SMART-LAB
Новый дизайн
Мы делаем деньги на бирже
Информация
Блог им. Foudroyant
Сравнение волатильности фьючерсов
- 05 декабря 2019, 12:03
- |
Допустим, есть задача подобрать набор фьючерсов с примерно одинаковыми волатильностью и ГО.
ГО мы сравниваем по спецификациям. В таком случае остаётся необходимость сравнить волатильность двух фьючерсов.
Допустим, глядя на график, видим, что Mix, Ri, Gold и Brent более подвижные, чем Si или Eu.
Но таким интуитивным оценкам мало доверия.
Есть ли способы быстро и объективно провести такое сравнение, не проводя больших вычислений?
теги блога Foudroyant
- S&P500
- акции
- алгоритмическая система
- алгоритмическая торговля
- алгоритмический трейдинг
- алгоритмы
- алготрейдинг
- анализ эквити
- аналитики
- биржа
- боковик
- большие деньги
- брокеры
- бэктестинг
- волатильность
- ГО
- грааль
- доверительное управление
- Доллар рубль
- ДУ
- евро
- зарплаты
- инвестирование
- инвестиции
- инвесторы
- индекс МБ
- индикаторы
- инфляция
- кванты
- контр-трендовая торговля
- корреляции
- ликвидность
- манипуляции
- маржин колл
- маркет мейкер
- маркетинг
- маркетмейкер
- маркетмейкеры
- математика
- математическая статистика
- математические модели
- математический анализ
- мобильный пост
- мошенники
- нефть
- новости
- обвал
- облигации
- оптимизация
- опционы
- остановка торгов
- ОФЗ
- оффтоп
- плечи
- портфели
- портфельная теория
- просадка
- просадки
- психология торговли
- психология трейдинга
- разворот
- разработка алгоритма
- риск менеджмент
- слив
- Смартлаб
- спекуляции
- сравнительный анализ
- срочный рынок
- стопы
- стратегии
- ТА
- таймфрейм
- технический анализ
- торговая система
- торговые алгоритмы
- торговые роботы
- торговые системы
- торговые стратегии
- трейдинг
- трендовая система
- трендовая торговля
- трендовые системы
- тренды
- Украина
- умные деньги
- управление капиталом
- управление рисками
- управление риском
- уровень жизни
- финансовая инженерия
- финансовая математика
- форекс
- фьючерс
- фьючерсы
- хедж-фонд
- чёрный лебедь
- чёрный список
- шортокрыл
- эквити
- эконометрика
Сами подумайте, что вам может дать среднее значение изменения цены за промежуток времени, вне зависимости от направления движения.
Волатильность (дневок!) по фьючам пропорциональна плечу зашитому в ГО. Плечо зашитое в ГО = ГО/номинальная стоимость фуча.
Так вот это плечо пропорционально рыночной воле.
Грубо, в среднем.
Иными словами при одинаковой сумме на ГО у двух фьючерсов разница в волатильности учитывается автоматически и ее можно даже и не считать.
Понятно что надо брать средние цифры а не перед праздниками.
quant_trader, кажется красивым и простым решением. Сам думал об этом.
А те, кто критиковал, почему не соглашались с таким подходом?
Приходит в голову только такое возражение, что разница в волатильности Brent и Si или Mix и Si гораздо выше, чем между их ГО.
smart-lab.ru/blog/550242.php#comment9910545
Сергей Юрьевич указал что для инструмента это не совсем так а для систем совсем не так. Тут я признаю что оценка именно для инструмента и очень грубая.
А GermanGerz сказал что это не так.
«Приходит в голову только такое возражение, что разница в волатильности Brent и Si или Mix и Si гораздо выше, чем между их ГО.»
Брент штука сложная, возьмем Mix/Si
ГО по MIX 30к, номинальная 288к.
Атр(60) на индекс ММВБ примерно 30, это 1.039% к цене.
Плечо зашитое в ГО 9.6.
ГО по рублю 4к, номинальная 63к.
Атр на томе 0.43 это 0.67%.
Плечо в ГО 16.
Отношение АТР микса к рублю 1.55, при это отношение плеча в ГО рубля к миксу 1.67. Выше АТР ниже плечо.
Грубо навскидку.
Инструменты с одинаковым ГО имеют с точки зрения биржи одинаковую волу.
=) Уже всё придумано до нас.
Но это не точно!
ch5oh, а можно ли из этого сделать прямой вывод, что позицию в Cбербанке и позицию в Si можно сделать одинаково волатильными (а значит продуктивными, с точки зрения прибыли или убытка), выведя и ту, и эту на максимальную загрузку доступного для них ГО?
Или там более сложные зависимости?
Пробуйте. Про Вашу задумку ничего не знаю, поэтому никаких гарантий.