Вопросы XLVI.

Вопросы XLVI.

>
1)Уже прошло много времени — что с кальянной? Прибыль убыток, время тратишь хоть как то на нее? Мб еще что интересного про нее?
2) какие у тебя расходы на жизнь? В больших категориях хотя бы

Чутка слишком лично… мб этот вопрос расширю в более узкой аудитории. В целом трат много и регулярных(абсурдно много, в разы больше 2022), и разовых… Типа купил себе у дома комнату в комнулке под склад. Таки всерьез щас смотрю на паномеру со всеми дивами. С одной стороны логично покупать с хаев счета, с другой — вспоминаем 2022 — там машина оказалсь супер инвестицией т.к. упала меньше счета. Тут может оказаться аналогично. Риски на основном счете огромные, а что-то типа 3% на апокалипсис я вполне закладываю. Не ядерный, а финансовый. Кстати, кому генезиз Г90 2017 гв, 114 ткм?)
Бит и крашен, но абсолютно косметически. Думаю повешу типа за 2.7 (это примерно рынок), и каждую неделю будут скидывать 1%.

Еще некоторая недвижимость… Не себе. Часть долгов(кредитов) возвращена после 2021.

Кальянка… Там с переменным успехом, но доли уже меняют руки по цене большей чем инвестиции. В целом оба проекта «реального бизнеса» из 2022-23 оказались сильно хуже того что можно было сделать на рынке, и особенно грустно то что значительная доля тех денег пошла бы в биток по 25. Ну окей, опыт. И вполне в рамках % от капитала чтобы за него платить.

>Можешь рассказать про свое видение небанковских прибылей Совка? Как оцениваешь? Что ждёшь?

Ну на текущий момент там убытки по валюте были за кв1, в остальном там хороший страховой бизнес и вечные выгодные мутки потому что менеждмент и собственники одно лицо. Я просто смотрю на бизнес как на p/e 2024, +большая кучка лотерйных билетов.
Страховое направление хорошо расширяется. В общем думаю за 2026 вполне могут сделать рублей 5-6 прибыли. С дальнейшие ROE выше сбера. Сколько должна стоить такая бумага? Уже летом когда будет ясно куда идет корабль, и ставка типа 12 — думаю вполне 25-35.

>Почему ещё ВТБ вчера весь не сдал? Вроде как через 2 месяца допка, должно просесть в цене. Или думаешь, что допка в цене уже?

Пророческий вопрос, его в выходные написали. По мне ясен и размер допки, и ее факт… И это ясно всему рынку, думалось все в цене, а потом вот. Ну ок. Это далеко не крупнейшая позиция, так что… Ждем.

>Каковы цели по позиции БСП? В постах ранее ты указывал, что БСП — бенефициар высокой ставки. Процесс снижения запущен. Вроде, по идее позиция должна перетекать в бумаги типа Совка. Мысли поменялись? Или в ожидании более динамичного процесса снижения ключа?

БСП да потеряет маржи, но он стал наращивать портфлеь и может себе позволить из-за высокой достаточности капитала. Думаю баш на баш, а важно что бумага очень дешевая и платит высокие дивиденды. Так что так. Важна цена бизнеса, БСП оч дешев.

>Начавшиеся протесты в Киеве наводят на мысль, что запущен сценарий смены Зели на более сговорчивую фигуру. Собственно, у Тебя в постах про веяния мира было. Вопрос, планируешь ли в портфель что то заменить на эмитента, бенефициара заключения мира?

Ну если прям мир-мир… ХЗ мб, в целом нет. Мне что мир что статус кво. В первом случае многое просто быстрее. Плечи то и так высокие. Я бы на это не ставил, но Зеленский явно всех задрал. Что-то легко может быть.

>Дочки россетей не изучал?

Там есть сок, но очень не люблю неликвиды. И в этом много тех кто сечет фишку, и следит внимательнее меня. Не думаю что это для меня хорошее место.

t.me/LadimirKapital