dr-mart

Шамолин Сегежа Интервью Коммерсанту, основные моменты


Шамолин Сегежа Интервью Коммерсанту, основные моменты
📈2024 точно будет лучше чем 2023
📈EBITDA 1 квартала в 2 раза выше чем год назад
📈рост спроса и цен по всей линейке продуктов
📈такая динамика сохранится до 2026 года
👉спроса по фанере достаточно чтобы загрузить 100% мощности
👉Галичский фанерный комбинат — полная загрузка в июне
👉Цены в Китае в 2 раза ниже чем в Европе
👉Фанера в Китае $450/м3
👉сегмент мебели — осн драйвер пиломатериалов
📈Экспорт Мебели из Китая +40%г/г а стройка в Китае просела
👉С сентября в Китае будет сезонный рост спроса на недвижку
👉Импорт лесозаготовительной техники затруднен
👉заготовка леса будет снижаться т.к. проблема с техникой стоит очень остро
👉решим проблему года через 2-3
👉техническая готовность парка падает с 90% до 50%, то есть сможем заготавливать в 2 раза меньше техники
👉В апреле купили крупнейшего на Северо-Западе независимого подрядчика по заготовке леса — компанию «Перспектива». 300ед техники, типа на 2 года решаем проблемы по лесу
👉цены на активы высокие чтобы мы чето покупали
📈вопрос долга закроем до конца года при поддержке акционеров
📈за 2 года падения в отрасли накопился большой отложенный спрос который будет в перспективе стимулировать цены
📈по ощущениям мы на пороге отката
📈мы прибыльны по сравнению с нашими европейскими конкурентами
📉логистика в сибири была $25 сейчас $50-60
📉предстоит реструктуризация долга

Отложенные проекты (не текущий капекс) — надеется на субсидируемое финансирование:
👉бумагоделательная машина №11 на Сокольском ЦБК мощностью на 60 тыс. т, готовность 70%
👉производство фанеры в Вятке 50 тыс м3
👉новая линия на Онежском лесопильном заводе, в 2 раза эффективнее по скорости
👉ЛДК №1 — котельная и линия сырой сортировки
👉Сегежский ЦБК: расширить мощности с 360 тыс. до 420 тыс. (на 80% сделано)
👉строительство нового ЦБК в Лесосибирске «Сегежа Восток» — переговоры с китайцами
👉пеллеты идут в корею по себестоимости (есть перспектива что Китай откроет импорт)
📈серые российские лесопилки постепенно закрывавются изза проблем с техникой, поэтому цены внутри начали тоже расти

www.kommersant.ru/doc/6715421
★4
10 комментариев
Как леман бразерз за 2 недели до банкротства убеждал акционеров, что банк силён, и впереди большие прибыли. Кто же тогда котировки давит? шортисты ппоклятые)
Путешественник, Система не даст загнуться Сегеже
Как леман бразерз

Путешественник, он был фантиком. У Сегежи же реальные активы, которые почти на 100% загружены по мощностям.
Нужно надавать менеджменту по шапке, нерадивых выгнать. Зарплаты и премии порезать. Глядишь, сразу толк будет...

avatar
uran66, в долг можно и пирамиды Хеопса строить. Тоже активы, приносящие прибыль от туристов. Вопрос, окупится ли?
Цены в Китае в 2 раза ниже чем в Европе
+ логистика 
+ сколько они в Европу продавали от общего объема ?

Компания то нормальная, вопрос по какой цене 
avatar
Хочу по 1,5 рубля. Надеюсь будет допка и туда укатают. 
Главное не потратить свободный кэш раньше на Газпром, если он будет по 110-115. 
Дмитрий-сан, если украинскую трубу в 2025 году на металлом пустят, то будет Я на это очень надеюсь!
avatar
Собственно харвестры созданные Камаз поехали тестироваться на Сегежу. Проблемой импортозамещения в лесозаготовке озаботились сильно.
предстоит реструктуризация долга
что в переводе на русский язык —  банкротство
avatar

📈вопрос долга закроем до конца года при поддержке акционеров


звучит как допка, по открытой подписке или закрытой, неважно

теги блога Тимофей Мартынов

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн