Блог им. mihaylets

Как фонд Нассима Талеба заработал на "Черном лебеде" 4144% за год

По моим ощущениям, тот факт, что фонд Нассима Талеба показал головокуржительную доходность в этом году, остался без должного внимания. На минуточку, его доходность составила 4144%. Талеб доказывает жизнеспособность своих концепций не только в теории, но и на практике. Как выглядит его стратегия? За счет каких инструментов он смог получить такую доходность? Какие плюсы и минусы у нее есть, рассказал в этом видео.
P.S. буду признателе за +, в знак благодарности за труды.

★14
38 комментариев
Эта стратегия близка Васе Олейнику. Как он говорит: «Ну и что что я несколько лет теряю -50%, главное что на пятый год я делаю +100%» 
avatar
kiselev, не совсем. Вася никогда не заберет такой профит.
Биотехнолог, потому что рано закрывается?
avatar
2153sved, да. 5% максимум забирает, зато убытки постоянны.
Интереснее, сколько он заработал за весь рыночный цикл, вот на это бы ещё обзор дали
avatar
MadQuant, в конце видео статистика за 13 лет
avatar
Андрей Михайлец, блин, не люблю видосики (и не только я), если бы вставили табличку в пост — получили бы гораздо больше плюсов
P.S. Быстро промотал — никаких результатов не нашел
avatar
MadQuant, Да это не фонд Талеба мне кажется. В оригинальной статье, ссылку на которую кстати по правилам смартлаба положено вставлять в пост, но автор подзабыл- говорится о Taleb-Advised fund. «Консультируемый Талебом» какая то такая маркетинговая формулировка.
Я точно не знаю, но скорее всего он им оказывает какие-то консультационные услуги. Или оказал один раз и теперь они гордо этот лейбл лепят. Т.к даже президент и шеф-инвест менеджер, это некий Марк Шпитцель.
avatar
MadQuant, Нах тогда писать, что автор не дал инфы такой, если ты видео не смотрел??? Я плачу.
avatar
Андрей Михайлец, Добрый день Андрей, С интересом прочитал Вашу статью о перфомансе фонда Талеба. Интересует как воспроизвести его стратегию с инструментарием обычного физика. Основной эффект насколько я изучал наблюдается в моменты паники за счет взлёта волатильности. Тогда может в упрощенном варианте может имеет смысл брать опционы на VXX сильно вне денег и открывать новые по мере истечения старых опционов? 
avatar
dinergy, Здравствуйте. Я думаю, сильной разницы в росте цен на опционы на индексы, на VIX или на деривативы на процентные ставки не будет. Порядок будет +- везде один и тот же.
avatar
Андрей Михайлец, ну как сказать. В марте call опционы 120 на VXX взлетали в 40-50 раз. 
avatar
dinergy, вы видео смотрели? там я показываю, на сколько взлетели опционы на индексы.
avatar
Андрей Михайлец, да я видел это. На панике там чудеса были.
avatar
avatar
Alex Gold (Oracle), конечно для них! ну что бы хоть немного начали понимать!
avatar
Талеб доказывает жизнеспособность своих концепций не только в теории, но и на практике.
 
Раз в год и палка стреляет)
avatar
Zzznoked, раз в 12 лет)
avatar
При чём тут Талеб то вообще. Фонд Шпицнагеля давно и доходы его. Этот Шпицнагель еще в 2000 году сидел у Талеба на деске, когда ему было 24 что ли. С тех пор он круто раскрутился и давно уже звезда, интервью на Bloomberg даёт, с неделю назад давал. Талеб у него в консультантах по старой памяти. Заработал оверхофига в марте, но стратегии у него свои и прямо говорит что не талебовские. Он кстати очень много и в 2008 и в 2011 заработал.
avatar
плюсую, но текстом было бы ценнее!
avatar
Да скорее всего дальние опцики дешевые берут, они раз в 5-8 лет стреляют.
Или сверхчастотники роботы, по другому такую доходность не сделать. 
avatar
Порожняк. Потраченное время.
avatar
Да, фонд берет дальние ОТМ опцики и ждет черного лебедя. Шоб я так жил)

Ну сгорят опционы, еще возьмем, ведь у нас крутые инвесторы, которые занесли несколько сот лямов грина и готовы ждать 5-10 лет). Поднять столько можно было, купив дальние путы на SPY, например 250 страйк, когда SPY стоял 320-340. Есть видимо крупный источник фондирования, который просто не просит бабки назад годами, вот и весь секрет:) Возможно какие-то талебовские и заносят, он же известный в кругах обладающих биг баблом.
avatar
Мне кажется хорошая стратегия, как в ней поучаствовать
avatar
Константин, стратегия лучше не бывает, только нужно хотя бы от 50-100к зелени как минимальнейший минимум и от 2-3 лет холд.
avatar
andydiver, я думаю, что такой порог преувеличен. Купить путы на SPY можно и за $20-30.
avatar
Андрей Михайлец, любые? Страйк не важен
avatar
Константин, нет, конечно. далекие. но именно они дают столь кратный рост в цене
avatar
andydiver, думаю все упадёт в 21 м году
avatar
Константин, вряд ли. фед начнет скупать акции, как цб Японии. 
avatar
Андрей Михайлец, хз
avatar
Нассим Талеб — это как Василий, только Василий лучше выглядит, моложе и стройней
avatar
 В 41 раз....
и ведь еше не конец года.

во так бегаешь за 2% в месяц.
а кто-то x41
avatar

теги блога Андрей Михайлец

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн