ПАО «Лукойл»

Компания обратилась к правительству РФ с предложением о выкупе у нерезидентов собственных акций. Сейчас оно находится на рассмотрении властей. Положительное решение правительства может способствовать росту бумаг, так как выкуп акций с дисконтом выгоден для компании.

После небольшой коррекции восходящий тренд может продолжиться. При объеме позиции в 8% и выставлении стоп-заявки на уровне 6 300 руб. риск на портфель составит 0,29%. Соотношение прибыль/риск составляет 2,75.

General Mills, Inc.

Компания опубликует квартальный отчет в среду, 20 сентября. Аналитики ожидают роста выручки до $4,9 млрд и прибыли на акцию — $1,09. Если отчетность превзойдет ожидания аналитиков, а менеджмент компании даст благоприятный прогноз на следующий квартал, рынок может заложить текущий позитив в стоимость.

🐲 Азиатские фондовые рынки в пятницу заметно подросли. Новые данные о розничных продажах и промышленном производстве в Китае свидетельствуют о стабилизации экономики. Розничные продажи в августе выросли на 4,6%. Hang Seng добавил 1,2%, а CSI 300 вырос на 0,2%.

🌎 Доллар остается сильным благодаря хорошим данным США. Евро снизилось после заявления ЕЦБ о завершении цикла повышения ставок.

🇷🇺 Российский рынок продолжает корректироваться. В четверг акции компаний третьего эшелона резко потеряли 15-30% стоимости. Это может быть следствием переоценки акций сектора, где реальная стоимость многих компаний оказалась значительно ниже их рыночной капитализации.

💱 Курсы: 97,04 ₽/$, 13,35 ₽/¥.

🗓️ События дня:
• совет директоров «Транснефти»,
• заседание Центрального банка по ставке.

Подписывайтесь на наш телеграм-канал @finam_invest.

ПАО «Белуга Групп»

Исходя из данных отчета за I полугодие 2023 года по МСФО, выручка компании за этот период выросла на 14%. Также следует учитывать, что ранее «Белуга Групп» анонсировала масштабные планы по развитию: к концу 2024 года она намерена открыть 2500 магазинов в разных регионах РФ. Высокие темпы роста показателей и планы компании по развитию создают потенциал для высоких дивидендных выплат, что может стать основанием для продолжения роста котировок.

Котировки находятся в восходящем тренде. После сильного роста в июле цена оказалась в консолидации с потенциалом продолжения роста. Стоп-лосс можно поставить с запасом ниже границы консолидации. При объеме позиции 10% и выставлении стоп-заявки на уровне 5 400 руб. риск на портфель составит 0,65%. Соотношение прибыль/риск составляет 1,95.

Чего стоит ожидать от нефтяного рынка? Будут ли расти цены или у мира есть шансы избежать этой участи? Как власти РФ при этом планируют решать вопрос с дорогим бензином и как на это будут реагировать США и ЕС? Какие решения предлагает фондовый рынок? Эти и другие вопросы вы можете задать на онлайн-конференции «Нефть и бензин: феноменальный скачок цен». Она пройдет с 13:00 до 15:00 мск на сайте «Финам».

На вопросы ответят:

• Александр Пасечник, руководитель аналитического управления Фонда национальной энергетической безопасности;
• Алексей Белогорьев, директор по исследованиям и развитию Фонда «Институт энергетики и финансов»;
• Александр Потавин, аналитик ФГ «Финам»;
• Сергей Кауфман, аналитик ФГ «Финам»;
• Владимир Литвинов, квалифицированный инвестор, создатель сообщества «ИнвестТема»;
• Сергей Пигарев, старший аналитик компании Freedom Finance Global;
• Даниил Болотских, аналитик компании «Цифра брокер»;

🍱 В Азии фондовые индексы преимущественно растут. Индекс Hang Seng прибавляет 0,15%, CSI 300 снижается на 0,2%. Центральный банк Китая попросил крупнейшие банки увеличить продажи доллара, чтобы смягчить давление на юань.

🥞 Российский рынок в боковике. На акции оказывает давление рост доходностей на рынке облигаций. Индекс МосБиржи остается в диапазоне 3100-3250.

🥨 Европейский центральный банк сегодня установит процентные ставки. Повышение на 25 б.п. приведет к тому, что ставка по банковским депозитам достигнет 4%, что станет самым высоким показателем с момента введения евро в 1999 году.

💱 Курсы: 96,62 ₽/$, 13,26 ₽/¥.

События дня:
• советы директоров МТС, SFI, ОГК-2, «РуссНефти», «Абрау-Дюрсо»,
• увеличение кол-ва операций по продаже валюты Центральным банком.

