Информация
Блог им. Klinskih-tag
У Сбербанка дела идут прекрасно!
- 28 февраля 2019, 22:29
- |
- Козлов Юрий
Сбербанк отчитался по МСФО за 2018 год:
Все ключевые показатели продемонстрировали положительную динамику: кредитный портфель и вклады выросли, качество кредитов улучшилось, а чистая прибыль по итогам минувшего года оказалась рекордной для банка — 832,9 млрд рублей. До триллиона уже рукой подать!
И тем удивительнее была достаточно сдержанная реакция участников рынка в первой половине торгового дня в четверг, переходящая порой на инвест.форумах и чатах даже в какую-то грусть: мол, чистая прибыль видите ли растёт не так как раньше и замедляется. Не понимаю, честное слово. Сбербанк поставил цель к 2020 году добиться чистой прибыли в 1 трлн рублей — и поступательно к этой цели движется! И пока вроде бы от этого плана не отстаёт. Радует, что во второй половине дня рынок одумался, и акции закрылись выше 1%.
Окончательное решение по дивидендам мы узнаем традиционно для Сбербанка где-то в апреле, ну а пока Герман Греф всеми силами подогревает интерес к этому вопросу, лукаво заявив сегодня, что «у нас будут хорошие выплаты по дивидендам». В свой базовый сценарий я закладываю 15 рублей на акцию за 2018 год, что означает норму выплат чуть более 40% от чистой прибыли за минувший год. В этом случае ДД по обыкновенным акциям оценивается сейчас на уровне 7,2%, по префам — 8,3%. Очень крутая доходность!
А вот уже по итогам текущего 2019 года можно начинать мечтать о 50% от ЧП по МСФО, и судя по ожиданиям Сбербанка относительно коэффициента достаточности базового капитала на уровне 12,5% — это вполне реальный сценарий (по итогам 2018 года достаточность капитала оценивалась на уровне 11,85%). И если в качестве прогноза брать ЧП Сбербанка в 2019 году например 900 млрд рублей, в этом случае мы получаем почти 20 руб. на одну акцию! Ухххх.
теги блога Козлов Юрий
- Fix Price
- Globaltrans
- IMOEX
- IPO
- IPO 2024
- Ozon
- softline
- SPO
- X5
- акции
- АЛРОСА
- анализ отчета
- анализ отчетности
- анализ финансовой отчетности
- АФК Система
- Аэрофлот
- банк Санкт-Петербург
- банки
- ВТБ
- газ
- Газпром
- Газпромнефть
- ГМК Норникель
- Группа ЛСР
- дивиденды
- дивиденды 2020
- дивиденды 2021
- доллар рубль
- европлан
- займер
- золото
- инвестиции
- индекс МБ
- интервью
- ИнтерРАО
- инфляция
- инфляция в России
- ключевая ставка ЦБ РФ
- ЛСР
- ЛУКОЙЛ
- М.видео
- Магнит
- ММК
- Мосбиржа
- Московская биржа
- Мосэнерго
- МСФО
- МТС
- МТС банк
- недвижимость
- нефть
- НЛМК
- НМТП
- НОВАТЭК
- облигации
- ОГК-2
- операционные результаты
- отчеты МСФО
- ПИК СЗ
- полиметалл
- Полюс
- Полюс золото
- прогноз по акциям
- Распадская
- Роснефть
- Россети Ленэнерго
- российский рынок акций
- российский фондовый рынок
- Ростелеком
- РСБУ
- Русал
- самолет
- сбербанк
- Северсталь
- Сегежа групп
- Селигдар
- совкомбанк
- Совкомфлот
- сталь
- статистика
- Сургутнефтегаз
- США
- Татнефть
- ТГК-1
- ТМК
- Транснефть
- трейдинг
- финансовая грамотность
- финансовая отчетность
- фондовый рынок
- фондовый рынок
- форекс
- Фосагро
- фьючерс MIX
- ЦБ РФ
- Элемент
- Эталон
- ЮГК Южуралзолото
- Юнипро
- Яндекс
Мечтаю о временах, когда паразиты (банкиры) вымрут за ненадобностью. Распределение денег станет целиком функцией государства. Кредиты будут быть заменены на беспроцентные ссуды со штрафами в случае просрочки.
Нам втирают что вон мол как много прибыли заработал Сбербанк — вот только эта его почти триллионная прибыль — это деньги всей остальной экономики, которая была за год обескровлена на такую колоссальную сумму и вынуждена увеличивать в следующем году свое долговое бремя...
О каком экономическом росте вообще можно говорить если цена денег запредельная и не уменьшается просто тупо потому что монополия в банковском секторе благодаря этому гребаному Сбербанку.
яж говорю… банкиры — это паразиты… их нужно уничтожать, как класс… но сделать это может только государство.
почему оплата через Samsung Pay производится даром и сама система ничего не стоит, а безналичный платеж через сраный клиент-банк производится по тарифу и за сам клиент-банк нужно платить паразиту (банкиру)?
суть — одна и та же… перевод денег со счета на счет.
Ну ладно тогда с другой стороны глянем — Сбербанк купил Тройку-Диалог, одного из лучших игроков своего времени на рынке ценных бумаг. И что стало с этим брендом и этой структурой? Под руководством Сбера и его Оскаровича Тройка сначала превратилась в КИБ, а затем из нее уволили высококлассных аналитиков которые писали правду, и в итоге все растворилось в болоте Сбера… А почему? А потому что монополист хренов, и методы работы монополиста, в конкурентной среде сотрудники Сбера нежизнеспособны — некоторые компании даже не берут тех, кто до этого работал в Сбере...
Похерил? Несоответствие законам так называется? Финансирование белых и пушистых банков компании своих владельцев за счёт пылесоса вкладов? Может ЦБ ещё финансовые пирамиды не закрывать? Людям же столько денег они приносят! Это не 7% в год в Сбербанке.
В конкурентной среде сотрудники Сбера нежизнеспособны… Могу только разочароваться работой hr, которые таких нанимают.
Странное отношение к бизнесу “если они зарабатывают, то облагают всех россиян налогом» тут и добавить нечего.
Зачем я вообще пишу ответ на такие комментарии? Откуда такое на смарт-лабе появляется? Оо
Айрат Нугуманов,
Так вот откуда взялось это несоответствие законам в банковском секторе в таком массовом порядке? Оно что, появилось в один день? А ЦБ со всем своим штатом проверяющих и тоннами отчетов этого ничего не видел? Не смешите!
ЦБ все это знал и видел. Из-за того, что своевременно не давал по башке при небольших суммах вывода активов дотянул до того, что эти суммы превысили критическую массу, став по своим размерам сопоставимыми с размерами депозитов, которые застрахованы и возвращать их придется из АСВ которое принадлежит государству.
В США почти 100 лет назад на базе горького опыта (и по аналогии в других странах) создали систему сдержек и противовесов в финансовом мире — SEC и ФРС. Не дураки же это придумали? У нас в России сначала начали развивать финансовый сектор в таком же ключе: ЦБ с одной стороны, ФКЦБ/ФСФР — с другой. А теперь что сделали?
Монополизировали систему поджав под себя ФСФР! ЦБ и за денежно-кредитную политику отвечает, и рынок ценных бумаг контролирует, и сам пишет инструкции и сам проверяет профучастников, сам наказывает/милует и имеет конфликт интересов через долю в профучастниках (например, Сбер и Открытие), ставя эти огромные конторы в привилегированное положение на финансовом рынке (надо — баблосов для ликвидности подкинем, надо валюту быстренько дадим и т.д.)
Это что — конкурентный рынок? Это — деградация! И пример с тем, что осталось от купленной Сбером Тройки-Диалог наглядно это демонстрирует.
И проблема не в службе hr, а в общей обнаглевшей политике руководства Сбера, которое под надежной защитой и чувствует свою безнаказанность. А все остальные видят эту безнаказанность через космические тарифы банка. А там, где нет ЦБ РФ — там Сбер несет колоссальные убытки — в других странах посмотрите как «эффективно» работает Сбер...
А насчет финансовых пирамид к ЦБ тоже очень много вопросов — существует масса контор и конторок, которые благополучно надувают население а ЦБ только пожимает плечами — это не профучастники, не банки и не МФО — мы не можем их проверять и стопорить… Зашибись логика! А может просто кто-то из ЦБ получает на лапу за свою неторопливость и невнимательность к пирамидальщикам и банкирам, выводящим активы и кидающим клиентов? Не думали о таком?
Мне вот интересно, как запоют все те «кто ничего не платит Сберу» если в стране останется только Сбер, ВТБ и Газпромбанк?
Пока презелёно не пойдут прекрасные дела, можно и вообще помолчать
2. Последние годы ипотека росла в стране. А процентные доходы сбера не очень. Могу и снижаться если ипотека притормозится.
3. Комиссионные доходы, рост в основном за счет юр. лиц?
20р — ожидаемо в 20 году. Да если без форсмажоров. Греф молодец
Эти прибыли ожидаемы и заложены в текущие цены. А вот санкции и замедление экономики, антимонопольные действия против Сбера со стороны ЦБ — нет. Как можно не понимать такие элементарные вещи? Сбербанк уже отрос своё, набилось в его акции куча таких как ты хомяков.
7% по Сбербанку — вау! Супер!
там профит равен 2017г… только в 2017г 260ярд ушло на резервы, а в 2018г только 160ярд… вто эти 100 ярд и записали в профит
Афтары просто воспользовались ifrs9. и из того, что ранее репортилось целиком в «резервы (из-за ухудшения кредитного качества)» исключили «-»ю переоценку этого треша по fair value. И строго говоря (в отчетности 18го), д.были «статьи» переименовать.
Но в представленном тут на скрине репорте оставили все как в «мсфо-17», отразив «переоценку по справедливой» ниже в «нетто доходах от непроизводных ...»