Блог им. activeinvestor

МБ сошла с ума...

МБ совсем запуталась в своих манипуляциях, теоретику ставит в полтора раза выше оферов
МБ сошла с ума...
37 комментариев
Для расчета теор. цены есть формула и она р как не зависит от «оферов».
Eldar Shaymardanov, Но формула зависит от волатильности. Теор. Цена и Волатильность — это одно и то же. Их связывает формула Блека-Шоулза. Чтобы не загружать ваши компьютеры излишними вычислениями, биржа готовит и трансилирует «Теор. Цену». Считается правильно, я проверял через «Опционной Аналитик» в ежесекундном режиме.  Вопрос, что влияет на Волатильность в моменте и как на неё можно повлиять? Ценой БА и «бешенством» в его стакане. Через фиктивные заявки, например. И через переоценку. Через небольшое снижение, повышение контанго по неизвестным формулам. Вот.
avatar
Eldar Shaymardanov, откуда же вы такие безграмотные вылезаете 
Активный Инвестор, если Уверены, что биржа неправильно считает теоретическую цену — откройте формулу покажите тут расчет верный и уличите биржу в подтасовке.
Несколько лет назад для хэджа фьючерсов сам в роботе считал теоретическую цену и с биржей сходилось.
Eldar Shaymardanov, вы сами не понимаете, что пишете… Покажите формулу нам… умник вы наш, а я вам покажу инструкию НКЦ по расчету теоретики и волы… Вы путает лохотрон МБ и Блэка
Активный Инвестор,
Call (t) = F(t) * N(d1) – Strike * N(d2)
F(t) — цена базового контракта
N(x) — функция стандартного нормального распределения
d1 и d2 — свои формулы с переменными страйк, временем, волатильностью фьюча и все!
И где тут офферы в формуле?
Eldar Shaymardanov, вы с луны свалились… Пришли в казино с и думаете тут вам математика поможет… Вы фильм «21» посмотрите… Сейчас вам ссылку пришлю на документы НКЦ   www.nationalclearingcentre.ru/connector?cmd=file&target=B_L1Jpc2tpL9Cc0LXRgi3QutCwINC_P0L_SRgC3QuNGPINGA0LjRgdC6LdC_S0LDRgC3QsiDQodCgINCf0JDQniDQnNCRL01ldG9kaWthX1NSXzIwMjAwMTIyLnBkZg_E_E

Активный Инвестор, в казино надо играть по правилам казино
fs.moex.com/files/4720
Eldar Shaymardanov, так вы сами то почитайте это… Там написано то же самое что в НКЦ… Так ведь НКЦ по рискам главнее неучей из фронт офиса МБ
Активный Инвестор, видимо ты уже забыл о том, что хочешь мне доказать.
Перечитай мое первое сообщение и в формуле мосбиржи укажи где я неправ!
Eldar Shaymardanov, 
И где тут офферы в формуле?
  это же вы написали? Или тетя? Я вам и привел реальную формулу казино, а не блэка
Активный Инвестор, и? Ответ то где?
Где в формуле твои оффера? В формуле теоретической цены мосбиржи.
Нет смысла в продолжении диалога, если он с твоей стороны неконструктивен.
Eldar Shaymardanov, 
Где в формуле твои оффера?
еще раз прочтите
Активный Инвестор, я читать умею и проверять данные.
Дал ссылку на методику мосбиржи.
И стоит почитать ее формулы внимательно. В частности — волатильность в формуле рассчитывается от фьючерсного контракта, а не опциона.
Иначе как считать цены в опционах, где в стакане пусто?!
Eldar Shaymardanov, 
Дал ссылку на методику мосбиржи
да читал я эту методику… там все то же самое, но она на 3 года раньше была… Сейчас за риски отвечает ЦК, так что методику МБ можно выбросить. Если в стаканах вообще пусто, то МБ рисует что хочет… Я продавал ФСК и Аэрофлот и был единственным в Доске… Так что я видел и у меня есть это в презентациях моих курсов… Лень искать, а то я бы вам выложил…
Активный Инвестор, это не отменяет факта того, что ты неправ и зря оскорблял других — формула расчета теоретической цены не зависит от стакана опциона!
Eldar Shaymardanov, вы наверное плохо понимаете то что напечатано, специально для вас выделил самое важное, чтобы вам много букв не смотреть...
I. Алгоритм расчета
1. Кривая волатильности рассчитывается в следующем порядке:
1. Определяются цены лучших заявок опционов колл и пут в соответствии с разделом II настоящей Части Методики;

Активный Инвестор, это в нкц.
В методике мосбиржи от цен фьючерса.

коэффициенты, рассчитываемые по следующим формулам:
,

где:
° — значение теоретической волатильности фьючерсного контракта, являющегося базовым активом, выраженное в долях единицы, в годовом исчислении. Порядок расчета теоретической волатильности определен в пункте 4 настоящей Методики;
Eldar Shaymardanov, глупость человеческая не имеет пределов…
3. Теоретическая цена опциона рассчитывается на основании его теоретической волатильности
 видите  слова выделенные?

4. Теоретическая волатильность по каждому опциону рассчитывается на основании кривой волатильности.
Кривая волатильности опционов определяется на основе подразумеваемой волатильности активных заявок на покупку и продажу опционо

  после того как вы меня заста, вили показать вам точто я читал уже много раз, а вы первый раз увидели, я имею полное право назвать вас… сами знаете кем… безграмотным неучем
Eldar Shaymardanov, а кривую волатльности в квике вы как понимаете?
Если в ближайшие пару недель будут новости что к Сберу вопросы по валютной позиции на бирже и с этим связанное (недавно активная позиция Сергея Глазьева и других учёных против ЦБ о валютных спекуляциях на те деньги что выдали банкам недавно), то значит инсайд?
Опционы Call ITM в деньгах (нижняя зеленая часть таблицы) сбагривают дешевле теоретики. Объем сделок минимальный, это нормально для Сбера. Наблюдение в том, что пытаются сбагрить ITM ниже номинальной теоретики. Значит, ожидают снижения акций Сбера. Вот в чем суть. Я прав?! Или искусственно задрана волатильность.
avatar
Отдельные паникеры готовятся к 160. Объемы вообще смешные для середины дня (последняя черная колонка).

avatar

На ED опционах так по несколько раз в день
А на акциях любопытно, видимо, из-за перекоса лимитников

Олайвир Стокс, на ED по сравнению со Сбером совсем маленький ОИ, так что там МБ вообще может что угодно рисовать… Ведь если вы теоретику нарисовали, то вы на клиринг для брокеров можете любой результат нарисовать… Ведь у опционщиков вармаржа зависит от теоретики на клиринге, если сделок по страйку не было…
Активный Инвестор, 
спасибо за ответ
а вот в клиринг… то есть мутят как хотят… Значит и вармаржу сосчитали кому-то как хотят на тех страйках, особенно там где не было сделок 
Активный Инвестор, самое время поговорить почему нужно торговать опцами, а не фьючем, карлсон выходи ))
Активный Инвестор, угу. Кстати, в квике нигде нет параметра средней цены купли опционов, если мне, допустим, надо к ним относиться только как к высоковолатильным акциям для спекуляций. Поля «Баланс. цена» и «Баланс. ст-ть» пляшут от вар. маржи по последнему клирингу — а там может быть вписан любой бред, близко не относящийся ни к bid/ask, ни к моей средней цене купли позавчера, допустим. Это косяк разработчиков Квика, что самая важная информация должна быть в голове или на листочке, или так задумано? Надо им написать. Мне эта техическая Вар. маржа глубоко фиолетова, если отношусь к ГО как 1:1.
avatar
thankODD, Квик не для клиентов. Это софт для брокеров для внутреннего учета клиентских позиций и юридически правильного исчисления налогов. Заодно его дают «бесплатно» попользоваться клиентам, кому ничего не нужно от жизни. Инвесторам с одной покупкой акций в месяц он, может быть, и подходит. Но сомневаюсь.
avatar
buy_sell, но вашей вармарже на клиринге вовсе не фиолетово
Странно. Вы так часто пишите про злодейские манипуляции злодеев на бирже, что казалось бы уже должны перестать обращать внимание на основной инструмент манипуляций — на «биржевую цену», которую зачастую транслируют «от балды» и никто разумный на неё внимания не обращает уже давно.
avatar
buy_sell, если через стакан делаете офсет, то значит волнуют… Просто вы не поняли того, что написали… Для промклиринга волу изменят так, что вы в стакане уйдете только с убытком… Ведь маркетос может и отработать команду биржи и бид и офер изменит
Что вы вообще делаете в опционном стакане сбербанка? На кладбище ночью встретить адекватность проще чем там…
avatar
Всечернейший, иногда там предлагают вкусно путы продать. Так сказать, сдать деньги в аренду. Но не сегодня.
avatar

теги блога Активный Инвестор

....все тэги



UPDONW