Блог им. ruh666

иГРЫмАрАЗМа. Про мою первую сделку с опционами

Это было ещё в лохматые 90-е, когда на МЦФБ появился этот инструмент (я не помню, скорее 97-й год, может и 96-й). Был тогда на бирже очень крутой мужик, работал на два крупных банка, чемпион Москвы по бриджу, ну и тд. Тогда основная торговля велась на фьючерсах ГКО. И как-то я зашёл к нему, а он по телефону что-то про опционы говорит. Я его типа переспросил, когда он закончил, что он там покупает, он ответил, фьюч на бумагу стоит 81.80, 82-е колы на вторник (была пятница) стоят 10 пунктов, а чего не взять? Ну я репу почесал, решил тоже чутка купить.

В понедельник бумага стоила уже 82.2, а закрылось во вторник всё это дело по 82.47, то есть почти 5 концов.

И теперь, к чему я всё это. Ровно к предыдущему посту. Замена фьюча опционом не является опционной стратегией. Опционные стратегии строятся на теории вероятности. А тервер говорит, что опционы нужно всегда продавать, тогда в совокупности будете в плюсе. Про опционы на мамбе просто смешно говорить, такие спреды убьют это положительное мат.ожидание. И даже на ликвидном рынке с малыми деньгами эти стратегии не прокатят, потому что первый про*б убивает счёт. То есть, если вы просто заменяете фьюч опционом, ну не нужно пейсать умные слова в большом количестве, какое они имеют отношение к делу???

Плюс покупки опциона в том, что не нужно париться со стопом, убыток и так ограничен. Минус, мат.ожидание проигрывает по сравнению с фьючом. Всё просто, как три копейки!
★9
Сумма большая была?
avatar

Amplifire

Amplifire, на одном из счетов на всю котлету… времена другие были, про**ать было не так страшно)
avatar

RUH666

ты еще забыл написать, что через опционы можно заходить во фьючерсные позиции и выходить из них также по профиту.

а в целом согласен.
avatar

KLoYH

KLoYH, ну можно, только зачем через них то?
avatar

RUH666

RUH666, я вчера через продажу пута в лонг Si по 63500 заходил. Очень удобно.
avatar

KLoYH

KLoYH, а просто зайти западло?
avatar

RUH666

RUH666, как ты зайдешь по 63 500, когда рынок по 63 600 торгуется?

Можно лимиткой, а можно через продажу пута и копье еще сверху получишь за распад тэты в течение дня.

Есть риск, правда, что цена коснется 63 500 и тут же усвистит вверх, не дожидаясь вечернего клиринга, т.е. ты останешься без позиции, ну вот за этот риск ты как раз получаешь плюсовую тэту в карман.
avatar

KLoYH

KLoYH, ну опять, угадывание рынка
avatar

RUH666

RUH666, а когда ты фьючами или акциями торгуешь ты рынок не угадываешь?

Все, что выше ОФЗ — это угадывание.

Опционы — это лишь инструмент, кому-то так удобнее. Полезная вещь на самом деле.
avatar

KLoYH

KLoYH, я чо, спорю с этим???
просто опционная стратегия, как таковая — штука специфическая. к твоим и моим схемам все эти хитрожопые коэффициэнты и размышления касательства не имеют, вот и всё
avatar

RUH666

RUH666, объясню на примере:
Надо к примеру купить валюты подешевле… К примеру считаешь, что по 62 или ниже нормально будет, а все что выше дороговато..
Продаешь путы на 62, резервируешь бабло в облигациях на счете в размере 62тыс. на 1пут… и все..
Далее ждешь… пока валюта дорогая, просто получаешь в карман премию с опциона+ купон..
Как только ниже 62 цена опустится, облиги продаются и получаешь свои баксы по этой цене…
Сергей, угу, случился трэш, баксуха в небесах, облиги в жопе, проданный пут них*я не покрывает… короче гря, всё равно угадываеш направление рынка
avatar

RUH666

RUH666, в таком случае просто не заработаешь на росте баксе, но потом отыграешь выросшей дохой по облигам… облиги надо брать короткие естественно..
И риски по этой стратегии маленькие…
Сергей, ну я то по старинке капитал в баксах щетаю
И риски по этой стратегии маленькие…
ну какбэ када спокойно всё. но када спокойно, убираете опционы из схемы и всё тоже самое
avatar

RUH666

RUH666, кароче, стратегия на опцах есть… не нужна — не применяй…
Сергей, я ж не спорю. но это не опционная стратегия. повторю, нормальный инструмент, я ж не против.
avatar

RUH666

RUH666, Пример 2:
купил пакет сбера и желаешь его продать по 250р..
Продаешь колы 250000 каждую неделю… пока сбер болтается в боковиках или ниже, получаешь свою премию каждую неделю (так как опцы сгорают)..
Как только цена ушла выше 250р получаешь короткий фьюч + премию… с фьюча дополнительно забираешь контанго (фьюч в норме дороже акции) и на экспире фьюча отдаешь пакет сбера по 250р.
С + дивами можно таким образом до 25% годовых выжать без особого риска…
Сергей, такая же фигня, как напейсал выше
avatar

RUH666

А тервер говорит, что страховки нужно всегда продавать, тогда в совокупности будете в плюсе. Но кое-кто мечтает нажиться на купленных страховках. 
Вестников (Витковский), тервер грит, што дешевле позу поменьше сделать
avatar

RUH666

покупаешь опц. фучом вытягиваешь дельту на коррекциях. правда надо рынок понимать. тут видимо пробл.
avatar

HUKS


Только зарегистрированные и авторизованные пользователи могут оставлять комментарии.

Залогиниться

Зарегистрироваться
....все тэги
UPDONW