Утро доброе!
что мы видим до открытия рынков ???
Ситуация на смежных сегментах валютного рынка не изменилась принципиально со вчерашнего вечера:
Межбанк 89.95 (на вчерашнее закрытие)
Курс ЦБ 89,70
USDRUBF 88.98 (
ниже нормы)
USDT — 91.45/91.75
Нал в банках — 89.50/90.20 (покупает так банк Морской, а продает Ланта, Сбер выставился по 90.10)
нал в «телеге» — 90.00/91.00 (синий бакс)
!!! при этом всем SiU4 закрылась почти нитевидно в районе 88400 (
недооценка от средней статистики на +1050 пп) ??
получается приличная «избыточная бэквордация» — ибо остальные рынки находятся на уровне прошлой пятницы...
Что мы ждем сегодня ???
хотелось бы адекватной корректировки SiU4 ближе к 90000, так как крипта и нал снижаться особо не собираются.
между USDT и межбанком налажен четкий канал «обмена» и при таком межплощадочном спреде его должны активно арбитражить, однако вчера не вышел у меня «каменный цветок», постанализ причин показал — недоучел роль юрлиц в сворачивании ОИ в ближней СИшке — они не то что бы активно перекладываются в декабрьскую, они и выходят вообще
![Доллар на утро: Недооцененная сишка или раскорреляция рынков ? Доллар на утро: Недооцененная сишка или раскорреляция рынков ?](/uploads/2024/images/02/04/01/2024/09/06/dc0bae00c9.webp)
Физики чуток набрали лонгов, прикрыли шортов, юрики сворачивались гораздо более активно....
ну а вообще переход в новый контракт идет по плану
![Доллар на утро: Недооцененная сишка или раскорреляция рынков ? Доллар на утро: Недооцененная сишка или раскорреляция рынков ?](/uploads/2024/images/02/04/01/2024/09/06/4683a06d9a.webp)
В прошлую экспиру равновесие было достигнуто 17.06.2024, т.е. за 3 дня до экспирации, в эту, прогнозирую раньше будет.
а вот обьемы торгов переходят в новый контракт по немного иным законам (за сутки примерно)
открытие:
![Доллар на утро: Недооцененная сишка или раскорреляция рынков ? Доллар на утро: Недооцененная сишка или раскорреляция рынков ?](/uploads/2024/images/02/04/01/2024/09/06/18eb771a1f.webp)
Спред на рынке от 0.51%
Покупка USDT
1️⃣ 91.68 RUB — Rapira
2️⃣ 91.69 RUB — Mosca
3️⃣ 91.74 RUB — Abcex
4️⃣ 91.82 RUB — Garantex
Продажа на Bybit (спред)
🟡 Райф — 92.15 RUB (0.51%)
🟢 Сбер — 91.67 RUB (-0.01%)
Расчёт курсов произведен 06.09.2024 09:45:34 МСК с учётом комиссий бирж @P2P_BestBot
купить
продать
ОИ тут интересен ибо переклатка в новый контракт немного сбила все карты, и появился навес неэффективности от сворачивания юрлиц в сентябрьском СИ.
а так то логика простая межбанк легко превращается в USDT — цена этого мероприятия 2% (ну спред бид офер с двух сторон еще)
Сишка (в теории) экспирируется в межбанк.
в итоге когда Siu4 существенно (про спред не забывает) ниже USDT в безнале (или нале -2%) — возникает наш любимый «демерминированный арбитраж»
опять же есть инфраструктурные риски — той же кривой экспирации, но пока это все закрывалось за день два без косяков.
проще говоря или юсдт упадет курс четко круглосуточно мониторится (в мск есть 2 «биржи» которые с налом рублем только работают, там спред 1 коп).
или сишка дорастет до закрытия «неэффективности», что пошло вчера не так не знаю пока, видимо юань повлиял и появились другие игроки.
сейчас все еще нет никаких предпосылок для изменения прогноза + еще эффект пятницы
если по гарпнтекс смотреть то даже 3500, но обьемы на Рапире и ситиэкченж там 92.10 ценник
в Сишке фьюче, да доля юрлица кратно больше
такая же хрень в нат газе, там вообще 85% физиков
а через дружеские биржи разве маркетить нельзя? Элементарно, но мало желающих
ОИ — все коллы
все путы
в нашей истории были прецеденты переставления расчетного курса ЦБ в квазинерыночные величины (в 1998) вообще в полтора раза… на 1 день..
чтоб протащить экспирацию по «заданной цене», достаточно накрутить кучу дорогих (или дешевых) сделок том и тод между 3-4 крупными банками по договоренности (помните «БОМП» — московское банковское кольцо 2017) и таким образом задавить средневзвешенную на желаемый уровень.
ну а потом отпустить рынок.
да и прошлая экспирация прошла мягко говоря не идеально))
smart-lab.ru/blog/1029966.php#comment16981742
вот
(5 мин оба примера проиллюстрирую)
Сишка упёрлась в 89000 прибавив почти 700пп
Крипта обратите внимание, при этом, больше не дорожает
Спред на рынке от 0.24%
Покупка USDT
1️⃣ 91.69 RUB — Rapira
2️⃣ 91.73 RUB — Mosca
3️⃣ 91.81 RUB — Abcex
4️⃣ 91.88 RUB — Garantex
Продажа на Bybit (спред)
🟡 Райф — 91.91 RUB (0.24%)
🟢 Сбер — 91.55 RUB (-0.15%)
Расчёт курсов произведен 06.09.2024 11:18:29 МСК с учётом комиссий бирж @P2P_BestBot
Крипта +20 копеек за час
Спред на рынке от 0.18%
Покупка USDT
1️⃣ 91.86 RUB — Rapira
2️⃣ 91.87 RUB — Mosca
3️⃣ 91.92 RUB — Abcex
4️⃣ 92.00 RUB — Garantex
Продажа на Bybit (спред)
🟡 Райф — 92.02 RUB (0.18%)
🟢 Сбер — 91.75 RUB (-0.12%)
Расчёт курсов произведен 06.09.2024 12:08:48 МСК с учётом комиссий бирж @P2P_BestBot
Валюта в телеге тоже +20 коп, сишка -12 коп, и сакрально стоит 88888
такие вот переставки
декабрь
сентябрь
рановато начали, я надеялся еще до 13 сентября не будет
а сейчас у нас в 10 раз меньше
https://smart-lab.ru/q/ZO-bonds/