Денежный рынок: отрицательные swap, доходности РЕПО снижаются, профицит ликвидности подрастает (графики).

SWAP — это сочетание двух противоположных конверсионных сделок на одинаковую сумму с разными датами валютирования.

Дата исполнения более близкой сделки называется «датой валютирования», а дата исполнения более удаленной по сроку обратной сделки – «датой окончания SWAP.

Деньги/деньги – самый низкий риск и соответственно низкие ставки, но не всегда…

Как раз сейчас реализуется то самое «не всегда»:





Ну и теперь — SWAP здорового человека CNY:


На рынке РЕПО с ЦК с КСУ и на ОТС-депозитах доходности начали снижаться, что подтверждается ростом профицита сальдо ликвидности банковского сектора: 




КБД выглядит более менее «спокойно», доходности снизились.




Key Rate — 7,5%

Валюты:


РЕПО с ЦК с КСУ (on):

• КСУ обл. — 7,50/7,53%
• КСУ акц. — 7,01%
• КСУ все. — 7,50/7,55%

Кривые доходностей RUSFAR: