Блог им. TAUREN

⚡ Разбор отчета Черкизово / цель 3300

    • 22 августа 2021, 10:49
    • |
    • TAUREN
      Популярный автор
  • Еще
 📃 Черкизовоотчитались хорошо.

Выручка: 73 млрд р (+20,6% г/г)
Операционная прибыль: 14,8 млрд р (+34,5% г/г)
Чистая прибыль: 13,4 млрд р (+63% г/г)

✅ Дивиденды за 1П2021: 85,27 рублей / акцию (примерно 3,6% к текущей цене), что на 75% больше, чем год назад.

Дивиденды TTM уже составляют больше 9% от текущей цены.

Суммарный вклад 1П2021 в дивиденды за 2021 год будет около 160 рублей.

Скорее всего, прибыль в 2П2021 будет примерно такой же, что подразумевает годовую див. доходность 320 рублей (13,5%) к текущей цене.

👉 Прибыль оказалась немного меньше, чем я предполагал из-за переоценки непроданного урожая.

Но цель 3300 🎯 остается актуальной.



Не является инвестиционной рекомендацией 
633
11 комментариев
+1
Как всегда, спасибо за Ваш труд. Есть над чем задуматься…
avatar
Виктор К
На основании чего вы сделали вывод про 2П2021?
avatar
Даниил Лазарев
Даниил Лазарев, цены на высоком уровне, объемы не падают. Пока нет оснований полагать, что 2П2021 будет хуже. Уже конец августа.
avatar
TAUREN
Популярный автор
TAUREN, а себестоимость учли? 😀
avatar
Даниил Лазарев
+1
Даниил Лазарев,  Пока «тушки» растут компания же учитывает затраты, которые потом компенсируются ценой реализации. Вырастет себестоимость — вырастут цены у всех производителей. 

Но если даже маржа сильно уменьшится, то все равно 2П2021 должно быть не хуже, из-за сезонности.

Риски всегда есть, но здесь особого негатива не вижу.
avatar
TAUREN
Популярный автор
TAUREN, а вы вкурсе, как долго и как часто сети принимают повышение цен? 😀 да и сравнивать надо с аналогичным периодом прошлого года, а не с предыдущим
avatar
Даниил Лазарев
+1
Даниил Лазарев, я в курсе -месяц и сеть принимает новые цены, как часто -как в договоре прописано.
3-4квартал всегда по мясу больше продаж особенно СЗФО где у компании основной бизнес
avatar
drumer
drumer, угу, а эффект от поднятия вы увидите месяца через 2-3
avatar
Даниил Лазарев
Даниил Лазарев, + исторически есть сезонность. 3-4 кварталы — всегда больше по выручке, чем 1-2. Посмотрите отчеты поквартально.
avatar
TAUREN
Популярный автор
Добрый день! Как смотрите на риск проведения допэмиссии 10 млн штук акций (что может привести к размытию капитала на 25%)? Ведь краткосрочно это размоет и прибыль на текущую долю владения в акционерном капитале…
avatar
zdarova
zdarova, так и будет, по этому никто не закупает.Ибо сумма влита 1млн рублей цену сразу вверх задерет, интересно для тех кто 50к закинул и забыл в них.
avatar
Dim Xon

Читайте на SMART-LAB:
Обновление кредитных рейтингов в ВДО и розничных облигациях (ООО «Сергиевское» подтвержден BB-.ru, ООО «АГРОДОМ» понижен до С(RU))
🟢ООО «Сергиевское» НКР подтвердило кредитный рейтинг на уровне BB-.ru. ООО «Сергиевское» — сельскохозяйственное предприятие, расположенное в...
Фото
Андрей Хохрин
09:14
Мировой рынок золота столкнулся с ограничением добычи
Мировой рынок золота продолжает расти, несмотря на крайне ограниченное расширение добычи. По данным Всемирного совета по золоту (WGC), в 2025 году...
Фото
Freedom Finance Global
17:13
Криптоиндустрия как новый финансовый рынок
Криптоиндустрия – совокупность рынков и технологических сервисов, которые напрямую связаны с цифровыми активами, в основе которых лежит технология...
Фото
Газпромбанк
16:29
Фото
Совкомбанк МСФО 2025 г. - чем это лучше Сбера?
Совкомбанк опубликовал финансовые результаты за 2025 год. Чистая прибыль снизилась на 31% до 53,2 млрд руб., в 4-ом квартале снижение...
Фото
Анатолий Полубояринов
08:21

полезные записи за 24 часа

★12 11 Рулетка доходностей: Как срок облигации ломает реальную прибыль (Сравниваем ОФЗ и Корпоратов с цифрами)
★9 23 Не хватает баллов до пенсии? Когда их стоит купить, а когда это просто дорогая ошибка
★6 0 ВАЖНО. С понедельника 23.3.26 новый график на срочном рынке Мосбиржи. В избранное. Единая торговая сессия — весь день в рынке.
★5 0 Скринеры акций. Лекция 1. Введение и установка OsEngine
★4 2 Татнефть (TATN). Отчет 2025. Дивиденды и перспективы.
★3 18 🐾Автоследование: комиссии убивают результат❓Очень внимательно считаем
★3 29 Продажи автомобиля TENET бьют рекорды в 26г. Откуда он взялся?
★3 0 ТНС энерго Нижний Новгород РСБУ 2025 г.: выручка ₽59,12 млрд (+12,5% г/г), чистая прибыль ₽1,15 млрд (против убытка ₽9,4 млрд годом ранее)
★3 52 Трёшки — новый драйвер роста недвижимости? Как новые лимиты ипотеки перевернут рынок!
★3 28 Почему вроде бы умные - проходят мимо денег?
+148 8 Россияне переплатили за услуги ЖКХ почти 103 млрд рублей
+146 28 В Госдуме призвали вернуть таксофоны на улицы и уже есть производители готовые их поставить.
+140 23 Не хватает баллов до пенсии? Когда их стоит купить, а когда это просто дорогая ошибка
+139 3 ЛДВ "Шрёдингера" и ЗПИФ недвижимости
+138 0 Дивидендный сезон скоро, рост акций и цен на нефть, отчеты, размещения облигаций и другие новости в обзоре главных событий недели
+138 2 Надежда, страх и отсутствие алгоритма. Что на самом деле забирает ваши деньги.
+135 5 США ослабляют санкции🔥Акции и инвестиции
+135 28 Почему вроде бы умные - проходят мимо денег?
+134 29 Продажи автомобиля TENET бьют рекорды в 26г. Откуда он взялся?
+125 4 Почему в конце 2024 года был дефицит юаней в России, а с декабря он ТАИНСТВЕННО ИСЧЕЗ?

самые обсуждаемые сегодня

58к Никто не заработал на рынке
55к А как думаете, Трамп знал, что будет с нефтью, когда СВО начинал?
38к ⚡Для тех кто думает, что война США с Ираном скоро закончится
28к В Госдуме призвали вернуть таксофоны на улицы и уже есть производители готовые их поставить.
21к Застряли русские туристы в Дубае.
22к Ещё один обывательский взгляд на ближневосточный кризис
12к Индекс недвижимости Дубая обвалился на 30%
11к Я вот что то непонял! Какие то санкции ввели на лайки?!
11к Черный лебедь плывет к нам.
10к Как закончилась неделя

теги блога TAUREN

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн