерах. Низкая историческая просадка (-1%) и высокая доходность – следствие стратегии против рынка: пока все ждут быстрого снижения КС, стратегия зарабатывает на повышенных купонах и их реинвестировании. Стратегия получила 🏆награду «Выбор Т»

Учитывая, что все флоатеры дают повышенную купонную доходность, чаще всего с ежемесячными выплатами и дисконтом к номиналу, стратегия при низком кредитном риске принесет доходность КС+4-5% за вычетом комиссии, т.е. обгонит LQDT на 5-6%

Полезно? Ставь👍

❤️мы будем рады Вашей подписке, Ваша поддержка — лучшая мотивация

--

Спасибо, что читаете нас❤

👉Витрина ссылок. Читайте нас там, где Вам удобно!