Разбираем три главные новости от 19.03, которые определят финансовые результаты сектора. 👇

🌏 1. Внешний рынок: Азиатский пылесос
Азия импортирует рекордный объем российского мазута (до 3,4 млн тонн) благодаря временному смягчению санкций США. Более того, даже Южная Корея начала обсуждать возобновление импорта.
Блокада Ормузского пролива вызвала панику. Товар нужен здесь и сейчас. Для российских экспортеров ($ROSN, $LKOH, $SIBN, $TATN) это открывает шлюзы для реализации объемов с минимальным дисконтом. Внешняя конъюнктура идеальна.

🛑 2. Внутренний барьер: Ультиматум Минэнерго
На фоне ралли в нефти Минэнерго РФ выпустило жесткое предупреждение: экспорт некоторых видов топлива может быть запрещен в случае высоких цен на внутреннем рынке.
Механика процесса очевидна: при Brent по $100+ компаниям математически выгоднее отправлять все топливо за рубеж. Это оголяет внутренний рынок перед весенним посевным сезоном и разгоняет инфляцию на АЗС. Государство дает сигнал: сверхприбыли от экспорта будут принудительно обрезаны ради социальной и экономической стабильности внутри страны.

Последние дни правления Байдена не проходят тихо. США все таки ввели большой пакет санкций на российскую нефтянку. Крупнейшие компании, танкеры и отдельные официальные лица не стали исключением.

Текущий пакет направлен на снижение доходов РФ, на снижение стоимости российской нефти, ударив по цепочке добычи и распространению. Дополнительные затраты на обход санкций могут повлиять на выручку компаний.

Насколько усложнятся будущие коммуникации между администрацией Трампа и Путиным с текущими санкциями? Будут ли они сняты или скорректированы? Ждем детали дождавшись начала переговоров.

А пока, разберем влияние на отдельно взятые компании:

Газпром нефть $SIBN. Удар санкциями здесь чувствуется меньше, так как компания ориентирована на внутренний рынок. В Газпром нефти сообщили, что в течение последних двух лет готовились к санкционным сценариям. Однако, теперь есть вероятность не увидеть повышенные дивиденды (75% от ЧП)

🐬ВЫЛОЖИЛИ идею, бумага в ближайшие дни взлетит более чем на 40% ПРИБЫЛИ. Все тут — t.me/+GndRmWnrI6QxYTQy

Казалось бы, еще в конце декабря 2025 года финансовые СМИ пестрели мрачны  заголовками о сырье. Главный консенсус был таким: «Снижение цен на нефть может продолжиться в 2026 году». Однако реальность, как всегда, вносит свои коррективы. 

Куда смотрели аналитики?

Это не первый случай расхождения теории с практикой. Вспомните прогнозы по рублю на 2025 год $SiH6. Ведущие аналитические департаменты банков хором обещали нам коридор 100-110 ₽ за доллар к концу года. Мы видим, что эти цифры не сбылись даже близко.

Отдельный разговор про золото:

В начале 2025 года «эксперты» закладывали среднюю цену по году в районе $2600-2800. Это казалось адекватным потолком. Сейчас, в 2026-м, имеем $4980

Вывод: Геополитика ломает все фундаментальные модели.

🎁ТЕЛЕГРАММ - https://t.me/+GndRmWnrI6QxYTQy

☝️РОЗЫГРЫШ 3 АКЦИЙ ЛУКОЙЛА проходит там. Успевай.

Давайте поговорим про нефть и газ.

Ормузский пролив де‑факто остановлен. Танкеры не идут, слишком рискованно. А ведь через эту артерию проходит около трети всей экспортируемой в мире сырой нефти – 12,2 млн барр/сут, включая 1,6 млн иранского экспорта. Ключевые игроки: Саудовская Аравия (14%), ОАЭ (6%), Иран (4%), Кувейт (3%), Катар (1%).

Статья на Investing подтверждает наши догадки: война в Персидском заливе кардинально меняет расклад для российской экономики.

Нефть снова дорогая. Brent отреагировал на удары по танкерам и инфраструктуре ростом.

Что это значит для нас с вами? Разбираем макроэкономику конфликта. 👇

💰 1. Подарок для Минфина
Для российского бюджета, у которого наметилась дыра в 4 трлн рублей, этот кризис — манна небесная.

Даже с учетом дисконтов (скидок), рост мировых цен автоматически поднимает цену нашей Urals.

Пока Ближний Восток горит, Россия становится самым надежным поставщиком для Китая и Индии. Наша нефть идет по безопасным маршрутам.

Итог: Выручка экспортеров ($ROSN, $LKOH) растет, налоговые сборы растут. Дыру в бюджете зальют нефтедолларами.

🎁ДАРИМ 3 АКЦИИ ЛУКОЙЛА.

👆Абсолютно каждый может перейти в бота и поучаствовать в розыгрыше на акции. Заходите.

📉 2. Парадокс Рубля
Казалось бы, дорогая нефть = крепкий рубль?
Эксперты (и статья) говорят: Не ждите.
Государству выгодно сохранить рубль слабым даже при высокой нефти.

После 4-х месяцев снижения кол-ва вакансий подряд на платформе Хедхантера (октябрь -6%, ноябрь -8%, декабрь -8%, январь -14%), кол-во вакансий в феврале наконец-то выросло на +12% 🔼.

Пока сильно не радуюсь этому факту, потому что в прошлом году динамика за январь-февраль была такой же (падение в январе – восстановление в феврале). Вероятно, фактор сезонный.

🔽 Год к году вакансии в январе -30%, в феврале -27%. По первому кварталу темпы роста, скорее всего, будут около нуля (либо отрицательные).

👀 ХХ индекс в феврале (соотношение резюме / вакансий) напротив вырос = 9,8 (новый исторический максимум!), кол-во резюме росло быстрее кол-ва вакансий.

6 марта Хедхантер $HEAD отчитается за 4 квартал. Ожидаю:

❗️⚡️Друзья, я очень старался когда делал этот пост для Вас. 

Я ОЧЕЕЕЕНЬ прошу Вас перейти по ссылке и подписаться на мой канал — t.me/+GndRmWnrI6QxYTQy

Мне будет, капец как приятно. Всем хорошего дня ❤️

Выручку 4 кв. = 10,12 млрд руб. (-3% г/г)
Чистую прибыль 4 кв. = 4,15 млрд руб. (6,64 млрд руб. годом ранее)

Сегодня любители черной жижи довольны, как мамонты, стоимость субстанции марки Brent достигла 77,36 зеленых бумажек, нефтегазовый сектор на российском рынке показал небывалый рост, особо отросла нефтянка, Роснефть плюс 8,56%, Лукойл прибавляет 5,25%, Татнефть 9,58%, Новатэк 4,98%. Всему виной геополитика, которой стало в новостном фоне еще больше. Вслед за нефтью дорожает золото – 5289 долларов за унцию, в следствие чего дорожают золотодобытчики: Селигдар прибавил 2,91%, Полюс 0,8%, ЮГК 0,6%.

Остальное, к сожалению, сегодня далеко от позитива, банковский сектор, как и металлургия, ритейл, интернет компании, строительная отрасль и финансовый сектор – в значительном снижении. По сути, получается, что индекс до уровня плюс 1,3% вытащили в основном именно нефтяные компании. По индексу сегодня 2835 пунктов.

🎁ДАРИМ 3 АКЦИИ ЛУКОЙЛА.

👆Абсолютно каждый может перейти в бота и поучаствовать в розыгрыше на акции. Заходите.

Я бы данному росту радоваться не стал, т.к. российские марки нефти по цене далеки от марки Brent, санкции никто не отменял и данный рост больше похож на импульсивность рынка, нежели на взвешенные решения.

«Мы остаёмся на тех же позициях. Есть гарантии безопасности с американцами, но они хотят подписать их только в контексте соглашения с Россией — я с этим не согласен», — сказал Зеленский.

🔹 Европейский протокол готов, но не подписан
🔹 Вопрос контроля территорий — основной камень преткновения
🔹 Донбасс (5 800 км²) обсуждается для дипломатического замораживания линии фронта
🔹 Предложения США: демилитаризованные и свободные экономические зоны — Россия хочет одностороннего исполнения

🎁ДАРИМ 3 АКЦИИ ЛУКОЙЛА.

👆Абсолютно каждый может перейти в бота и поучаствовать в розыгрыше на акции. Заходите.

