Президент Трамп заявил, что дальнейшего продления даты введения тарифов не будет, и 1 августа – срок окончательный. Параллельно Трамп объявил о скором вступлении в силу 50% пошлин на медь. Естественно, фьючерсы на медь в США тут же подскочили более чем на 10%.

Погодя биржевики чуть подуспокоились, спустя несколько часов фьючерсы на медь в США торговались на уровне $5,5 за фунт, снизившись с рекордного максимума в $5,7, достигнутого ранее в ходе сессии. Но это все равно на 10% выше уровня закрытия в понедельник.

Дежурный аналитик Mind Money Сергей Кирюшатов: «Напомним, президент США заявил, что медь будет обложена пошлинами вскоре после того, как будут введены пошлины на фармацевтические препараты, но воздержался от подробностей о сроках, потенциальных льготных периодах и сортах металла. Это привело к тому, что премия между американской медью и аналогичными фьючерсами на Лондонской бирже металлов (LME) достигла рекордно высокого уровня в 25%. Отчасти такие разбросы объясняются дефицитом внутренних запасов, поскольку трейдеры еще с февраля перенаправляли медь в США после первоначальных угроз введения пошлин на цветные металлы, а добыча руды относительно низкая».

Индийский индекс BSE Sensex закрылся в среду снижением примерно на 0,2% до 83 536,1, что нивелировало рост вторника. Здесь тоже фиксируются потери в IT, металлургической и фармацевтической сферах. Рост акций потребительских товаров ситуацию не спас.

Из ключевых — акции HCL Technologies упали более чем на 2%, Tata Steel упали почти на 2%, Tech Mahindra упали на 1,4%. Reliance снизилась на 1,2%, а Bharti Airtel — на 0,8%. Лидерами роста стали Bajaj Finance (1,5%), Hindustan Unilever (1,3%), UltraTech Cement (0,9%), Power Grid (0,6%) и Asian Paints (0,5%).

Дежурный аналитик Mind Money Сергей Кирюшатов: «Инвесторы осторожничают, поскольку обещанное торговое соглашение между США и Индией провисает. А риторика Трампа неутешительна – тут и обещание жестоких тарифов на медь в 50%, а также предстоявшие сборы с полупроводников и фармацевтики, а еще импорт из стран БРИКС.

Сегодня Hang Seng потерял 256 пунктов, или 1,1%, закрывшись на отметке 23 892 в среду, прирост предыдущей сессии похоронен. Потери обусловлены падением в технологическом и потребительском секторах. Котировки Henderson Land упали на 8,6% после выпуска конвертируемых облигаций, деноминированных в гонконгских долларах. Среди других отстающих замечены Sun Hung Kai Properties (-3,1%), Meituan (-2,5%) и Xiaomi Corp. (-2,0%).

Дежурный аналитик Mind Money Сергей Кирюшатов: «Если воспринимать Hang Seng, как индикатор ситуации в китайской экономике, то за нашего восточного соседа в моменте не порадуешься. В июне впервые за пять месяцев потребительские цены на материке выросли (+0,1%), но риски дефляции сохранились. Тем более, цены производителей упали сильнее всего за два года (-3,6%). Все было бы еще хуже, если бы Трамп под руку трейдерам не заявил, что торговые переговоры с ЕС и Китаем продвигаются успешно.

Тем временем, по данным South China Morning Post, во втором полугодии ожидается резкий рост числа IPO в Гонконге: за год будет проведено от 100 до 139 новых листингов. Но это не помогло индексу Shanghai Composite примелькаться в зеленой зоне».

Китай еще с января рассматривает возможность удвоения квоты программы Southbound Bond Connect до 1 триллиона юаней (+500 миллиардов), что свидетельствует о воцарившихся среди финансовых чиновников либеральных настроениях. Сегодня вопрос движется к благополучному разрешению.

Эта программа позволяет инвесторам из материковой части страны покупать облигации международных эмитентов на Гонконгской фондовой бирже. В том числе и бумаги, номинированные в долларах США. Предполагается допуск в квоту паевых инвестиционных фондов и страховщиков.

Удвоение квоты может увеличить спрос на офшорные юани или Dim Sum bonds  — облигации, выпущенные в Гонконге и номинированные в юанях, которые часто приносят большую доходность, чем внутренние облигации.

В этом свете более понятным становится недавнее решение Государственного управления по валютному регулированию Китая увеличить квоту для квалифицированных внутренних институциональных инвесторов (QDII) с $167,8 млрд до $170,9 млрд для приобретения зарубежных активов.

Китайский Shanghai Composite вырос на 0,7% и закрылся на отметке 3497, в то время как Shenzhen Component вырос на 1,47% до 10 588. При этом акции материкового Китая обосновались на многомесячных максимумах. Благо, Трамп объявил о новых тарифных ставках для 14 стран и продлил тарифный «дедлайн» до 1 августа, что дает больше времени для переговоров.

Дежурный аналитик Mind Money Игорь Юров: «Но не следует верить, будто настроения инвесторов находятся в зеленой зоне. Ведь не зря Пекин публично предостерег Вашингтон от возобновления торговых трений путем восстановления тарифов на китайские товары в следующем месяце. Кроме того, Китай пригрозил ответными мерами странам, которые сотрудничают с США в попытках исключить его из глобальных цепочек поставок».

На внутреннем фронте инвесторы без лишних телодвижений ожидают ключевые данные по инфляции и торговле, которые должны быть опубликованы на этой неделе позднее и могут дать более глубокое представление об экономических последствиях изменения динамики торговли между США и Китаем. Тем временем прибавили акции технологическом секторе: Foxconn Industrial (+10%), Zhongji Innolight (+7,2%) и Sungrow Power (+9,5%).

Индийская биржа BSE Sensex закрылась практически без изменений на уровне 83 442,5, поскольку рост потребительских и нефтегазовых акций был компенсирован снижением финансовых и ИТ-акций.

Дежурный аналитик Mind Money Игорь Юров: «Перед потенциальной мини-торговой сделкой между Индией и США и более широкими изменениями тарифов США преобладает осторожность. Напомним, президент США Трамп заявил в воскресенье, что подготовка торговых соглашений с несколькими странами почти завершена и что официальное уведомление о новых тарифных ставках будет опубликовано к 9 июля, а новые ставки вступят в силу 1 августа. Ну и добавил пару «теплых» слов о БРИКС, пригрозив, дополнительными 10% тарифами. Также на регион продолжает давить отток иностранных инвестиций».

лидер Mind Money Юлия Хандошко.

По сути Samsara предлагает облачные платформы, которые помогают логистическим и транспортным компаниям оптимизировать операции. Используя сочетание камер, GPS и датчики на базе ИИ, ее решения собирают и предоставляют информацию в режиме реального времени о местоположении транспортного средства, поведении водителя и перемещении грузов. В 2019 году компания представила видеорегистраторы на базе ИИ для мониторинга безопасности водителей, а к 2021 году ее доход от подписки превысил $300 млн при 20 000 клиентов.

С годовым регулярным доходом (ARR), достигшим $1,1 млрд в 2024 году и ростом на 35% в годовом исчислении, финансовая модель вызывает только уважение.

Основанная в 2015 году Санджитом Бисвасом и Джоном Бикетом, которые продали свой предыдущий стартап Meraki компании Cisco, Samsara сразу пошла в гору. К 2018 году она была единорогом, оцененным в $1 млрд, а в 2021 году она привлекла $805 млн в ходе громкого IPO, взлетев до $11,5 млрд.

Экстремальные погодные условия и геополитика существенно трансформируют мировой рынок сельскохозяйственной продукции.Эксперт по погодным моделям Mind Money Эдвард Никулин в обзоре WorldFinancialReview объясняет, как каждый из этих факторов влияет на цены на пшеницу.

«В начале 3 квартала 2025 года мировые рынки зерна поддерживаются высокими урожаями в ЕС, Индии, Бразилии и США, компенсируя потери от засухи и войны. Россия, несмотря на санкции, остается ключевым экспортером пшеницы. Спрос выглядит здоровым, но цены остаются сдержанными из-за осторожности в покупках и высоких производственных затрат. И, как всегда, фьючерсы остаются чувствительными к погодным и политическим рискам", — говорит эксперт.

Международный совет по зерну прогнозирует мировой урожай пшеницы на уровне 808 миллионов тонн, что несколько выше прежних оценок и находится на рекордно высоком уровне. Этот оптимизм подкрепляется небывалыми урожаями нескольких ключевых производителей.

Индийская биржа BSE Sensex закрылась практически без изменений на уровне 83 442,5, поскольку рост потребительских и нефтегазовых акций был компенсирован снижением финансовых и ИТ-акций.

Дежурный аналитик Mind Money Тимофей Крупенков: «И, конечно, никто не спешит особо инвестировать, пока провисает торговая сделка между Индией и США. Тем более, Трамп пригрозил, что страны, которые поддерживают политику альянса БРИК, противоречащую интересам США, будут наказаны дополнительными 10% тарифами — без исключений. Продолжающийся отток иностранных инвестиций также повлиял на настроения рынка».

Среди отдельных акций лидировал Hindustan Unilever с ростом на 3%, за ним следуют Kotak Bank, ITC, Asian Paints, Reliance, Adani Ports и Trent, добавившие 1,1%. Bharat Electronics и Tech Mahindra отстали, упав на 2,4% и 2%.

Сегодня Hang Seng просел на 28 пунктов или 0,12%, закрывшись на отметке 23 888. Увы, третью сессию подряд. Среди основных проигравших оказались China Hongqiao (-2,8%), Meituan (-2,6%) и Nongfu Spring (-2,2%). Также пошли вниз акции фармацевтических компаний, включая Wuxi Biologics (-4,6%), Innovent Biologics (-4,5%) и Akeso (-2,9%), после того как Пекин ограничил государственные закупки медицинского ассортимента в ЕС.

Дежурный аналитик Mind Money Тимофей Крупенков: «Инвесторы переваривают новое предупреждение президента США Трампа о том, что страны БРИКС могут столкнуться с дополнительными 10% тарифами. Трейдеры также стали осторожнее перед июньскими данными по CPI и PPI Китая, которые могут добавить огорчений с учетом и самой резкой дефляции производителей почти за два года. Потери пока не столь страшны, поскольку Китай вряд ли сильнее пострадает от новых пошлин, благо заключено торговое перемирие с Вашингтоном».

О том, что поводы для беспокойства не столь жесткие, подсказывают и итоги торгов в материковом Китае. Индекс Shanghai Composite вырос на 0,02% и закрылся на отметке 3473, в то время как Shenzhen Component упал на 0,7% до 10 435.