Олег Кузьмичев

Читают

User-icon
1859

Записи

940

Мой Рюкзак #12: Январь всегда хорош, даже если прошла всего половина

Продолжаю писать про свой портфель (либо ежемесячно, либо если есть сделки). Сделки есть, но последний раз про портфель писал 31 декабря 2022 года - Мой Рюкзак #11: Новогоднее и венчур на дивы ЛУКОЙЛа

Начало года хорошее (но у меня обычно всегда так), тем более в феврале-марте обычно что-то да прилетает.

Переходим к портфелю или моему пенсионному рюкзаку


( Читать дальше )

Транснефть: что скрывает компания от акционеров и есть ли перспективы у трубопроводной нефтемонополии?

Все мы знаем самую дорогую акцию на Московской бирже за 1 шт — это привилегированные акции компании Транснефть. Давайте разбираться, есть ли там привилегия и почему они сегодня стоят 80-90 тысяч рублей за акцию, а не 200-250 тысяч, как пару лет назад. Есть ли шансы на возвращение капитализации и что будет с дивидендами?

Акции демонстрируют ужасную динамику, причем это все было до геополитических потрясений. Хотя в 2008-2013 акция выросла в 10 раз!

Транснефть: что скрывает компания от акционеров и есть ли перспективы у трубопроводной нефтемонополии?

Основные тезисы:



( Читать дальше )

Самые полезные посты за неделю

Все топ посты (избранное, лайки) заполонил своим отпуском основатель Смартлаба Тима Мартынов. Но и в этих бриллантах можно отыскать кусок пользы, предварительно отмыв его от спамеров с видеороликами.

https://smart-lab.ru/blog/869075.php — Лучшие телеграм каналы по версии Точки спокойствия, лучше всего подписаться конечно же на мой https://t.me/kuzmlab (указан в посте) :D

https://smart-lab.ru/blog/869071.php — IT олигарх написал свою историю на смартлабе, даже отвечает на комменты

https://smart-lab.ru/blog/869240.php — Виктор Петров создал портрет частного инвестора

https://smart-lab.ru/blog/869422.php — Виктор Тунев про вливание Центробанком 2 трлн рублей в бюджет

https://smart-lab.ru/blog/869749.php — что такое богатство по Талебу


Ситуация в экспорте нефти и нефтепродуктов #3: дно пройдено, перевалка растет!

Продолжаю писать воскресные посты про экспорт нефти и нефтепродуктов по данным с танкеров в российских портах. Дно пройдено — валюта пошла в бюджет и на биржу, сдавливая удавку спекулянтам USD/RUB

Предыдущий пост: https://smart-lab.ru/company/mozgovik/blog/868575.php, эту неделю отработали в рамках прогноза неделю назад.

Если коротко: Экспорт нефти и нефтепродуктов стабилизировался. Общий график ежедневного экспорта



( Читать дальше )

Магнит выплатит дивиденды? Кто еще?

Зебелл инсайдит, походу теперь могут быть дивы в Магните (Винокуров под санкциями + не могут набрать кворум под дивы).

«Возможность не учитывать голоса акционеров из «недружественных» юрисдикций предусмотрена в проекте президентского указа, подготовленном РСПП, рассказал (https://www.interfax.ru/russia/880494) источник агентства, знакомый с обсуждением. Ее могут получить «до полутора десятков российских системообразующих организаций из сфер энергетики, машиностроения и торговли» до конца 2023 года.

Компании из этих отраслей должны отвечать еще трем условиям:
— против российского совладельца введены санкции;
— доля «недружественных» совладельцев составляет менее 50%;
— объем выручки группы лиц российской организации превышает 100 млрд рублей.»

https://t.me/thebell_io/21468

Походу РСПП папиру покупал уже дня 4 перед опубликованием проекта приказа))
Магнит выплатит дивиденды? Кто еще?

Видимо «маржа» зятя одного чиновника подъела, нужны дивы для выплаты процентов в трехбуквенный синий банк, который и так на грани.


ДВМП - ночная деприватизация прошла успешно

Трешак канеш, государство отобрало акции у добросовестных покупателей (Северилов и ко). У Росатома тоже отобрали долю что-ли??

ДВМП - ночная деприватизация прошла успешно
«Хамовнический суд Москвы в ночном заседании удовлетворил иск Генеральной прокуратуры об обращении в доход государства акции Дальневосточного морского пароходства (ДВМП)

Согласно решению суда, в доход государства обращены 92,4% акций ДВМП»

Мутная штука, но Рабинович успел продать 😁😁😁

«новый владелец FESCO — Росимущество — выставит акции на аукцион.

Так представитель Михаила Рабиновича заявила, что он не ознакомился с прокурорскими требованиями по двум причинам: во-первых, потому, что находится за границей, а во-вторых, выработать позицию по иску ему помешали праздничные дни, в которые он отдыхал. Затем было отмечено, что компания господина Рабиновича, владеющая акциями пароходства, стала банкротом, а потому их передают другой структуре и теперь надо изменить ответчика в прокурорском иске.»
  • обсудить на форуме:
  • ДВМП

Вражеский блумберг и лондонский Argus пора менять на отечественное ценовое агентство

Фролов дело говорит, странно верить лондонскому Аргусу и Блумбергу и сетовать на цену в 38 баксов Urals на FOB в Приморске (заметьте, есть ведь и другие порты, сорта типа Siberian Light)
Вражеский блумберг и лондонский Argus пора менять на отечественное ценовое агентство
«Для снижения размера скидок РФ нужно создавать собственную экосистему морских перевозок и российское ценовое агентство, считает эксперт аналитического центра ИнфоТЭК, замглавы Института национальной энергетики Александр Фролов. По его словам, российская система перевозок должна включать предоставление услуг от страхования и финансирования до строительства нефтетанкеров из российских комплектующих. „Второй класс мер, которые необходимо предпринять, — это меры тактического характера, которые касаются создания российского ценового агентства по примеру Argus. У нас есть специалисты, которые способны это сделать“, — отметил он.

По словам Фролова, РФ надо публиковать статистику по портам отгрузки нефти и ее сортам, чтобы избежать манипуляций со стороны западных источников, в результате которых по одной покупке делается вывод о состоянии всех цен на российскую нефть. „Это создает неблагоприятное впечатление у наших покупателей о нашей нефти. И наши покупатели начинают думать, что наша нефть действительно столько стоит, раз мы продаем по такой цене. Нам необходимо демонстрировать, что наша нефть разная, продается по разным ценам, из разных портов“, — сказал он. Фролов добавил, что необходимо и создавать собственные эталонные сорта нефти.» источник - https://tass.ru/ekonomika/16767207



( Читать дальше )

Потенциальные инвест идеи на 2023 и РИСКИ их исполнения

2022 год подошел к концу, для нашего рынка он оказался весьма плачевным (хотя бывало и хуже). Отечественный индекс не может пробурить уровень в 2200, хотя год назад мы дружно ждали 5000 с уровня 4300 по индексу Мосбиржи
Потенциальные инвест идеи на 2023 и РИСКИ их исполнения

Но не будем о грустном — лучшее конечно впереди (хотя активные боевые действия этому не способствуют). Но акции — это финансовый инструмент, который предполагает долевое участие в прибыли того или иного предприятия. Прибыли предприятий в условиях СВО под вопросом, как и их деятельность на много лет вперед, но все таки нефть вместе с газом продается, а экспортная выручка имеется.

Компании, которые вы увидите в табличках — в течение года я разбирал и поддерживал актуальность. Сейчас все в одном месте, далее будут короткие комментарии и мысли по каждой из них.



( Читать дальше )

Ежедневные наблюдения 09.01.23

Свидетели Доллара по 200 скукожились
Ежедневные наблюдения 09.01.23
👉 Индексы бодро отскакивают после каникул, кроме турков конечно

👉 Рублик крепнет, Орешкин оказался прав, как и экспорт нефти через порты РФ (хотя цена не впечатляет)

👉 Газ подорожал в США и ЕС, нефть приближается к 80

👉 Заблудший Эн+ немного подрос

👉 Совкомфлот с аномально высоким фрахтом на низком старте

👉 ЛУКОЙЛ продал НПЗ в Италии — снялся риск и появился новый cash. Плюс Газпромбанк вышел из Энел и была объявлена оферта — позитифф

👉 Сбер медленно, но верно растет — пока все ждут «неведомого покупателя» оказывается, что он и не нужен.


РЖД и погрузка в декабре 2022 года: жизнь налаживается, но не у металлургов и Сегежи

РЖД опубликовал оперативные данные по погрузке на ж/д — быстро пробежимся по основным товарам, дабы понимать, что происходит.

Грузооборот в тоннах -5,4% г/г, месяц назад был -4,7% г/г.  В Среднем -5% грузооборота после начала СВО в тоннах.
РЖД и погрузка в декабре 2022 года: жизнь налаживается, но не у металлургов и Сегежи
Грузооборот в млрд тонно-км (с учетом расстояния) впервые с начала СВО ВЫРОС год к году! Пусть и символично на 0,56%!

Везем дальше, но меньше (главное чтобы экспортная цена была сопоставима конечно).

РЖД и погрузка в декабре 2022 года: жизнь налаживается, но не у металлургов и Сегежи


( Читать дальше )

теги блога Олег Кузьмичев

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн