НОВАТЭК (NVTK): годовая финансовая отчетность МСФО

НОВАТЭКsmart-lab.ru %   2017 2018 2019 2020 2021   LTM ?
Дата отчета 30.05.2018 20.02.2019 19.02.2020 17.02.2021 16.02.2022   16.02.2022
Валюта отчета RUB RUB RUB RUB RUB   RUB
Финансовый отчет  
Годовой отчет  
Презентация  
Добыча нефти, млн т 11.8 11.8 12.1 12.2 12.3   12.1
Добыча газа, млрд м3 63.4 68.8 74.7 77.4 79.9   80.4
Экспорт газа, млрд м3 0.1 6.1 12.8 8.9 7.9   7.9
Выручка, млрд руб ? 583.2 831.8 852.2 711.8 1 157   1 157
Операционная прибыль, млрд руб 163.8 227.2 869.6 113.0 279.0   279.0
EBITDA, млрд руб ? 256.5 415.3 461.2 392.0 748.3   748.3
Чистая прибыль, млрд руб ? 156.7 232.9 245.0 169.0 421.3   421.3
Чистая прибыль н/с, млрд руб ? 156.4 163.7 865.5 67.8 432.9   432.9
Операционный денежный поток, млрд руб 180.4 216.3 307.4 171.9 419.5   419.5
CAPEX, млрд руб ? 24.8 94.0 162.5 204.6 191.3   191.3
FCF, млрд руб ? 150.5 122.3 144.9 -32.7 228.2   228.2
Див.выплата, млрд руб 45.4 79.1 98.2 108.0 216.9   216.9
Дивиденд, руб/акцию ? 14.95 26.06 32.33 35.56 71.44   71.44
Див доход, ао, % 2.2% 2.3% 2.6% 2.8% 4.2%   6.8%
Дивиденды/прибыль, % 29% 34% 40% 64% 51%   51%
Опер. расходы, млрд руб 419.9 603.9 640.5 552.0 875.2   875.2
Расх на персонал, млрд руб 20.1 25.6 29.2 31.9 43.2  
Процентные расходы, млрд руб 6.53 4.75 4.49 6.34 5.97   5.97
Активы, млрд руб 1 044 1 216 2 013 2 059 2 458   2 458
Чистые активы, млрд руб ? 775.7 868.2 1 647 1 620 1 894   1 894
Долг, млрд руб 155.8 172.1 152.1 222.1 180.0   180.0
Наличность, млрд руб 65.9 69.3 53.2 119.7 45.9   45.9
Чистый долг, млрд руб 89.8 102.8 98.9 102.4 134.1   134.1
Цена акции ао, руб 677.7 1 132 1 262 1 264 1 720   1 050
Число акций ао, млн 3 036 3 036 3 036 3 036 3 036   3 036
Free Float, % 28.0% 28.0% 28.0% 28.0% 21.0%  
Капитализация, млрд руб 2 058 3 437 3 832 3 837 5 222   3 188
EV, млрд руб ? 2 148 3 540 3 931 3 939 5 357   3 322
Баланс стоимость, млрд руб 775.7 868.2 1 647 1 620 1 894   1 894
EPS, руб ? 51.6 76.7 80.7 55.7 138.8   138.8
FCF/акцию, руб 49.6 40.3 47.7 -10.8 75.2   75.2
BV/акцию, руб 255.5 285.9 542.4 533.5 623.9   623.9
Рентаб EBITDA, % ? 44.0% 49.9% 54.1% 55.1% 64.7%   64.7%
Чистая рентаб, % ? 26.9% 28.0% 28.7% 23.7% 36.4%   36.4%
Доходность FCF, % ? 7.3% 3.6% 3.8% -0.9% 4.4%   7.2%
ROE, % ? 20.2% 26.8% 14.9% 10.4% 22.2%   22.2%
ROA, % ? 15.0% 19.1% 12.2% 8.2% 17.1%   17.1%
P/E ? 13.1 14.8 15.6 22.7 12.4   7.57
P/S ? 3.53 4.13 4.50 5.39 4.51   2.76
P/BV ? 2.65 3.96 2.33 2.37 2.76   1.68
EV/EBITDA ? 8.37 8.52 8.52 10.0 7.16   4.44
Долг/EBITDA 0.35 0.25 0.21 0.26 0.18   0.18
Персонал, чел 8 145 13 694 15 445 16 821  
Производительность труда, млн руб/чел/год 71.6 60.7 55.2 42.3  
Расходы/чел/год, тыс.р 2 467 1 869 1 889 1 895  
R&D/CAPEX, % 0.00% 0.00% 0.00% 0.00% 0.00%   0
CAPEX/Выручка, % 4% 11% 19% 29% 17%   17%
структура и состав акционеров НОВАТЭК

НОВАТЭК - факторы роста и падения акций

  • Считается, что у Новатэка, в отличие от Газпрома, намного более эффективный менеджмент
  • Компания имеет самую низкую налоговую нагрузку в нефтегазовом секторе РФ и самую высокую прибыльность
  • Резкий рост стоимости квот на выбросы CO2 в Европе в 2021 году означает возможный более быстрый переход энергетики Европы на газ
  • Июль-Август 2021: рекордные цены на газ в Европе
  • Новатэк продолжает расти, НОВАТЭК планирует нарастить производство СПГ в 2,9–3,6 раза к 2030 году за счет реализации новых проектов. Арктик СПГ2 запуск 1 линии в 2023, а полная мощность в 2026г
  • Конкуренция на внешнем рынке газа усиливается, американские сланцевики запускают массу СПГ проектов в 2019-2020
  • Очень дорогая компания. P/E (2019) = 27, EV/EBITDA=12
  • Запуск первой линии проекта Арктик-2 СПГ мощностью 6,6 млн т под вопросом, так как Baker Hughes не хочет поставлять газовые турбины LM9000 и отзывает своих инженеров с проекта. Заменить нечем. Проект должен был быть запущен в 2023 году.
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера: