Иван прислал мне письмо на почту… Думаю, может кому-то будет интересно… Сам я не очень сильно верю в то, что экспирация каким-то существенным образом влияет на ход торгов, но тем не менее… Кстати 3 мес назад экспирация помню действительно была любопытнейшая… Отэкспирировались и рухнули сразу же… Забавно было. А вот собственно письмо:
Тимофей, добрый день! )
Прослушал интерактивный выпуск, где обсуждалась тема
экспирации.
Твоё замечание абсолютно точно: Минимум кривой доходности ВСЕХ опционов приходится почти точно на 170 000 цены фьючерса (сентябрьского) РТС.
Но я хотел сделать следующее замечание ...
Предыдущие
экспирации (август, июль, июнь) были смещены от минимума на сумму около 2 млрд руб. (в «индексных рублях»)
Это означает, что все три
экспирации продавцы опционов потеряли эти деньги .
Если аналогичное смещение будет 15 сентября, то экспирация может пройти по 155 000 цены фьючерса.
Best, Иван.
До кучи всякие 123инсайдеры заполонили все какой-то банальной хуергой и даже теперь интересуются ТМВ, которая при прочих равных вообще ни кера не значит, что бы что то говорить надо знать всю совокупную позу (фьчи-опционы-спот), это уже обсуждалось стомильенов раз.
3 месяца назад да было и часто так бывает, перед экспиром позу если треба выравнивают выщемляя бабос честно выкорчеванный, а потом отпускают рынок на все 4 стороны, вот и вся недолга.
Может мне начать переписывать какую книгу сюда и проводить исследования а-ля если пиндосы упали на 5% то вероятность нашего открытия утром в + мала.
Форум мужает :)
например
мы последнее время резко падали — значит в последний день должны подскочить.
Причина
маркетмэйкеры обеспечивая ликвидность покупали фьючерсы и теперь когда текущий фьючерс становится не ликвидным — они могут подвинуть цену в нужную им сторону ( против основгого движения) и тем самом остаться как минимум в безубытке
для полноты картинки