Новая волна распродаж способна поглотить рынок. К чему готовиться инвестору

На торгах выходного дня российский рынок подвергся новой волне распродаж. За выходные дни на территории РФ произошло два теракта на железной дороге с подрывом мостов, а также массовый удар дронами по четырём российским авиабазам.

Эскалация конфликта в преддверии нового раунда прямых переговоров Россия — Украина ставит под вопрос возможности сторон прийти к компромиссным решениям. Также на этой неделе пятничное заседание Банка России по ключевой ставке и дивидендные гэпы, что непременно добавит волатильности рынку.

Встреча делегаций России и Украины планируется сегодня во дворце Чираган в Стамбуле в 13:00 мск. Позиция Украины неизменна — сначала полное прекращение огня, только потом обсуждение урегулирования военного конфликта. У России все с точностью наоборот.

Давление на экспортёров: Страны альянса ОПЕК+ в субботу ожидаемо договорились продолжать наращивать добычу нефти — в июле увеличение произойдет на 411 тысяч баррелей в сутки. Это уже третье подряд решение о росте. На этом фоне нефть дешевеет.

Понятно, что такая цена не устраивает нашу финансовую систему. Комфортный уровень цен на нефть выше на 15-20% от текущей. Поэтому этот негатив будет действовать на протяжении всего промежутка низких цен.

Также усугубляет положение то, что торговые переговоры Америки с Китаем зашли в тупик и для их успешного завершения потребуется личное участие Трампа и председателя КНР Си Цзиньпина. Риск мировой рецессии постепенно выходит на первый план.

Краски сгущаются и если взвесить все за и против, то выходит, что оснований уйти в глубокую коррекцию весьма больше, нежели удержание текущих значений. От переговорного кейса, как я не раз писал, не жду прорывных итогов, поэтому предпочту стоять вне рынка.

Если и буду подбирать акции, то больше спекулятивно под заседание ЦБ, а начало недели с утренним гэпом и со всеми вытекающими, пускай пройдут вне основной части моего бюджета.

Практически полностью сформированный облигационный портфель способен приносить больше 2% ежемесячного профита к депо. Без лишних нервов и царящего вокруг хауса. Будем действовать по обстоятельствам, чего и Вам желаю.

Из корпоративных новостей:

Транснефть МСФО 1кв 2025г: Выручка ₽361,6 млрд (-2% г/г), Чистая прибыль ₽80,3 млрд (-14,9% г/г)

Аэрофлот МСФО 1кв 2025г: Выручка ₽186,08 млрд (+9,7% г/г), Прибыль ₽26,87 млрд (рост в 24 раза г/г). Дивиденды за 2024 год — 5,27 руб/акция (ДД 7,7%), ГОСА — 30 июня

Роснефть МСФО 1 кв. 2025 г: Выручка ₽2,28 трлн (-8,5% г/г), Чистая прибыль ₽170 млрд (+7,6% г/г)

Мечел РСБУ 1 кв. 2025 г: Выручка ₽5,72 млрд (+32,5% г/г), Чистая прибыль ₽2,23 млрд против убытка ₽6,50 млрд годом ранее

Газпром чистая прибыль по МСФО за первый квартал 2025 года выросла на 1% — до 660 млрд рублей. Показатель чистый долг/скорректированная EBITDA снизился за I квартал с 1,8 до 1,68

ИВА РСБУ 1кв 2025г: Выручка ₽149,04 млн (+8,4% г/г), Убыток ₽30,86 млн против прибыли ₽6,9 млн годом ранее

ДВМП РСБУ 1кв 2025г: Выручка ₽1,39 млрд (-20% г/г), Чистая прибыль ₽50,77 млн против убытка ₽707,34 млн годом ранее

Европлан акционеры одобрили дивиденды за 2024 год в размере 29 руб./акцию отсечка — 7 июня

• Лидеры: НКХП $NKHP (+8,43%), СПБ Биржа $SPBE (+3,63%), Ростелеком $RTKM (+3,55%), НМТП $NMTP (+3,32%).

• Аутсайдеры: ТГК-14 $TGKN (-4,2%), ВТБ $VTBR (-0,66%), ДВМП $FESH (-0,6%).

02.06.2025 — понедельник

• $ASTR  — Астра Групп финансовые результаты по МСФО за 1 квартал 2025 г.
• $LKOH  — Лукойл последний день с дивидендом 541Р.
• $LIFE  — Фармсинтез СД компании обсудит вопрос дополнительной эмиссии акций.
• $TATN  — Татнефть закрытие реестра по дивидендам 43,11Р.
• $HNFG  — Хендерсон закрытие реестра по дивидендам 20Р.
• $LNZLP  — Лензолото преф. закрытие реестра по дивидендам 9,55Р.

Доступ в телеграм канал: t.me/kitchen_invest

Переходи в мой профиль и подписывайся на блог, чтобы не пропустить следующие посты.

'Не является инвестиционной рекомендацией