В продолжении первой части, продолжаем показывать список сильных бумаг с сильными уровнями. Выкупать дно рынка, дело не благодарное, поэтому лично мы добираем лесенкой не перегружая портфель.

Критерии те же: компании комфортно развиваются в текущих реалиях и улучшат свои позиции в случае деэскалации конфликта. А также, смогут функционировать в период высоких ставок.

Снова не забываем про диверсификацию по отраслям! По данным бумагам не ищем «отскок», скорее инвестируем в среднесрочный горизонт 1-2 года.

🥇Полюс Золото  — Крупнейший золотодобытчик. Стабильная компания с дивидендами. До сих пор не отыграла полноценный рост стоимости золота, и продолжит увеличивать добычу благодаря месторождению Сухой Лог. Да и 2024 год вполне еще может породить мировые конфликты и новый виток ослабления рубля!

👥Хэдхантер  — Бенефициар низкой безработицы. Тренд на рост зарплат и поиск сотрудников сохраняется. Компания показывает отличные темпы роста, утвердила программу обратного выкупа акций и выплатит жирные дивиденды. Создает новые платформы и расширяет возможности бизнеса!

Стратегию и точки входа смотри в ТГ канале!

На самом деле ничего нового мы не услышали. Возникшее на складе боеприпасов в Брянской области возгорание от падения обломков ракет ATACMS ликвидировано, жертв и серьёзных разрушений нет.

Ответные меры были аналогичны. Российские Вооружённые Силы нанесли удар по одному из объектов оборонно-промышленного комплекса Украины. Испытали ракетную систему «Орешник».

Действия противников будут «зеркалиться». Но в конце Путин подчеркнул, что Россия всегда выступает за мирное решение конфликтов. Фьючерсы на IMOEX отреагировали позитивом.

Как мы и писали на текущей неделе, ситуация вполне понятная. Нас будут провоцировать, но главное не втянуться в более крупный конфликт.

Стратегию и точки входа смотри в ТГ канале!

$SVCB опубликовал финансовые результаты по МСФО за 9 месяцев 2024 г.

— Чистые операционные доходы: 143 млрд руб. (+16% г/г)
— Чистая прибыль: 57 млрд руб. (-26% г/г)
— Выручка: 512 млрд руб. (рост в два раза г/г)

Выручка выросла в два раза за счет рекордных объемов кредитования, выдачи банковских гарантий, страхования и комиссионных услуг.

Рост наблюдается как розничном так и в корпоративном сегменте. Количество активных клиентов увеличилось на 67% год к году.

Объемы бизнеса выросли во многом благодаря интеграции с Хоум банком и страховой группы Инлайф. Из за последнего, совокупные премии страхового бизнеса выросли в 1,7 раза по сравнению с предыдущим годом.

Чистая прибыль упала, поскольку в 2023 году Банк получил значительные положительные разовые доходы, в том числе от переоценки ценных бумаг.

На графике продолжается нисходящий тренд по ЕМА 10/20. Показали отскок от уровня 12-12,5 рублей за акцию (исторические минимумы) и вновь подошли к сопротивлению.

Стратегию и точки входа смотри в ТГ канале!

$MTSS опубликовала финансовые результаты по МСФО за III квартал 2024 г.

Выручка: 190,4 млрд руб. (+15,3% г/г);
Чистая прибыль: 1 млрд руб. (-88,8% г/г);
Чистый долг/EBITDA: 1,9х (1,8х кварталом ранее).

Чистая прибыль хуже ожиданий. Рост процентных расходов съедает почти всю прибыль. Дальнейшее повышение ставки только усугубит дела компании. Плюсом, растут и капитальные затраты.

При этом, МТС показывает рост выручки благодаря росту экосистемности. Растет выручка за рекламу (+56%) и банковские услуги (+40%).

МТС планирует скорректировать стратегию и формат работы компании в связи с жесткой ДКП. Компания проведет День инвестора, где раскроет все карты.

Чистый долг МТС на конец третьего квартала вырос до 460 млрд руб. (+8,5% квартал к кварталу, +5% г/г).

На графике мы видим два сильных уровня поддержки: 180 и 150 рублей за акцию. Учитывая текущее положение дел и давление на общий рынок, МТС вполне может сходить ко второму уровню.

Стратегию и точки входа смотри в ТГ канале!

$RENI опубликовала финансовые результаты по МСФО за 9 месяцев 2024 г.


Суммарные страховые премии Группы выросли на 38,7% г/г, до 118,2 млрд рублей. Ключевые продукты: накопительное страхование жизни, ДМС и автострахование.

Ренессанс продолжает увеличивать свой инвестиционный портфель. На 30 сентября 2024 года он достиг 203,8 млрд рублей, увеличившись на 11,8%, с начала 2024 года.

Чистая прибыль сократилась почти в два раза по причине переоценки портфеля. Состав портфеля выглядит следующим образом:

— Корпоративные облигации (37%),
— Государственные и муниципальные облигации (17%),
— Акции (10%),
— Депозиты и денежные средства (28%),
— Прочее (8%).

Ренессанс продолжает делать акцент на более консервативные инструменты, фиксируя очень не плохую доходность на рынке облигаций. Однако, на текущий момент мы видим логичную просадку портфеля.

На графике мы до сих пор видим восходящий тренд по ЕМА 10/20. Компания очень не плохо держится даже в турбулентные времена. Особенно радует текущая точка входа по стратегии.

Стратегию и точки входа смотри в ТГ канале!

Не так много времени прошло от разрешения Байдена использовать Киеву ракеты ATACMS — к действию. В ночь на 19 ноября, шесть ракет ATACMS прилетели по российскому арсеналу в Брянской области.

Пять ракет ATACMS сбиты, одна повреждена, ее фрагменты упали на техническую территорию военного объекта, вызвав пожар. Минобороны сообщило, что жертв и разрушений нет.

📉Российский рынок, как и полагали ускорил свое падение. Еще накануне, мы писали по нисходящий тренд и фьючерс на IMOEX подтвердил дальнейший негативный настрой.

Однако, основной негатив был на фоне все той же инфляции и ставки ЦБ. А сейчас мы видим новые геополитические вводные. К сожалению, для рынка сути это не меняет.

🙏Россия пока отвечает сдержанно. Еще 25 сентября, Владимир Путин снизил порог применения ядерного оружия. Сергей Лавров аналогично комментирует: «Мы решительно настроены на то, чтобы сделать все возможное для недопущения ядерной войны»

Оно и понятно. США и Киев продолжат провоцировать Российские власти, пока не произошла смена американского правления. Это будут не самые спокойные пару месяцев.

Стратегию и точки входа смотри в ТГ канале!

$ASTR опубликовала финансовые результаты по МСФО за 9 месяцев 2024 г.

Отгрузки: 10,1 млрд руб. (+98% г/г);
Выручка: 8,6 млрд руб. (+84% г/г);
Скоррект. чистая прибыль: 2,5 млрд руб (+68% г/г)

Наблюдаем отличный рост в показателях. Отгрузки растут благодаря расширению бизнеса. Рост выручки, это результат продаж продуктов экосистемы. Дополнительно стоит отметить, что компания увеличила рост доходов от сопровождения продуктов более чем в два раза.

Астра наращивает продажи не только самой операционной системы Astra Linux. Доля продуктов экосистемы в выручке достигла 27%, увеличившись практически в два с половиной раза относительно аналогичного периода прошлого года.

Инвестиции в разработку новых продуктов выросли в 2,5 раза до 2 млрд рублей, однако долговая нагрузка продолжает оставаться низкой.

За третий квартал мы увидели обновленную ОС Astra Linux 1.8, а также ряд новых продуктов: единый центр мониторинга Astra Monitoring и облачную платформу Astra Cloud. За этот период компании удалось заключить ряд соглашений о сотрудничестве с Российскими регионами и крупнейшими организациями в России: ВТБ, АЛРОСА, СБЕР и Европлан.

Стратегию и точки входа смотри в ТГ канале!

Новые поправки в налоговый кодекс снова будоражат крупные дивидендные компании. На это раз будут рассматривать повышение налога на прибыль компании $TRNFP Транснефть, с 25% до 40%.

На данной новости котировки компании рухнули на 10% и продолжают падать сегодня. Оно и логично, основная идея здесь это дивидендная доходность, которую могут прилично порезать.

Государство решило получать больше денег на прямую, нежели чем через дивиденды. Тем самым, дивидендная доходность теперь может снизиться до 10-12%. Это до сих пор не мало, учитывая среднюю доходность на рынке, но и как такого апсайда роста здесь нет.

К сожалению, планы Минфина активно закрывать дефицит бюджета выглядят крайне негативно для общего рынка. В такой ситуации, очень сложно понять, кого в следующий раз коснется подобная участь.

На графике мы видели продолжение нисходящего тренда. Котировки, могут продолжить свое падение, для выравнивания дивидендной доходности, если поправки будут подтверждены. Ближайший неплохой уровень — 1100 рублей за акцию.

Стратегию и точки входа смотри в ТГ канале!

Про доллар по 100 в этом году мы еще начали говорить пол года назад, когда все продавали актив на блокировке НКЦ. Мы держали позицию во фьючерсе на доллар, понимая вышеописанные риски.

Еще тогда было понятно: доллар менее 90 уже особо и не нужен. Дефицит бюджета, рост расходов государства, волатильность цен на нефть, все это рано или поздно начало бы ослаблять рубль.

Останавливала только растущая инфляция. Но ЦБ решил действовать по старинке: повышая ключевую ставку раз за разом. Параллельно разрешая экспортерам все меньше продавать валютную выручку.

Всех интересует главный вопрос: куда пойдем дальше? На наш взгляд, стоимость доллара будет болтаться в диапазоне 95-105 рублей в ближайшие месяцы. Граждане уже не так паникуют видя трехзначную стоимость, однако, к данной цене еще нужно привыкнуть.

Более точно можно будет сказать в начале следующего года, оценив влияние Трампа на геополитические конфликты и стоимость нефти, а также на деятельность ЦБ. На данный момент, мы обращаем внимание на главное: существующие тренды.

Стратегию и точки входа смотри в ТГ канале!

В воскресенье, газета New York Times сообщила о планах президента США, разрешить наносить удары по территории РФ тактическими баллистическими ракетами ATACMS. Ракеты, вероятно, будут применять против военных РФ и КНДР «для защиты ВСУ в Курской области».

Видимо, это будут не самые спокойные пару месяцев. А если учесть что данные по инфляции все еще дают повод рассматривать повышение ставки — рынку вдвойне будет не сладко.

Конечно, весь мир уже настроен на Трампа и на возможные деэскалации конфликтов, однако, действующая власть еще дает о себе знать.

Что делать в таких ситуациях? Продавать? Не торговать?

💎Сохранять спокойствие. Не предпринятые меры на эмоциях — это уже предпринятые меры. Перепроверять информацию в разных источниках и оценивать потенциальные риски.

💎Иметь свободный кэш. Благо высокая ставка дает возможность зарабатывать в фонде ликвидности. Докупать на просадках во время паники — самое сложное, но выгодное занятие.