Вводная к открытию недели

Уходящая неделя будет короткой по причине выходного в пятницу в США.
Главное на предстоящей неделе — продолжение ребалансировки на всех рынках: на валютном по причине окончание месяца/квартала, продолжится квартальная ребалансировка в пенсионных фондах с частичным перетоком средств из акций в ГКО США, ребалансировка фондов из-за включения SpaceX в Russell и Nasdaq100.
Масштабные ребалансировки могут приводить к аналогичным движениям, которые можно использования для открытия позиций в противоход, но следуют учитывать, что ребалансировка в Nasdaq100 продолжится и на неделе с 6 июля.

На втором месте выступление главы ФРС Уорша на форуме ЕЦБ в среду.
Рынки будут ждать появления Уорша, но его участие в форуме ЕЦБ запланировано в рамках модерируемой дискуссии, в течении часа Уорш ответит на вопросы модератора в компании главы ЕЦБ Лагард, главы ВоЕ Бейли и главы ВоС Маклема.
Исторически на таких посиделках никаких важных заявлений не делалось, это общие разговоры о ситуации в мире и монетарной политике.
С учетом, что Уорш в ходе первой пресс-конференции не ответил ни на один вопрос о перспективах монетарной политики: шанс, что он раскроет планы на подобном мероприятии, крайне низки.
Более вероятно, что Уорш раскроет свое мнение на симпозиуме ФРС в Джексон-Хоуле в конце августа, но и в данном случае есть сомнения, он может ограничиться более подробным представлением инициатив по изменениям в ФРС.

Из экономических отчетов внимание будет сфокусировано на публикации нонфарма США за июнь в четверг.
Но рынок труда будет продолжать рост до выборов в Конгресс США в ноябре, сейчас из-за ЧМ по футболу и празднования Дня Независимости в США, позже в рамках набора персонала для организации и проведения выборов.
Более вероятен сильный нонфарм США, который усилит опасения в отношении более ястребиной политики ФРС.

Иран останется в фокусе внимания рынков, но интерес сузился до открытия Ормуза, количеству проходимых судов.
Отношения США и Ирана, которые воюют по выходным и ведут переговоры в рабочие дни, отбивают у инвесторов желания делать ставки на достижение долгосрочного соглашения.

По ВА/ТА.
Ребалансировка может приводить к сильным шипообразным движениям в отрыве от ФА с нарушением ТА/ВА.
— Евродоллар.
Закончили неделю на поддержке.
По ВА падение в текущей волне не является завершенным, но, исходя из проекта ГП и традиционной «зеркальности» паттерна, нельзя исключать шип вверх перед продолжением падения.

— S&P500.
Два варианта коррекции.
В варианте треугольника флэт продолжится до окончания периода ребалансировки с последующим выходом вверх.
При истинном пробое локальной поддержки вступит в силу сценарий коррекции через тройку АВС, величина которой будет определяться в моменте по структуре, но, вероятнее всего, закончится или после окончания периода ребалансировки, или 14 июля, после публикации инфляции CPI США и выступления Уорша в Конгрессе.

Ключевые ФА-события предстоящей недели:
— Понедельник:
Запланирован новый раунд переговоров США и Ирана, но дата нуждается в подтверждении.
Инфляция цен потребителей Испании за июнь в первом чтении.
— Вторник:
PMI Китая.
ВВП Британии за 1 квартал.
Отчет по рынку труда Германии.
Инфляция цен потребителей Италии, Франции и Германии за июнь в первом чтении.
PMI Чикаго.
Вакансии на рынке труда США JOLTs.
Настроения потребителей США по версии СВ.
— Среда:
Выходной в Канаде.
PMI промышленности Китая по версии Caixin.
PMI промышленности Еврозоны за июнь, финал.
PMI промышленности Британии за июнь, финал.
Инфляция цен потребителей Еврозоны за июнь в первом чтении.
Отчет ADP США.
Выступление главы ФРС Уорша, 16.00мск.
ISM промышленности США.
— Четверг:
Уровень безработицы в Еврозоне.
Нонфарм США за июнь.
Недельные заявки по безработице в США.
— Пятница:
Выходной в США.
PMI услуг Китая по версии Caixin.
PMI услуг Еврозоны за июнь, финал.
PMI услуг Британии за июнь, финал.
Выступление главы ВоЕ Бейли, 18.00мск.