ФПК «Гарант-Инвест»: итоги торгов на бирже и купонные выплаты за сентябрь 2023 года

Суммарный объем торгов на вторичном рынке по шести выпускам компании составил 727 млн рублей. Инвесторы получили перечисленный эмитентом купонный доход по четырем эмиссиям в размере 95,9 млн рублей.

Итоги торгов

В сентябре произошло несколько событий, связанных с АО «Коммерческая недвижимость ФПК «Гарант-Инвест»:

— Компания опубликовала сильный финансовый отчет за первое полугодие. Выручка выросла на 6,4% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и на 2,7% по сравнению с предыдущим полугодием — до 1,45 млрд рублей. Валовая прибыль выросла на 7,9% г/г и 4,7% п/п — до 1,1 млрд рублей. Чистая прибыль составила 10,5 млн рублей.

— Московская биржа включила выпуск серии 002Р-07 облигаций ФПК «Гарант-Инвест» в Сектор Роста. Теперь компания сможет претендовать на получение возмещения части купонных платежей и части затрат на размещение выпуска по программе МСП, что позитивно отразится на рентабельности, учитывая, что это самый крупный облигационный заем эмитента.

— В конце месяца финансовый директор ФПК «Гарант-Инвест» Александр Краснопевцев дал большое интервью Boomin, в котором рассказал о реализации инвестпроектов, мотивации выпуска «зеленых» облигаций, а также о стратегии развития компании.

Продолжается размещение пятилетнего выпуска облигаций АО «Коммерческая недвижимость ФПК «Гарант-Инвест» серии 002Р-07, которое стартовало 29 августа. Это второй по счету выпуск, размещаемый эмитентом в этом году, который имеет ежемесячные выплаты купона. Ставка купонов на первый год установлена в размере 14,5% годовых. За сентябрь инвесторы выкупили облигации на сумму 1,26 млрд рублей, с даты старта размещено 65% от общего объема эмиссии в 4 млрд рублей. В последние дни выпуска вырос интерес со стороны крупных институциональных инвесторов.

На вторичном рынке выпуск серии 002Р-07 также сохраняет высокую ликвидность, среднедневной объем за месяц составил 9,1 млн рублей, доходность держится на уровне 14,3% годовых.

Напомним, что 0,5% от объема покупки бумаг можно получить через систему Boomerang, при этом ограничений на срок владения бумагами для начисления бонусов нет.

С пятилетним выпуском биржевых облигаций серии 002Р-07 (4B02-07-71794-H-002P) номинальным объемом 4 млрд рублей эмитент вышел на биржу 29 августа 2023 г. По выпуску предусмотрено 60 ежемесячных купонов. Номинальная стоимость одной облигации — 1000 рублей. Ставка купона зафиксирована на весь период обращения.

Устойчивая динамика цены (99,7%) сохраняется по выпуску серии 001Р-05, торги проходят с небольшим дисконтом. Объем сделок за сентябрь составил почти 68 млн рублей.

5 октября прошла выплата 19 купона по ставке 12% годовых. В этот же день было амортизировано 10% тела долга (70% уже выплачено).

Пятилетний выпуск биржевых облигаций серии 001Р-05 (4B02-01-00073-L) объемом 6 млрд рублей был размещен эмитентом в марте 2019 г. По выпуску предусмотрен 21 ежеквартальный купон. Номинальная стоимость одной облигации — 1000 рублей.

Также и по выпуску серии 002Р-05 в сентябре в среднем доходность была выше 15%. Цена торгов за месяц была стабильно выше номинала, сентябрь был закрыт на отметке 100,8%. Месячный объемом торгов составил почти 40 млн рублей. В целом выпуск по-прежнему имеет хорошую ликвидность.

Трехлетний выпуск биржевых облигаций серии 002Р-05 (4B02-05-71794-H-002P) объемом 1,5 млрд рублей был размещен эмитентом в декабре 2022 г. По выпуску предусмотрено 12 ежеквартальных купонов. Номинальная стоимость одной облигации — 1000 рублей.

25 сентября прошла выплата 11-купона по ставке 10% годовых у выпуска серии 002Р-02. В конце текущего года (25 декабря) состоится погашение долга. Существенного дисконта цены по данному выпуску нет, среднее значение цены за сентябрь было 99,3% от номинала. Объем торгов за месяц составил 37,4 млн рублей.

Трехлетний выпуск биржевых облигаций серии 002Р-02 (4B02-02-71794-H-002P) объемом 500 млн рублей был размещен эмитентом в январе 2021 г. По выпуску предусмотрено 12 ежеквартальных купонов. Номинальная стоимость одной облигации — 1000 рублей. Ставка купона зафиксирована на весь период обращения.

Котировки выпуска серии 002Р-03 в августе не подверглись существенным изменениям. По-прежнему присутствует небольшой дисконт, среднемесячное значение — 99% к номиналу. Инвесторы могут дополнительно заработать на дисконте около 3% за счет короткого срока до погашения.

26 сентября прошли выплаты 10-купона по ставке 10,5%, по выпуску осталось погасить еще два купонных периода. Суммарный объем торгов в сентябре составил 37 млн рублей.

Трехлетний выпуск биржевых облигаций серии 002Р-03 (4B02-03-71794-H-002P) объемом 1,5 млрд рублей был размещен эмитентом в апреле 2021 г. По выпуску предусмотрено 12 ежеквартальных купонов. Номинальная стоимость одной облигации — 1000 рублей. Ставка купона зафиксирована на весь период обращения.

Месячный объем торгов по выпуску серии 002Р-06 продолжает оставаться выше 100 млн рублей. По отношению к августу средняя доходность увеличилась до 14,21% годовых. Динамика цены в сентябре была стабильной, основной диапазон закрытия торгов был 99%- 100%. Выпуск можно рассматривать как вариант аналога депозита, учитывая хороший кредитный рейтинг на уровне ВВВ.

Двухлетний выпуск биржевых облигаций серии 002Р-06 (4B02-06-71794-H-002P) номинальным объемом 2 млрд рублей был размещен эмитентом в июне 2023 г. По выпуску предусмотрено 24 ежемесячных купона. Номинальная стоимость одной облигации — 1000 рублей. Ставка купона зафиксирована на весь период обращения.

Купонные выплаты

Купонные выплаты по выпуску серии 002Р-02 начислены из расчета 10% годовых. Общая сумма выплат по выпуску составила 12 млн 465 тыс. рублей (11-й купон), по одной бумаге — 24,93 рублей.

Купонные выплаты по выпуску серии 002Р-03 начислены из расчета 10,5% годовых. Общая сумма выплат по выпуску составила 39 млн 270 тыс. рублей (10-й купон), по одной бумаге — 26,18 рублей.

Купонные выплаты по выпуску серии 002Р-06 начислены из расчета 13% годовых. Общая сумма выплат по выпуску составила 21 млн 360 тыс. рублей (4-й купон), по одной бумаге — 10,68 рублей.

Купонные выплаты по выпуску серии 002Р-07 начислены из расчета 14,5% годовых. Общая сумма выплат по выпуску составила 22 млн 776,5 тыс. рублей (1-й купон), по одной бумаге — 11,92 рублей.

Таким образом, общая сумма купонных выплат по четырем выпускам составила 95 млн 871,5 тыс. рублей.

В обращении находится шесть выпусков биржевых облигаций ФПК «Гарант-Инвест» на общую сумму 9,2 млрд рублей.