Портрет среднестатистического инвестора в России

Банк провел исследование с участием 29 крупнейших брокеров, которые охватывали практически всю клиентскую массу физических лиц: 14,7 млн человек с совокупным объемом брокерского портфеля в 6,2 трлн руб. по итогам I полугодия 2021 г. Вот его результаты.

Мужчин больше, чем женщин. 61% клиентов на брокерском обслуживании — мужчины. На них приходится 74% активов.

Портфель до 100 тыс. руб. — такой размер активов у среднестатистического клиента российского брокера. При этом 64,2% клиентов имеют пустые счета, а на 1% крупнейших клиентов приходится около 76% активов.

У кого больше 100 миллионов. На самых состоятельных граждан, с портфелями свыше 100 млн руб., приходится 36,4% совокупных активов. Это 0,05% клиентов. 

Чем старше, тем богаче. Самой многочисленной группе, инвесторам в возрасте 20–40 лет, принадлежит пятая часть совокупных активов: 15% — мужчинам и 5% — женщинам. С возрастом количество клиентов уменьшается, но объем их активов увеличивается. Около 80% совокупных активов мужчин приходится на 31% мужчин в возрасте от 40 лет. Среди женщин 79% совокупных активов приходится на 42% женщин в возрасте от 40 лет.



Кто в плюсе: женщины впереди. 50,7% мужчин и 51,5% женщин имеют положительный доход. Наименее успешны клиенты до 20 лет — из них получают положительную доходность менее трети: 29,3% мужчин и 29,8% женщин. С возрастом этот показатель растет, наиболее успешны инвесторы в возрасте 50–60 лет (55,5% мужчин и 54,6% женщин).

Диверсификация: чем богаче, тем лучше. В среднем у российского инвестора в портфеле 6 бумаг — количество одинаково у женщин и мужчин и не зависит от пола, но связано с размером активов. В портфелях до 10 тыс. руб. в среднем находится два инструмента, а в портфелях от 100 млн руб. — 18 инструментов.

У женщин меньше иностранных бумаг и больше фондов. Мужчины выделяют под иностранные активы 40% портфеля, женщины — 36%. 45% мужчин и 52% женщин имеют инструменты коллективного инвестирования.

Buy and hold. Подавляющее количество клиентов совершают не более 5 сделок в месяц. Мужчины торгуют активнее: в среднем они совершают сделки три дня в месяц, а женщины — два. Пик торговой активности наблюдается в возрасте 40–60 лет. 

Шорты и маржин-коллы. В течение I полугодия 2021 г. хотя бы одна маржинальную сделку заключили 7% клиентов. Хотя бы одну короткую продажу совершили 5%. А у 1% клиентов брокер хотя бы раз принудительно закрывал позиции.

 «Интерес клиентов к совершению маржинальных сделок и коротких продаж с возрастом и по мере накопления опыта работы на рынке постепенно увеличивается, достигая пика в 40–50 лет», — отмечается в исследовании.

Рекомендации. 30% клиентов подписаны на сервис инвестиционных рекомендаций, но менее 25% из них эти рекомендации используют. 1% клиентов используют стратегии автоследования, а 0,03% — алгоритмическую торговлю.