Легенда о давлении юриков на фьючерсах.

26 ноября 2025, 20:42
|
master1

Чтобы фьючерс кто-то купил, его кто-то должен продать. Как правило это маркетмейкер — юридическое лицо, кстати. Маркетмейкер, не играет (ну, не должен точнее играть), его позиция нейтральная и по идее, на каждый проданный фьючерс куплено соответствующее число акций. А в акциях таких таблиц нет.

А в таблице по фьючерсам, все юрлица вместе. Маркетмейкера не выделить.

Поэтому перевес юриков над физиками в таблице фьючерсов — это оптимизм физических лиц, а не обязательно заговор юридических.

Добавьте посту до 15 плюсов, если он достоин первой страницы. Стоит подписаться:
smart-lab.ru/my/master1/ почитайте, кстати.

спецраздел:
трейдинг

Ключевые слова:
мобильный пост,
трейдинг

795 | ★1

6 комментариев

Там ещё опционы бывают. Поэтому ситуация много сложнее заговора юриков.

master1

26 ноября 2025, 20:44
Ответить

master1, там еще бывает арбитраж со стаканом стопов… Купленный опцион — это аналог стопа и одинаково отображается у брокера и маркетмейкера в калькуляторе клиентских рисков. Есть еще корреляция с разными фондами… с фучом на индекс… Так что вариантов хеджа и арбитража много.

Сергей Олейник

26 ноября 2025, 20:50
Ответить

Но каким-то непостижимым образом перевес физиков, как правило, не в ту сторону куда в дальнейшем пойдет рынок. Предположительно потому, что маркетмейкер видит стопы и айсберги по которым можно угадать цену будущую. А физик ничего не видит, кроме прошлой цены…

Laukar

26 ноября 2025, 20:57
Ответить

Laukar,

Но каким-то непостижимым образом перевес физиков, как правило, не в ту сторону куда в дальнейшем пойдет рынок.

так маркетосу проще всего зарабатывать двигая рынок против позы физиков… ведь ему нужны живые деньги для сальдирования с ЦК на каждый клиринг, а это дает только вармаржа физиков.

Сергей Олейник