Фонды от ПАРУС-Красноярск: возможность заполучить недвижимость в портфель

И заработать на сдаче в аренду маркетплейсам

В последнее время активно изучаю фонды недвижимости. В России это направление еще не так развито, как, например, в США, где REIT-фонды входят в обязательный набор любого инвестора, который заботится о стабильности и диверсификации. 

Недвижимость — это тот самый альтернативный актив, который не только уравновешивает корзину ценных бумаг с фондового рынка, но и позволяет получать стабильных денежный поток. Ну а насколько недвижка популярна в нашей стране, вы и сами знаете. 

Я слежу за этим направлением, и на последних конференциях было несколько встреч с представителями различных фондов недвижимости. 

Сейчас появляются возможности частному инвестору войти в сектора не только жилой, но и промышленной, и логистической недвижимости. Бурно растущий отечественный ритейл, все те маркетплейсы, где мы отовариваемся, требуют все большего числа площадей.

Об одном из таких фондов расскажу сегодня. 

О фонде 

Это PARUS Asset Management. В данный момент на рынке представлены 6 закрытых паевых инвестиционных фонда (ЗПИФ) этой компании. 

В апреле в обращение был запущен еще один ЗПИФ — «Парус-Красноярск» (RU000A108UHO). Фонд управляет складским комплексом под Красноярском, первым масштабным логистическим парком «класса А» во всем крае.



Купить пай фонда можно меньше чем за тысячу рублей (900 руб.), тем самым стать его совладельцем и получать ренту. Иметь, так сказать, свою полочку в современном комплексе и сдавать ее в аренду.

Что из себя представляет комплекс?

Расположен в 20 минутах от крупнейшего города центральной Сибири. В Красноярске, расположенном в самом центре России, сходится множество маршрутов, в том числе Транссиб и федеральная трасса «Сибирь». Это регион с мощнейшей промышленностью. 

Я в прошлом году несколько дней прожил в Красноярске, поездил по окрестностям и был впечатлен и городом.


Комплекс состоит из двух корпусов, общей площадью 140 га, оценочной стоимостью 4,8 млрд. руб. Введен в эксплуатацию в этом году. 

Каждый из корпусов занимает гиганты ритейла OZON и Сберлогистика, с которыми заключены долгосрочные договоры аренды до 2035 года с ежегодной индексацией ставок.

Как устроен фонд?

Фонд состоит примерно на две трети из капитала инвесторов и на треть — это   обслуживаемый кредит по плавающей ставке. Принято решение более активно гасить заемные средства. Для этого будет выпущено дополнительно паев на 1 млрд рублей, что еще больше снизит общий размер кредита.

Выпуск новой партии паев намечен сегодня на 17.30. Это позволит попасть в реестр за август.

Как формируется доход фонда:

— за счет регулярных арендных платежей (~12,5%), которые ежегодно индексируются

— со временем за счет роста стоимости самого логистического комплекса из-за инфляции, высокого спроса и других факторов (по прогнозам ~10%). 

Ожидаемая доходность: 22,5% годовых в течение 5 лет, что очень интересно в связи с трендом на снижение ключевой ставки и доходностей облигаций, депозитов и других традиционных инструментов фондового рынка. 


Кроме того, планируется расширение имущества фонда за счет покупки корпусов следующих очередей на этой же территории. Отечественный ритейл бурно растет и требует все новых площадей и мощностей. 

Перспективно!

Ключевая ставка не будет вечно высокой, самое время включать альтернативные инструменты, такие как фонды недвижимости, в свой инвестиционный портфель. 

Единственное ограничение — фонд доступен только для квалифицированных инвесторов. 

—

Подписывайтесь на мой канал про финансы в Телеграм и в Вконтакте, где я делюсь советами, личным опытом и выгодными акциями.