Блог им. AGorchakov |Мои итоги февраля

Начнем с традиционной таблицы, в которой я сменил бенчмарк на тот портфель, который торгую:

 Мои итоги февраля

Ну а сравнение с прошлыми бенмарками я буду вести в другой таблице, не включающей отдельные месяцы, но включающей подневные просадки:



( Читать дальше )

Блог им. AGorchakov |С большой вероятностью вчера был минимум моей волатильности в RI

    • 21 февраля 2024, 15:19
    • |
    • А. Г.
      Проверенный аккаунт
  • Еще
Об этой волатильности и ее исторических минимумах в феврале 2024-го я писал тут. Вчера эта волатильность была ниже тех цифр, приведенных в топике и составила 0.41%. По текущим High и Low сегодня она 0.57% и чтобы упасть максимум должен быть выше вчерашнего примерно на столько же, на сколько минимум ниже вчерашнего, т. е. больше 113370, что маловероятно.

P. S. По закрытию дня получилось 0.57%

Блог им. AGorchakov |Решил поменять таблицу в своих результатах

    • 14 февраля 2024, 15:09
    • |
    • А. Г.
      Проверенный аккаунт
  • Еще
Теперь она будет выглядеть вот так:

Решил поменять таблицу в своих результатах

Заменил просадку портфеля GAZP+GMKN+SBER+div на  другой портфель, добавив «купил и держи» фьючерсы RI и Si в тех долях, в которых они торгуются мной с начала года. И естественно добавил доходность этого портфеля. При этом доходность RI вычисляется по методике вычисления вариационной маржи Мосбиржей, о которой я писал тут, и, как видите, она может существенно отличаться от рублевой доходности индекса Мосбиржи.

Блог им. AGorchakov |Исторический минимум моей волатильности в RI

    • 09 февраля 2024, 12:08
    • |
    • А. Г.
      Проверенный аккаунт
  • Еще
Уже  писал тут, как считаю текущую волатильность, мы будем понимать максимум из двух величин:

— оценка сигма из упомянутого распределения по приращениям логарифмов H+L за 50 последних дней (меньше нельзя из-за ошибки оценки), т. е. в предположении, что параметры этого распределения были постоянны в эти 50 дней;

— СКО тех же приращений логарифмов за последние 10 дней.

Формулу для упомянутого распределения вы можете найти в ссылке и потому я ее третий раз приводить не буду. Там же в ссылке видно, что средняя волатильность для периодов «без кризисов» для SPY 0.45%, ну а у нас естественно выше. НО! Вот что получилось с этой волатильностью на вчерашний день: 08.02.2024 0.45%. Это ее исторический минимум. А что было раньше?

До кризиса 2008-го года минимум пришелся на 06.12.2006 0.65% и не был преодолен аж до 2017-го (об этом чуть ниже).

А если считать от кризиса 2008-го, то сначала минимум достигается в январе 2011: 11.01.2011 0.79%. Напомню, что в июле 2010-го началась политика «таргетирования инфляции», но потом случился кризис из-за снижения рейтинга США и эта волатильность подскочила и упала ниже 0.79% только к концу 2012-го и ее минимум до майдана на Украине составил: 21.08.2013 0.73%.



( Читать дальше )

Блог им. AGorchakov |Мои итоги января

    • 01 февраля 2024, 23:38
    • |
    • А. Г.
      Проверенный аккаунт
  • Еще

Начнем с традиционной таблицы

 Мои итоги января

Смотря на строки  Итого и Максимальная просадка,  так и вспоминается мой топик Что у нас с рынком?, который собственно и был написан под впечатлением графика ежедневных доходностей счета с осью Y от -3% до +3%

 



( Читать дальше )

Блог им. AGorchakov |Что у нас с рынком?

    • 24 января 2024, 11:57
    • |
    • А. Г.
      Проверенный аккаунт
  • Еще
Смотрю на лонг одной моей стратегии

22.12.2023 12:41 FRTS-I111 109570 23.01.2024 14:38 113870

У нее каждый дневной стоп лонга — это линия  уровня с наибольшим числом пересечений за первые 75 минут торгов и самая близкая к среднему (H+L)/2 тех же минуток минус моя средняя сигма, деленная на 2, из распределения: 

Что у нас с рынком?
рассчитанная по всей истории торговли. О применении этого распределения для распределения приращений логарифмов (H+L) дневных цен я писал тут, ну а как оценить параметры распределения по его выборке — это можно прочесть в любом учебнике по математической статистике и история «без кризисов» из прошлой заметки — это и есть выборка, по которой я считаю эту сигму. Естественно, что для каждого торгуемого инструмента отдельно (та заметка, только про SPY и там 0.45% — это сигма для SPY во время его торгов в США).

Получается, что наш рынок RI с 11:15 до 18:45 «умирает» уже больше месяца.


Блог им. AGorchakov |Хорошо, что "фильтр" вырубил лонги на 3-х моих системах из 4-х

    • 16 января 2024, 22:57
    • |
    • А. Г.
      Проверенный аккаунт
  • Еще
Вот что получилось на Si сегодня с системой, которая на падающем рынке покупает позже всех

Хорошо, что "фильтр" вырубил лонги на 3-х моих системах из 4-х



Первая зеленая стрелка — это вход в лонг, красная стрелка — это стоп лонга и открытие шорта, а вторая зеленая стрелка — это стоп шорта. И такие грустные сделки с убытком -0.81% в торговле бывают. И радует только то, что этот убыток на четверти объемов, торгуемых на Si.

Блог им. AGorchakov |Мои итоги 2023-го года

    • 14 января 2024, 20:05
    • |
    • А. Г.
      Проверенный аккаунт
  • Еще
Ну вот и пришли данные об инфляции 2023-го года и можно подвести традиционные итоги. Начнем по традиции с таблицы моих результатов  за тот период, когда за каждый день есть брокерский отчет моего счета

Мои итоги 2023-го года

Увы, как я уже писал в декабрьском отчете, 2023-й год получился у меня «нулевым» как по доходности, так и по рекордно низкой годовой просадке. Обратите внимание на *: с индексов на фондовом рынке я удалил данные 25.07-11.08, так как в эти дни впервые за многие годы с сентября 1998-го не мог осуществлять торговлю. Эти же данные я удалю и еще из одной традиционной таблицы из индексов Мосбиржи и S&P500 полной доходности со ставкой НДФЛ 13%. А вот из доллара, облигаций и инфляции я ничего удалять не стал, так как в тот же период примерно на 1/3 капитала у меня на счете оставались «синтетические облигации» Газпрома и Сбербанка. Хотя из-за повышения ставки ЦБ 21.07 в эти дни счет даже упал на десятые доли процента, как и индекс Мосбиржи государственных облигаций.

В продолжение традиционно рассмотрим результаты на моем счете относительно инфляции и в долларах по официальному курсу

( Читать дальше )

Блог им. AGorchakov |Мои итоги декабря и четвертого квартала

    • 03 января 2024, 11:17
    • |
    • А. Г.
      Проверенный аккаунт
  • Еще

Начнем с традиционной таблицы

 Мои итоги декабря и четвертого квартала

Глядя на эту таблицу, меня больше всего удивляет строка «Максимальная просадка». Такой просадки у меня не было ни в один из годов торговли с октября 1998-го. Если посмотреть на первую таблицу, приведенную в годовом обзоре за 2022-й год, то можно увидеть близкие -5,7% в 2017-м. Но та просадка была получена на торгуемом в 2012-9.11.2017 объеме в 1,2 раза меньше текущего и того,  что был в 2008-2011-м. Я об этом писал на этом сайте в обзоре 2017-го и те, кому интересно, почему так, могут перейти по приведенной ссылке. И просадка -5,7% была получена до 8 ноября, и если б объем был таким же, как с 10 ноября 2017-го по декабрь 2023-го, то она была бы -6.8%. В-общем, год у меня получился «нулевым», как по доходности, так и по просадке. По доходности такие «нули» далеко не первый раз (см. 2012-2014 из первой ссылки), а вот с такой маленькой просадкой год закончен впервые за 25 лет и три месяца торговли.  Более подробно мы разберем результаты моей торговли в годовом обзоре, который по традиции будет опубликован после официального объявления декабрьской инфляции.



( Читать дальше )

Блог им. AGorchakov |Мои итоги ноября

    • 01 декабря 2023, 10:07
    • |
    • А. Г.
      Проверенный аккаунт
  • Еще

Начнем с традиционной таблицы

 Мои итоги ноября

Как и в октябре лучшим по доходности в ноябре у меня был RI, причем как RI-тренд, так и RI-контртренд закончили ноябрь в плюсе. После октября-ноября даже обидно, что я сохранил сокращение RI-тренда до 25% портфеля с октября 2022-го, хотя до сентября 2023-го включительно мне казалось, что я был прав. А вот другие части портфеля закончили месяц в минусах, Спот+”синтетика” примерно в таком же, как и портфель торгуемых акций GAZP+GMKN+SBER+div.

«Русский Баффет»   закончил ноябрь  +0.3%  лучше, чем у индекса Мосбиржи, но по прежнему  уже совсем немного отстает от последнего по итогам  11  месяцев. 

Доходность стратегии Стань квалифицированным инвестором!  в ноябре составила   +0.54 % и +7.16 % с начала года, что говорит о том, что основной минус в ноябре в Спот+”синтетика” дал GMKN, да и по годовым итогам видно, что именно он основной  «вредитель» 2023-го года на этой части моего портфеля.



( Читать дальше )

....все тэги
UPDONW
Новый дизайн