Утренние распродажи лишают активов

Вчера на рынке наблюдалась достаточно интересная картина. На утренней сессии по многим активам были проколы вниз, видимо, кто-то решил собрать все стопы, пользуясь ситуацией, и у него это получилось.

🧐Мне иногда задают вопрос, пользуюсь ли я стоп-лоссами? Не пользуюсь и не вижу смысла их ставить, если вы покупаете акции на долгосрок (от 3х лет и более). Многие часто боятся потерять деньги, особенно вначале пути. Хочется какой-то внутренней страховки, это естественно, но часто эта страховка (особенно на фондовом рынке) срабатывает в самый неподходящий момент.

Надеюсь никого из вас по стопам не вынесло в этой ситуации, но давайте разберем некоторые кейсы, на которые обратил внимание:

Русагро — хороший уровень, за который можно было бы «спрятать» ордер на продажу (на всякий случай) был 1035 руб. Вчера цена пробила его, долетев до 1008 рублей, после чего отстрелила вверх. При этом, компания по мультипликаторам торгуется на исторических минимумах с потенциальной двузначной доходностью. Потенциал роста операционных показателей в среднесрочной перспективе сохраняется, также драйвером может стать экспансия в азиатские страны.

Северсталь — хороший уровень для стопа — ниже 1400 руб. был. Но цена его вчера пробила до 1321 рубля и улетела снова к 1500 рублям. Мне было бы обидно лишиться позиции по такой цене, уж лучше ее просто держать и получить хорошие дивиденды за ближайшие пару кварталов. Опять же, Севка — самая качественная ставка в секторе черных металлов, с высокой маржинальностью, понятным менеджментом и двузначной див. доходностью в моменте.

Интре РАО — мы часто говорили про этот бизнес, не буду повторяться. Что ж, для тех, кто поставил стоп ниже 4 рублей вчера наконец-то закончились муки нахождения в этой позиции. А кто-то наоборот стал успешным обладателем данной акции почти даром, ведь на каждого покупателя есть свой продавец.

Газпром — в таких компаниях вообще я бы запретил стопы 😁. Если народное достояние падает, нужно выкупать, поддерживать всеми силами, а не продавать. У меня был промежуточный целевой уровень докупок 300 руб., у кого-то возможно за этим же уровнем стояла «страховочка» на случай падения. Я честно скажу, проспал все самое интересное, не докупил, но и не вышел из позиции, а ведь кто-то вышел, судя по объемам.

Лукойл — как же без него, он тоже долетал до хорошего уровня в 6000 руб., после чего отстрелил вновь на 6600 руб. почему обратил на него внимание — тоже целевой уровень у меня был для докупок 6000 руб. Вообще такие активы нужно только докупать, я один раз продал, потом несколько раз пожалел, благо, рынок дал возможность вернуть позицию в прошлом году.

Так что, друзья, прежде чем поставить стоп несколько раз подумайте, стоит ли оно того. Да, в каких-то активах это было бы оправдано скорее всего, вроде VK или Alibaba, но чаще вы столкнетесь с обратной ситуацией, продадите там, где надо было покупать. А самое обидное будет, если выход произойдет не по одному, а сразу по нескольким активам.

Приведенные выше примеры это лишь часть, таких моментов было много, по каждой второй крупной компании РФ залив был ниже сильных уровней поддержки.

Кстати, есть обратная и более полезная фишка, во всяком случае в квике, в приложениях не проверял — отложенный ордер. Если есть свободные деньги на счете, то можно заранее поставить заявки на покупку по интересным ценам и тогда, вы бы вчера проснулись с хорошим портфелем по низким ценам. Кто-то даже использует плечо по отложенным ордерам, тогда свободные деньги не нужны.

Выставляется заявка, если она срабатывает, то вы залезаете в плечо у брокера, потом продаете облигации и гасите плечо в тот же день. Но это уже более рискованная стратегия, здесь надо хорошо разбираться во всех нюансах, чтобы не наставить заявок на сумму большую, чем есть в кубышке.

⚠️Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией!

Следить за всеми моими обзорами можете здесь: Telegram, Смартлаб, Вконтакте, Instagram