Транснефть (TRNF): годовая финансовая отчетность МСФО

Транснефтьsmart-lab.ru %   2018 2019 2020 2021 2022   LTM ?
Дата отчета 29.03.2019 27.03.2020 30.03.2021 05.09.2023   30.11.2023
Валюта отчета RUB RUB RUB RUB RUB   RUB
Финансовый отчет  
Годовой отчет  
Презентация  
Выручка, млрд руб ? 980.0 1 064 962.0   979.7
Операционная прибыль, млрд руб   257.9
EBITDA, млрд руб ? 433.4 486.0 443.0   428.9
Чистая прибыль, млрд руб ? 225.4 179.0 133.0 152.2 241.6   245.3
Операционный денежный поток, млрд руб ?   228.9
CAPEX, млрд руб ? 268.8 270.5 199.0   168.0
FCF, млрд руб ? 78.0 93.0 140.0   106.3
Див.выплата, млрд руб 77.6 84.2 66.9 76.1 120.8   120.8
Дивиденд, руб/акцию ? 10705.95 11612.2 9224.28 10497.36 16665.2   16665.2
Див доход, ао, % 6.3% 6.6% 6.6%  
Дивиденд ап, руб/акцию 10705.95 11612.2 9224.28 10497.36 16665.2   16665.2
Див доход, ап, % 6.3% 6.6% 6.6% 6.6% 19.0%   1 037.0%
Дивиденды/прибыль, % 34% 47% 50% 50% 50%   49%
Опер. расходы, млрд руб 546.1 578.0 519.0   547.3
Амортизация, млрд руб   175.760
Расх на персонал, млрд руб 163.6 172.3 186.0  
Процентные расходы, млрд руб 53.2 55.3 48.8   26.4
Активы, млрд руб 3 190 3 330 3 331 3 480   3 588
Чистые активы, млрд руб ? 2 032 2 127 2 182 2 540   2 651
Долг, млрд руб 673.0 637.0 590.0 430.0   377.2
Наличность, млрд руб 101.9 83.6 62.8 584.8   421.9
Чистый долг, млрд руб 571.1 553.4 527.2 0.00 -154.8   -44.7
Цена акции ао, руб 171 000 176 750 140 550  
Число акций ао, млн 5.69 5.69 5.69 5.69 5.69   5.69
Цена акции ап, руб 171 000 176 750 140 550 158 500 87 550   1 607
Число акций ап, млн 1.56 1.56 1.56 1.56 1.56   1.56
Капитализация, млрд руб 1 240 1 281 1 019 246.5 136.1   2.50
EV, млрд руб ? 1 811 1 835 1 546 246.5 -18.7   -42.2
Баланс стоимость, млрд руб 1 871 2 069 2 121 0.00 2 483   2 596
EPS, руб ? 39 586 31 437 23 358 26 730 42 431   43 082
FCF/акцию, руб 13 699 16 333 24 587 0.00 0.00   18 669
BV/акцию, руб 328 676 363 317 372 445 0.00 435 992   455 831
Рентаб EBITDA, % ? 44.2% 45.7% 46.0%   43.8%
Чистая рентаб, % ? 23.0% 16.8% 13.8%   25.0%
Доходность FCF, % ? 8.0% 9.2% 17.5%  
ROE, % ? 11.1% 8.4% 6.1% 9.5%   9.3%
ROA, % ? 7.1% 5.4% 4.0% 6.9%   6.8%
P/E ? 5.50 7.16 7.66 1.62 0.56   0.01
P/FCF 15.9 13.8 7.28   0.02
P/S ? 1.26 1.20 1.06   0.00
P/BV ? 0.66 0.62 0.48 0.05   0.00
EV/EBITDA ? 4.18 3.78 3.49   -0.10
Долг/EBITDA 1.32 1.14 1.19   -0.10
Персонал, чел 123 300  
Производительность труда, млн руб/чел/год 7.80  
Расходы/чел/год, тыс.р 1 509  
R&D/CAPEX, % 0.00% 0.00% 0.00%   0
CAPEX/Выручка, % 27% 25% 21%   17%
структура и состав акционеров Транснефть

Транснефть - факторы роста и падения акций

  • РФПИ считает целесообразным конвертировать префы Транснефти в обыкновенные акции.
  • Основные CAPEXы остались позади
  • Огромный CAPEX позади - FCF положительный, долга нет -> компания может нарастить выплату дивидендов в ближайшем будущем
  • Сечин может лоббировать более низкие тарифы на прокачку
  • Северная ветка трубопровода "Дружба" не работает
  • Восток Ойл будет экспортировать нефть через собственную инфраструктуру Роснефти - есть риск потери существенной части выручки и прибыли с 24-27 года
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера: