Мои итоги мая

Начнем с традиционной таблицы

Май для меня оказался убыточным месяцем, вторым по убыткам после января.  Причиной этого были «пилы» из-за сохранения ставки ЦБ и заявлений Трампа о переговорах России и Украины. Собственно моя максимальная просадка-25 и возникла из-за гэповых реакций нашего рынка  на переговоры в Стамбуле с одновременными  пилообразными падениями доллара и юаня. Поэтому в плюсе май закрыл только RI-контртренд, но  перекрыть большой майский убыток  RI-тренда он конечно не мог. А вот убытки на споте и юане в мае у меня были меньше рыночных.  Но, увы, на таком пилообразном рынке дневных колебаний с  большими гэпами с 18:50 до 10:00 следующего дня и не могло быть иначе.

Традиционное для моих обзоров сравнение с другими бенчмарками с начала года:  

Отрыв  индекса Gorchakoff Micex Index от «Купил и держи» снова вырос, однако даже и его доходность в 2025-м году меньше краткосрочного Индекса государственных облигаций (1-3 года) — совокупный доход RUGBITR3Y  +9.6%.  Вот такой у нас рынок при ставке ЦБ 21%.

Доходность стратегии Стань квалифицированным инвестором!  в мае  составила   -1.17 %, что близко и к тому, что в первой таблице в строке Спот+«синтетика».

Для моих индексов комона май  получился  падающим  месяцем, но, как и апрель-март, с падением  гораздо меньше падения индекса Мосбиржи. А вот  S&P500 в мае вырос и при пересчете в рубли. Поэтому падение Global Index всего лишь -0.1%. Их результат 2025-го года составил:

Gorchakoff Micex Index   +8.49% 

Gorchakoff Global Index  +1.90%

Более подробно итоги отдельных компонент этих индексов мы  обсудим на традиционном вебинаре 5 июня.

О, откуда звонят на вэтсап