📊 Что важно инвесторам:

Продолжающаяся нестабильность поддерживает волатильность рублёвого и сырьевого рынка

Сектор оборонки и энергетики ($ROSN, $GAZP, $LKOH) остаётся в фокусе на фоне геополитических рисков

Любые позитивные сигналы с переговоров могут краткосрочно поднимать $MOEX и нефтегазовые бумаги

⛔️Почему покупать на новостях — самая дорогая ошибка инвестора⁉️

Друзья, заголовки и посты не утихают ни на минуту:

🇮🇷 Иран, Ормузский пролив, ракеты, танкеры;

📈 Нефть Brent за выходные — +10-12%, в моменте выше $82;

📊 Наши нефтяники: $LKOH +6%, $ROSN +9%, $TATN +5-7%

Руки так и чешутся: «Надо брать, пока не поздно! Завтра будет ещё выше!»

🚫Стоп. Давай включим голову.

📉 Цифры, которые охлаждают пыл:

🎁ДАРИМ 3 АКЦИИ ЛУКОЙЛА.

👆Абсолютно каждый может перейти в бота и поучаствовать в розыгрыше на акции. Заходите.

1️⃣ Рынок уже всё учёл.

В июне 2025 года была похожая история — эскалация на Ближнем Востоке. Нефть тогда выросла на 30% за короткий срок. А акции нефтяников? Всего +10%. А когда конфликт пошёл на спад, Brent за два дня рухнула с $80 до $65 .

Почему❓️❓️❓️. Потому что крупные игроки покупают до новостей, а на новостях — фиксируют прибыль. Когда ты видишь заголовок — поезд уже ушёл.

2️⃣ Фундаментально ничего не изменилось.

Да, Ормузский пролив — это 20% мировой нефти. Да, суда встали, страховки взлетели. Но:

Уоррен Баффет и Чарли Мангер часто говорили: «Вам не нужно быть экспертом в каждой компании. Вам просто нужно уметь оценивать компании внутри вашего круга компетенций».

Что это такое? 🤔
Это область знаний, в которой вы разбираетесь лучше других благодаря своей работе, хобби или жизненному опыту.
Если вы строитель, вы лучше поймете бизнес ПИКа или ЛСР.
Если вы врач, вам проще оценить перспективы Артгена или Мать и дитя.
Если вы геймер, вы быстрее поймете потенциал VK Play или видеокарт.

🎁ДАРИМ 3 АКЦИИ ЛУКОЙЛА.

👆Абсолютно каждый может перейти в бота и поучаствовать в розыгрыше на акции. Заходите.

Главная ошибка инвестора: 🧐
Пытаться купить «горячую» акцию из сектора, в котором вы ничего не смыслите. Когда цена начнет падать, вы не будете знать — это временная коррекция или крах бизнес-модели. У вас не будет уверенности, потому что вы вне своего круга.

Как расширить круг? ✅
1. Читать отчеты компаний.
2. Изучать конкурентов.
3. Пользоваться продуктами компании.

Банк остается хорошим бизнесом даже в текущих реалиях, маржинальность держится на приличном уровне, и что важно, в кризис они умудрились остаться прибыльными, а сейчас будут только наращивать выручку. Отсутствие ипотечного кредитования сыграло им на руку, потому что на отмену льготной ипотеки им вообще плевать, в отличие от многих конкурентов, которые сейчас за голову хватаются. Экосистема продолжает расширяться, общее число клиентов подскочило на 21% до 45,7 миллиона, а активная аудитория, которая хотя бы раз в месяц пользуется сервисами, выросла до 31,4 миллиона.

🎁ДАРИМ 3 АКЦИИ ЛУКОЙЛА.

👆Абсолютно каждый может перейти в бота и поучаствовать в розыгрыше на акции. Заходите.

Банк успешно диверсифицируется, и это большой плюс, потому что по сравнению с тем же Сбером они достаточно компактные и легче адаптируются под изменения рынка. Доля прибыли от небанковской сферы уже достигла 50%, что подтверждает статус не просто банка, а целой экосистемы. Сейчас у меня к ним уже не такие теплые чувства как раньше, но глупо отрицать их лидерство во многих направлениях, например отсутствие офисов дает рентабельность в разы лучше чем у Сбера или ВТБ, хотя и стоит бумага значительно дороже конкурентов.