Информация
ФСК ЕЭС (FEES) фундаментальный анализ акций |
||||||||||
| % | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | LTM ? | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Дата отчета | 15.06.2018 | 24.05.2018 | 18.03.2019 | 05.03.2020 | 26.03.2021 | |||||
| Финансовый отчет | ||||||||||
| Годовой отчет | ||||||||||
| Презентация | ||||||||||
| Отпуск э/э потребителям из сети, млрд кВт*ч | 540.5 | 547.4 | 557.7 | 558.7 | 535.7 | 392.6 | ||||
| Протяженность ЛЭП, тыс.км | 140.3 | 142.4 | 145.9 | 148.3 | 149.0 | 149.0 | ||||
| Трансформаторная мощность, ГВт | 336.4 | 345.1 | 351.9 | 352.9 | 352.0 | 352.0 | ||||
| Выручка, млрд руб | ? | 255.6 | 242.2 | 254.0 | 249.6 | 237.3 | 237.3 | |||
| EBITDA, млрд руб | ? | 145.5 | 126.4 | 133.6 | 136.2 | 133.0 | 133.0 | |||
| Чистая прибыль н/с, млрд руб | ? | 124.4 | 87.7 | 92.8 | 86.6 | 59.4 | ||||
| Чистая прибыль, млрд руб | ? | 68.4 | 64.5 | 91.0 | 82.2 | 69.4 | 69.4 | |||
| FCF, млрд руб | ? | 4.00 | 14.6 | 18.4 | 24.5 | |||||
| Див.выплата, млрд руб | 18.8 | 20.3 | 20.4 | 23.3 | ||||||
| Дивиденд, руб/акцию | ? | 0.0143 | 0.01592 | 0.016 | 0.0183 | |||||
| Див доход, ао, % | 7.0% | 9.8% | 10.8% | 9.1% | ||||||
| Дивиденды/прибыль, % | 27% | 31% | 22% | 28% | ||||||
| Опер. расходы, млрд руб | 135.6 | 133.6 | 155.8 | 152.0 | 157.0 | 157.0 | ||||
| CAPEX, млрд руб | ? | 78.9 | 87.0 | 88.9 | 92.3 | 90.0 | 90.0 | |||
| Расх на персонал, млрд руб | 26.8 | 28.4 | 29.1 | 32.1 | 32.9 | |||||
| Процентные расходы, млрд руб | 27.7 | 18.2 | 14.7 | 17.2 | 13.6 | |||||
| Активы, млрд руб | 1 097 | 1 184 | 1 209 | 1 290 | 1 340 | 1 340 | ||||
| Чистые активы, млрд руб | ? | 726.6 | 801.1 | 839.0 | 901.6 | 951.0 | 951.0 | |||
| Долг, млрд руб | 266.6 | 257.9 | 246.8 | 239.8 | 243.6 | 243.6 | ||||
| Наличность, млрд руб | 44.4 | 42.5 | 37.6 | 33.1 | 46.7 | 46.7 | ||||
| Чистый долг, млрд руб | 222.2 | 215.3 | 209.2 | 206.7 | 196.9 | 196.9 | ||||
| Цена акции ао, руб | 0.203 | 0.162 | 0.148 | 0.201 | 0.211 | 0.211 | ||||
| Число акций ао, млн | 1 274 665 | 1 274 665 | 1 274 665 | 1 274 665 | 1 274 665 | 1 274 665 | ||||
| Free Float, % | 18.2% | 18.2% | 19.0% | 18.2% | ||||||
| Капитализация, млрд руб | 258.8 | 206.6 | 188.8 | 255.7 | 269.5 | 269.5 | ||||
| EV, млрд руб | ? | 481.0 | 421.9 | 398.0 | 462.5 | 466.4 | 466.4 | |||
| Баланс стоимость, млрд руб | 719.3 | 794.8 | 832.3 | 895.0 | 943.3 | 943.3 | ||||
| EPS, руб | ? | 0.05 | 0.05 | 0.07 | 0.06 | 0.05 | 0.05 | |||
| FCF/акцию, руб | 0.00 | 0.01 | 0.01 | 0.02 | ||||||
| BV/акцию, руб | 0.56 | 0.62 | 0.65 | 0.70 | 0.74 | 0.74 | ||||
| Рентаб EBITDA, % | ? | 56.9% | 52.2% | 52.6% | 54.6% | 56.0% | 56.0% | |||
| Чистая рентаб, % | ? | 26.8% | 26.6% | 35.8% | 32.9% | 29.2% | 29.2% | |||
| Доходность FCF, % | ? | 1.5% | 7.1% | 9.7% | 9.6% | |||||
| ROE, % | ? | 9.4% | 8.1% | 10.8% | 9.1% | 7.3% | 7.3% | |||
| ROA, % | ? | 6.2% | 5.4% | 7.5% | 6.4% | 5.2% | 5.2% | |||
| P/E | ? | 3.78 | 3.20 | 2.07 | 3.11 | 3.88 | 3.88 | |||
| P/S | ? | 1.01 | 0.85 | 0.74 | 1.02 | 1.14 | 1.14 | |||
| P/BV | ? | 0.36 | 0.26 | 0.23 | 0.29 | 0.29 | 0.29 | |||
| EV/EBITDA | ? | 3.30 | 3.34 | 2.98 | 3.40 | 3.51 | 3.51 | |||
| Долг/EBITDA | 1.53 | 1.70 | 1.57 | 1.52 | 1.48 | 1.48 | ||||
| Персонал, чел | 22 256 | 21 876 | 22 052 | |||||||
| Производительность труда, млн руб/чел/год | 11.5 | 11.1 | 11.5 | |||||||
| Расходы/чел/год, тыс.р | 1 204 | 1 298 | 1 321 | |||||||
| CAPEX/Выручка, % | 31% | 36% | 35% | 37% | 38% | 38% | ||||
| структура и состав акционеров ФСК ЕЭС | ||||||||||
ФСК ЕЭС - факторы роста и падения акций
- Регулярные дивиденды. Дивдоходность более 8%
- Компания является сильно недооцененной относительно своей прибыли
- Если компания последует примеру Газпрома и начнет стремиться выплачивать 50% прибыли на дивиденды, ее акции улетят
- Реальный свободный денежный поток компании гораздо меньше ее прибыли, по причине того, что существенная ее часть тратится на стройку.
- Риск перехода под контроль Россетей с объединением казначейств. Россети могут начать доить ФСК через схемы, что негативно скажется на дивидендах ФСК акционерам.
