markets report 5/8/22

Всем пятница!

Американские индексы пока не могут выбрать единого направления. С одной стороны поднимаются техи, которые хоть как-то уравновешивают падение в энергетическом секторе с другой, который в свою очередь отыгрывает снижающуюся нефть. А нефть продолжала падать на опасениях усиления замедления мировой экономики, к примеру, вчера Банк Англии предупредил о длительной рецессии. Нефть кстати уже опустилась на уровень предшествующий военной операции. Сегодня все ждут данных по занятости, потому что именно на сильный рынок труда постоянно ссылается ФРС, говоря что все в поряде, и рецессии нет. Поэтому парадоксально но хорошие и сильные данные сегодня могут оказать давление на рынок, ибо они будут означать что ФРС права насчет стабильности экономики, и может сильно увеличивать ставку дальше чтоб победить инфляция.

Некоторые аналитики уже заговорили о том что, нынешний рост американских индексов, это не просто медвежее ралли или отскок на падающем рынке, а уже начало нового бычьего рынка. Мне вот так не кажется, технически рынок должен пойти еще выше и там хорошенько закрепиться. Так же напоминаю что на примере индекса SnP ровно такая же история была в начале апреля, тогда рынок после хорошего роста достиг уровня февраля, ну а потом посчитал что достаточно и сходил вниз на 17%, так и сейчас рынок достиг уровней начала июня  и может повторить историю. Так же примечательно что в 2008 году, рынок тоже сильно отскакивал, и один раз обозначил, что уже начал новый тренд наверх, после чего улетел вообще в пропасть. Это с техничскоисторической точки зрения, а с фундаментальной Bloomberg предупредил что текущие отскоки не продлятся долго потому что макроэкономические данные пока ухудшаются и прогнозы по прибылям постепенно снижаются. Поэтому нет ощущения что пик проблем уже наступил. Обычно рынки уже начинают расти, когда все еще плохо, но это плохо должно прийти в самую финальную точку, а мы пока по ощущениям на пути к ней.

COIN похоже нашла спасительную круг для своего бизнеса и не какой-то, а достаточно плавучий в виде крупнейшего фонда планеты BlackRock. Напоминаю, что у этих ребят под управлением $8 трлн. долларов. BlackRock заключил партнерское соглашения с криптобиржей и теперь его институциональные клиенты смогут торговать и хранить крипту на COIN. Акция естесссно очень бодро отреагировала на эту новость и на пике позитива росли аж на 44%, но день закрыли, на неплохие +10%. Вообще COIN восстает из пепла и похоже зря мы с Катюхой перестали верить в эту акцию она похоже еще может показать, если НЕ вернется обратно к $60 так как аналитики отмечают что бурный рост последних дней не обошелся без пампа со стороны парней с форумов, где тиккер COIN был в топе по популярности последних дней. Как показала культовая история с GameStop, парни с форумов вполне могут раздувать цены акций, которые потом сдуваются обратно.

В Швейцарии заблокировали активы Сбербанка в рамках седьмого пакета санкций. Как я говорил на рынках не реагируют на то что уже приелось и надоело, так вот и Сбербанк на это новость отреагировал вообще никак. Удивили блин.

А вот нашим техам, а именно VK, Yandex и OZON повезло гораздо больше. Правительство им на троих выделело 130 ярдов рублей, чтоб помочь с выплатами по евробондам. Подгон от правительства приятный особенно в нынешнее время. Реакция на помощь правильная и акции пошли дальше в рост. Правда у YNDX он в краткосрочной перспективе слегка затухает, но в LR считаю это крутой компанией, которая еще вырастит. Недавно видел на улице их робота доставщика, наимилейшее зрелище из будущего, которое уже здесь!

VKCO c OZON отреагировали гораздо лучше. Про VK что-то серьезное сложно сказать, ибо пока не могу отделаться от ощущения что это помойка для школоты, но нужно отдать должное она развивается следуя мировым трендам, соответственно имеет все шансы на успех. А вот OZON прям недавно открыл для себя, могу сказать что сервис крутой, прям ребята молодцы и внутри Раши уже вполне могут конкурировать с Аликом, который в текущих логистических проблемах доставляет образно через месяц, а OZON через 30 минут. Вообщем неудивительно почему OZON имеет все шансы улететь в новое светлое будущее раньше всех. Эта акция кстати сразу после возобновление работы биржи после перерыва, за 3 дня полностью отыграла военную просадку. Потом скорректировалась вместе со всем рынком, и сейчас делает уже второй более уверенный заход, вполне может получиться. И кстати акция даже полностью отыграла недавнее падение из-за пожара

Минутка политики: США подписала смертный приговор, точнее одобрило присоединение Финляндии и Швеции к НАТО. Ну а Китайцы проводят как выяснилось безпрецендетные учения в которых их ракеты пролетают буквально над Тайванем и падают где-то недалеко от островов Японии, вводя тех в шоковое состояние.

А GS как ни в чем блин не бывало, отмечают что соотношение риск/доходность у китайских акций сейчас снова находится на привлекательных уровнях, правда в банке добавляют что существенно увеличился геополитический риск, да вы че, японцы тоже считают что риски возросли.  Ну а если они не реализуются, то экономика Китая будет восстанавливаться к концу года и китайский рынок имеет потенциал  в 24% посчитали в GS, я же думаю что без какой-то военной заварушки не обойтись и это окажет влияние на рынки. Но есть и положительный момент, UPside это только увеличит!

Всем короткой и прибыльной пятницы!!! И конечно офигенных выходных! Всем ПИС Йо!