Диасофт все еще очень дорог!

Только что отчитался Диасофт. Тут дела хуже, чем в Аренадате: t.me/Vlad_pro_dengi/2144

 
— Выручка 9М2025 = 8,2 млрд руб. (+1,2%) 

— EBITDA 9М2025 = 2,6 млрд руб. (-16,1%)

— EBITDAC 9М2025 = 1,6 млрд руб.

— Чистая прибыль = 2 млрд руб. (-28,6%)

NIC Диасофт не дает, но дает EBITDA и EBITDAC, а разница между ними та же, что и между чистой прибылью и NIC.

 ❌ Итого, NIC9М = 2 — (2,6 — 1,6) = 1 млрд руб. 

В прошлом году 4-й кв. отработали в минус. Даже если в ноль будет в этом году,P/NIC Диасофта = 19. Дорого. 

Не разделяю оптимизма в этих акциях сегодня.

P.S. NIC — скорректированная чистая прибыль, ее смотрю для IT-компаний, вместо традиционного E для всех остальных. NIC = чистая прибыль + амортизация — капитализированные затраты. 

Вот тут рассказал, до каких уровней мне интересно покупать Аренадату: t.me/Vlad_pro_dengi/2147