Подписывайтесь на наш телеграм-канал @finam_invest.

После квартального отчета бумаги Oracle упали на 10% и продолжают снижаться. Инвесторы негативно восприняли замедление темпов роста совокупной выручки и выручки облачного сегмента, а также уменьшение доходов от продаж ПО. На протяжении прошлого финансового года темпы роста выручки составляли в среднем 18%, а в отчетном квартале только 9%*. Также не оправдали ожиданий и прогнозы компании на II квартал 2024 финансового года. Oracle ожидает роста выручки на 5-7% в сентябре-ноябре, тогда как консенсус предполагал 8%*.

Несмотря на негативную реакцию рынка, мы считаем отчет Oracle хорошим. Облачные сервисы по-прежнему остаются главным драйвером роста совокупных результатов, особенно это касается сервисов на базе облачной платформы второго поколения. В отчетном квартале выручка облачных сервисов типа IaaS и SaaS, развитием которых активно занимается компания, возросла на 30% в годовом выражении и составила рекордные $4,6 млрд.

Основатель компании Ларри Эллисон подчеркнул хорошее рыночное позиционирование облачной платформы Oracle Cloud Gen 2.

Si-12.23

Рынок ожидает заседания ЦБ РФ по ключевой ставке, которое по плану состоится в пятницу, 15 сентября. Если обратить внимание на курс и динамику индекса RGBI, то можно утверждать, что большая часть ожиданий по повышению ставки уже заявлена в цене. В связи с этим мы предполагаем возможную коррекцию вверх по паре доллар–рубль.

Фьючерс двигается в рамках восходящего коридора. При объеме позиции 10% по гарантийному обеспечению и выставлении стоп-заявки на уровне 92 950 руб. риск на портфель составит 1%. Соотношение прибыль/риск составляет 1,8.

Halliburton Company

🐲 Nikkei в Токио снижается на 0,2%, CSI300 остается стабильным, а Hang Seng подрастает на 0,6%.

🍔 Индекс S&P 500 вчера снизился на 0,6%, Nasdaq упал на 1%, Dow Jones остался практически без изменений. Акции Apple потеряли 1,8% после презентации новых iPhone. Акции Oracle упали более чем на 13% после прогноза ниже ожиданий по выручке.

🛢 Цены на нефть марки Brent поднялись на почти 2%, достигнув максимума за год. Это сделало цены на нефть положительными по итогам года, что оказывает влияние на инвесторов и политиков.

📌 Индекс МосБиржи завершил вчера торговую сессию на положительной территории. Однако ждать продолжения динамичного роста Индекса МосБиржи преждевременно, пока будем отрабатывать боковик в диапазоне 3100-3250. 

🏛 Московская биржа приостановила торги на срочном рынке. Ограничения действуют с 9:30 мск. О времени возобновления торгов будет сообщено дополнительно.

🗓️ События дня:
• публикация отчета по индексу потребительских цен США,
• финальный день ВЭФ,

Структурные облигации — нетривиальный инвестиционный инструмент с условной защитой капитала, выплаты по которому зависят от наступления некоторых обстоятельств. Какой доход они дают, как происходит погашение купона, какой объем выплаты относительно номинала ценной бумаги может получить инвестор и в чем заключаются его риски, — на примере структурной облигации «Металлы» с купоном до 20% годовых и сроком на 1 год. 

Структурная облигация «Металлы» составлена из акций металлургических компаний. Это бумаги «Северстали», «Русала, «Норникеля», «Мечела» и «Полюса», которые выигрывают как от роста спроса на металлопродукцию внутри страны, так и от высокого курса доллара при экспорте на зарубежные рынки.

Причем составлена облигация так, что без потерь выдерживает просадку акций из корзины на 30%.

Как и в случае других «структурок», у «Металлов» фиксированные условия по выплате купона и номинала.

Walmart Inc.

В 2023 финансовом году онлайн-продажи принесли компании $82 млрд, или 13% выручки. Развитие этой сферы может улучшить финансовые результаты за счет перетока покупателей из магазинов, которые не могут подстроиться под изменяющиеся потребительские нужды.

Акции двигаются в рамках среднесрочного восходящего тренда. Они уже пробили важный уровень сопротивления.  При объеме позиции 7% и выставлении стоп-заявки на уровне $161,05 риск на портфель составит 0,14%. Соотношение прибыль/риск составляет 2.

Данный материал носит исключительно информационный характер, не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией или предложением приобрести упомянутые ценные бумаги. Она составлена без учета вашего инвестиционного профиля, а упомянутые финансовые инструменты либо операции, могут не соответствовать ожидаемой вами доходности, горизонту инвестирования, а также допустимому для вас риску убытков.