Пополнения за апрель: ~13000₽ — мало, мой минимум на 7000₽ больше.

Портфель выглядит хуже индекса МосБиржи полной доходности с начала года и в целом это не удивительно, айти сектор, которого у меня предостаточно показывает результаты хуже нефтегаза сейчас, ну и Полюс также солидно откатывает, вот и разница.

🇨🇿Универ

Сейчас у меня идёт конец сессии и период продления визы, поэтому всё внимание пока на этом.

К середине июня я стану свободным на ±год, жаль на госы я не попал, универ предоставил слишком сжатые сроки, плюс у меня были долги за прошлый год, поэтому и не успел 😁.

🗓 В мае-июне планирую:
Податься на продление визы и сдать долги, чтобы остались только госы в следующем учебном году, которые пройдут либо в феврале, либо в мае.

И так как у меня появится куча свободного времени, то надо бы спортом заняться, хотя б физкультурой, а то уже жирный стал…

А также рассматриваю вариант со сдачей CFA.

Сертификат CFA — это документ, признанный на мировом уровне, подтверждающий, что его обладатель освоил знания в области финансов, инвестиций, страхования и теперь может называть себя профессионалом. Аббревиатура CFA расшифровывается как Chartered Financial Analyst — «сертифицированный финансовый аналитик».

( Читать дальше )

👓 Рынок в депрессии, но открывается возможность для покупок.

Жаль, что влитые 20-40 тысяч ₽ на этой просадке уже не так сильно повлияют на портфель, как хотелось бы, если конечно эта депрессия не продлится годик другой.

Для себя решил, что как только акции начнут снова расти, то я буду формировать небольшую кубышку (макс. до 20% от портфеля) в фондах денежного рынка, которая будет опустошаться при следующих коррекциях.

Чем больше становится портфель, тем больше нужно средств для качественного усреднения позиций. Поэтому обязательно нужно иметь хотя бы какую-то часть денег на депозите/фондах денежного рынка или облигациях.

Если вы инвестируете в Российские акции и облигации, то рекомендую подписаться на 💬мой телеграм канал: t.me/liqviid
Там вы увидите новости, аналитику по фондовому рынку, а также мой инвест портфель.

Мои ссылки: 💼 Публичный портфель | Смартлаб | Пульс | 📲MAX

📦Прогнозируем выручку Ozon в 1кв26 на уровне 290 млрд ₽ (+43% г/г), EBITDA на уровне 41,8 млрд ₽ (+29% г/г) с потенциалом дальнейшего роста за счет оптимизации бизнеса — АТОН

Ozon планирует опубликовать свои результаты за 1-й квартал 2026 года во вторник 28 апреля.

Мы ожидаем товарооборот (GMV) на уровне около 1,1 трлн рублей (ок. +30% г/г) на фоне увеличения частоты заказов и расширения клиентской базы, что в целом соответствует динамике предыдущего квартала и прогнозу компании по росту на 2026 год (+25-30%) .

Мы прогнозируем выручку в размере 290 млрд рублей (+43% г/г) за счет сильных показателей в сегменте финтеха. Ожидаем EBITDA на уровне 41,8 млрд рублей (+29% г/г) или 3,8% от GMV (без изменений г/г) с потенциалом дальнейшего роста за счет продолжающейся оптимизации бизнеса маркетплейса.

📱Выручка Яндекса в 1кв26 достигнет 368,6 млрд ₽ (+20,2% г/г), прогнозируем EBITDA на уровне 71,0 млрд ₽ (+45,3% г/г) при рентабельности EBITDA 19,3% (+3,3 п. п. г/г) — АТОН

Яндекс должен объявить результаты за 1-й квартал 2026 года во вторник, 28 апреля.

( Читать дальше )

💿Чистая прибыль «Северстали» по МСФО в І квартале 2026 г. снизилась до 57 млн руб. с 21 млрд руб. годом ранее.

Выручка «Северстали» уменьшилась на 19%, до 145,3 млн рублей. Показатель EBITDA компании упал на 54% по сравнению с аналогичным периодом прошедшего года, до 17 940 млн рублей. Рентабельность по EBITDA составила 22% против 35% годом ранее.

«Северсталь» по итогам января — марта 2026 года сократила производство стали по сравнению с таким же периодом годом ранее на 4%, до 2,72 млн тонн, а производство чугуна — на 1%, до 2,89 млн тонн, говорится в сообщении компании.

Продажи металлопродукции уменьшились на 1% в годом выражении и составили 2,63 млн тонн. Продажи чугуна и слябов выросли на 80%, до 0,33 млн тонн. Продажи коммерческой стали увеличились на 2%, до 1,11 млн тонн. Помимо этого, продажи продукции с высокой добавленной стоимостью уменьшились на 14%, до 1,18 млн тонн — в основном из-за снижения спроса на трубы большого диаметра и выведения на реконструкцию части мощностей по производству проката с покрытиями.

( Читать дальше )

Ассоциация владельцев облигаций выступила с официальным заявлением по ситуации вокруг долговых бумаг ПАО «ЕвроТранс». По версии АВО, у инвесторов появились признаки скрытого дефолта по так называемым «народным» облигациям, размещенным через платформу «Финуслуги».

Основная претензия ассоциации сводится к тому, что возможные проблемы с исполнением обязательств не получают достаточного отражения в официальной отчетности и раскрытии информации. В АВО считают, что инвесторы не получают своевременных сигналов о реальном положении дел, а это подрывает доверие к розничным облигационным продуктам.

Среди ключевых рисков ассоциация называет нарушение графиков выплат, отсутствие оперативного информирования держателей бумаг и вероятность того, что технический дефолт может перерасти в полноценное неисполнение обязательств.

Ситуация вызывает особую тревогу из-за характера самих бумаг. «Народные» облигации ориентированы прежде всего на частных инвесторов и распространяются через цифровые платформы, где порог входа для покупки ниже, чем на классическом рынке.

( Читать дальше )

На заседании 24 апреля Банк России, скорее всего, снизит ключевую ставку на 50 б.п. — до 14,5%.

Инфляция замедляется, в I квартале она составила 5,9%, что ниже ожиданий. И экономика буксует, ВВП за январь–февраль снизился на 1,8%.

Помешать быстрому снижению могут бюджетные риски, конфликт на Ближнем Востоке и инфляционные ожидания, которые всё ещё остаются приподнятыми.

💰Вклады и кредиты: что делать потребителю?

Ставки по вкладам упадут ещё примерно на 50 б.п. Средняя максимальная доходность может опуститься ниже 13%.

А ставки по кредитам наоборот закономерно будут падать на пол процента, пусть и более неохотно, нежели вклады.

Прогноз по курсу валют
Рубль чувствует себя уверенно благодаря дорогой нефти и продажам юаней из резервов (4,6 млрд руб./день).

Доллар (USD) 74 – 79 руб.
Юань (CNY) 10,8 – 11,5 руб.
Евро (EUR) 87 – 93 руб.

🪙 Инвестиции

Аналитики советуют собирать комбо из корпоративных облигаций, бумаг с плавающим купоном (флоатеров) и длинных ОФЗ. Главное выбирать надежных эмитентов.

( Читать дальше )

🏦На Московской бирже возобновились торги акциями «Т-Технологий» после проведения сплита в соотношении 1 к 10.

Операции с бумагами «Т-Технологий» были временно недоступны с 15 по 16 апреля, неизменными оставались при этом внебиржевые сделки.

🔵 Теперь интереснее наблюдать за соревнованием 🏦Сбера против 🏦Т-технологий в моём портфеле. Ведь цена акций стала практически идентичной.

📲 Подписывайтесь на меня в MAX

Мои ссылки: 💼 Публичный портфель | Смартлаб | Пульс

В медиа обсуждают возможный 20%-й windfall tax по результатам 2025 года — разовый налог с аномально высоких доходов, позволяющий государству перераспределить сверхдоходы в бюджет, не ухудшая инвестклимат.

По мнению наших аналитиков, в зоне риска:

⛏Полюс
🌾ФосАгро
🏦Сбербанк
🏦Т-Технологии
🏦ВТБ

В Минфине отказались подтвердить введение налога. Вопрос прорабатывается, заявил Ведомостям замминистра Алексей Сазанов. Однако сам факт обсуждения создаёт повышенный регуляторный риск для инвесторов, уже отражаясь на котировках. При этом для бюджета и долгового рынка windfall tax — поддерживающий фактор.

🔵 1/3 моего портфеля в зоне риска. Наш рынок учит тому, что если берёшь отличные компании в свой портфель, то это не обезопасит его от лебедей. 🪙

📲 Подписывайтесь на меня в MAX

Мои ссылки: 💼 Публичный портфель | Смартлаб | Пульс
Если вы инвестируете в Российские акции и облигации, то рекомендую подписаться на 💬мой телеграм канал: t.me/liqviid
Там вы увидите новости, аналитику по фондовому рынку, а также мой инвест портфель.

🇺🇸Почти 70% американцев заявили, что испытывают беспокойство конфликтом США с Ираном, следует из опроса компании YouGov и телеканала CBS.

🔘Согласно результатам опроса, 68% респондентов обеспокоены конфликтом, еще 57% заявили о стрессе из-за этого, а 54% испытывают злость. По мнению 59% американцев, для США конфликт с Ираном идет по негативному для Вашингтона сценарию.

Кроме того, 62% опрошенных считают, что у  Трампа нет конкретного плана касательно конфликта. Еще 66% заявили, что администрация Трампа до сих пор не разъяснила свои цели. Примечательно, что угроза Трампа уничтожить иранскую цивилизацию, опубликованная им седьмого апреля в соцсети Truth Social, была негативно оценена 59% респондентов, причем 47% из них отнеслись к этому заявлению крайне отрицательно.

Если вы инвестируете в Российские акции и облигации, то рекомендую подписаться на 💬мой телеграм канал: t.me/liqviid
Там вы увидите новости, аналитику по фондовому рынку, а также мой инвест портфель.

📲 Подписывайтесь на меня в MAX

( Читать дальше )

Дивидендный сезон официально стартует. Это время, когда инвесторы пожинают плоды своего терпения. Я нашёл для вас список интересных компаний, которые могут пополнить ваш кеш в ближайшие месяцы.
​
Не гонитесь только за высокой доходностью. Главное — не размер купона, а фундаментальная сила бизнеса и скорость закрытия дивидендного гэпа. Если компания платит 20% в ущерб развитию, это путь к стагнации. Ищите баланс между выплатами и ростом.

​Ниже — список претендентов в портфель (здесь есть один самозванец):

📱 Яндекс
✅ Купить до: 24.04.2026
🔘Дивиденд: 110 руб.
🔘Доходность: 2,65%

⛽️ Лукойл
✅ Купить до: 30.04.2026
🔘Дивиденд: 278 руб.
🔘Доходность: 5,14%

🏦 Банк СПБ
✅ Купить до: 11.05.2026
🔘Дивиденд: 26,23 руб.
🔘Доходность: 7,73%

🔖 Хэдхантер
✅ Купить до: 11.05.2026
🔘Дивиденд: 233 руб.
🔘Доходность: 7,94%

📱 Позитив
✅ Купить до: 14.05.2026
🔘Дивиденд: 28,08 руб.
🔘Доходность: 2,64%

⛏ Полюс
✅ Купить до: 15.05.2026
🔘Дивиденд: 56,8 руб.
🔘Доходность: 2,62%

🍏 Фикс Прайс
✅Купить до: 18.05.2026
🔘Дивиденд: 0,11 руб.
🔘Доходность: 16,47%

( Читать дальше )