Блог им. Bishop

Всё до смешного просто

    • 19 января 2021, 20:29
    • |
    • Bishop
  • Еще
Ради праздного любопытства полазил по сайтам крупных ETF с целью посмотреть почему они все такие молодцы в этом году.

Обнаружил то, что в общем-то и ожидал.

ВСЕ по уши сидят в Тесле, Эппле, Фейсбуке, Майкрософте и далее по списку «коронавирусных бенефициаров».

Портфели различаются только комбинациями этих основных тикеров и всякого остального шлака на «три копейки».

Если посмотреть доходности этих же фондов до 2020 года, то самые лучшие из них просто болтались около индекса.

Как и прежде жду серьёзного обвала, ибо степень всеобщего идиотизма сейчас зашкаливает.
Всё до смешного просто
★2
62 комментария
Жду схлопывания ETF и дальше великая распродажа активов «инвесторов». Ведь известно, что если etf станет банкротом, то все активы при обвале будут проданы и отданы инвесторам. К этому ещё добавьте идиотизм ФРС, который купил мусорные облигации корпораций при обвале весной. А корпорации сделали байбек. Идиотизм зашкаливает. В итоге разумеется стагнация на долгие годы, банкротства, инфляция. В итоге за все заплатит налогоплательщик.
avatar
vemen, пенсионеры тоже заплатят. чем будут пенсионные фонды платить если все активы схлопнутся?
Добрый человек, пенсионные фонды не вкладывают деньги в ETF.
avatar
vemen, при чем здесь etf? по цепочке упадут все активы в т ч  те которые у пенсионных фондов
Добрый человек, разумеется, да.
avatar
Добрый человек, А что, пенсионные фонды в etf сидят?
avatar
Добрый человек, банки тоже схлопнутся, выводить деньги будет некуда:) 
avatar
MoneyHarvester, останется немного -с помощью господдержки выживут
vemen, а есть ли те активы, которые при обвале будут проданы? И кому их можно будет продать при обвале?))
avatar
Алексей, 
ну я немножко куплю.
карпуха
бафет ещё
vemen, опишите, как вы видите процесс схлопывания и банкротства етф провайдеров?
Алексей К [mozg], BlackRock имеет долговые обязательства, думаю, что начнется кризис именно с банкротством компании BlackRock, так как не сможет обслуживать свой долг. Другой вариант ФРС купит облигации BlackRock и не допустит обвала рынка, то это будет большая или даже гиперинфляция доллара, см. денежную массу доллара и её прирост за последний год. Проблема главная в том, что вместо того, чтобы создать рабочие места весной при накачке денег, которую устроила ФРС, корпорации деньги потратили в никуда, на откуп своих же акций. 
avatar
vemen, а вы вообще анализировали BlackRock? или так… где то что то кто то ляпнул, а вы и написали;)
А вас не смущает, что ETF тысячи и не все они на базе Сипы собраны? Есть на голду, трежеря, и тд и тп)Все обнуляться ?
avatar
matroskin, финансовые показатели доступны в интернете. Изучайте
avatar
vemen, да я то их знаю, я у вас спрашиваю вы то изучили? Я бы не сказал, что такое аховое положение у них.Капитал в разы выше долгов, активов также больше обязательств, денежный поток стабилен.Собственный капитал растет, выручка растет, прибыль растет?))Причем дай Бог каждому так)

avatar
matroskin, аховое положение будет при обвале и дальше всё увидим. 
avatar
vemen, а… ясно.ТО есть ляпнули дичь, я спросил, вы отправили изучать, когда я привел факты, то предложили ждать обвала)))То есть сами даже не смотрели))
Логично)Аналитик уровня Бог)))Зачем тогда писать о том, в чем не разбираетесь?(кстати с ETF тоже ляпов много)
avatar
vemen, закредитованность в 15 раз ниже чем у крупнейших банко. Дело дойдет до банкротства блэкрок уже после того как весь мир будет в руинах и до етф никому не будет дела )

Проблема с ростом payout ratio (дивидендов и байбеков) всех компаний не связана с етф и их рисками…
vemen, почему Blackrock должен перестать обслуживать свой долг, он довольно здоровая компания?
avatar
vemen, я даже представить себе не могу, что должно произойти, чтобы обанкротился крупный провайдер ETF.

Разве что 80% (по объему) его клиентов захотят покинуть фондовый рынок совсем или перевести свои бумаги в реестр зачем-то. Никогда такого не было. Но все случается, конечно, когда-то в первый раз. 
avatar
vemen, временами подумываю… инвестирование в etf становится популярным, (возможно люди инвестирующие в etf — это как финансовые камикадзе), когда будет превышен определенный порог кол-ва инвестиций  — что то обязательно произойдет… деньги большинства перейдут к кучке меньшинства )) 
МихаилРостовПапа, так и должно быть. https://smart-lab.ru/blog/671224.php
avatar
vemen, а как может обанкротится етф? давай расскажи нам про это

и как вообще хоть кто то сможет обанкроится при бесконечных деньгах под 0%… ты если захочешь обанкротится специально — просто не сможешь
avatar
ves2010, фонды обанкротятся, а дальше распродажа активов при обвале. 
avatar
vemen, ты просто не знаешь что такое етф… етф это кулек в котором лежит куча конфет… если конфеты сьедят или протухнут то все равно кулек останется

етф это упаковка 
avatar
ves2010, узнай для начала, что станет с ETF, если провайдер обанкротится. А дальше думай, буратино.
avatar
vemen, иди в жбан
avatar
Вечно 0% не будет, так как есть такое понятие, как инфляция. Бум с денежной массой сделали? Вот и будет бум с инфляцией. 
avatar
А есть какой-то сайт, где есть список фондов и того, что они держат?
avatar
Gravizapa, https://etfdb.com/
avatar
Pedro Cardebar, спс. там недостаток, платная выгрузка данных.
avatar
Gravizapa, ну там в описании есть хотя бы общая стратегия инвестирования каждого фонда. а платная да, наверно для ЭТФ которые 'трэчат' другие ЭТФ :) опцион на спред между доходностью смалл-кап этф против больших этф и т.д.
avatar
Там же сидят и некрупные этф, и те кто не этф, и фонды, и банки, и вообще большинство.

писал сегодня на лабе по топ3 видов инвестициям фонд-менеджеров в январе по опросу BoA.

avatar
Изучайте «Великую Депрессию». 

Значительная часть денег, предоставленных банками для покупки акций, шла не напрямую на фондовый рынок, а проходила через брокеров: они выдавали участникам рынка кредиты под залог акций (англ. call loan). И кредитор имел право потребовать погашения долга, если цена акции упадет до цены обеспечения (обычно, от 10 до 50 %). Ряд крупных брокерских контор отказались применять такую схему, но большинство брокеров воспользовалось открывшейся возможностью, позволявшей им получать значительные процент по выданным кредитам. В результате банки-участники могли занимать федеральные средства под 3,5 % и переводить их на рынок, получая 10 % и более. После того как у банковской системы иссякли средства, аналогичные операции стали проводить корпорации: к 1929 году на них приходилось примерно половина от суммы выданных кредитов; так «Standard Oil of New Jersey» ежедневно выдавала ссуды примерно на 69 миллионов долларов, а «Electric Bond and Share» — на более чем 100 миллионов[30][27].

Чем не наше время? Брокеры надеются продать при обвале заложенные акции? В этом году маржинальные ETF уже поставили рекорд. 
avatar
vemen, 
ой.
как похоже на гко 98 года
(или 96? )
vemen, если это так, то это пррррекрасно прррррекрасно)
спасибо, второй раз уже вижу эту инфу
только не понял тогда, просто Бернанке как-то писал, что основная причина краха в депрессию — это кризис ликвидности и основная задача современных монетарных властей не допустить кризиса ликвидности, что он и сделал в 2008 и далее...
получается некоторое противоречие уменя, по вашей информации накачка шла агрессивная, а он пишет, что была нехватка денег..
или нехватка еще большая потом произошла в момент начала краха, а денег печатать, выдавать столько много они уже не смогли?
avatar
Виталий, нехватка произошла, потому что был «золотой стандарт» и деньги налогоплательщиков нельзя было обесценить с помощью эмиссии. Пускай гасят кризисы девальвацией. Фиатным валютам одна дорога — гиперинфляция
avatar
в принтере уже картридж поменяли, рука потянулась к мышке, чтобы кликнуть «печать»…
avatar
тут все ждут, уже полгода как! только раньше ждуны домохозяек ругали, теперь на etf перешли
avatar
В чем идиотизм-то? Мир подсел на АйТи, скоро чтобы пописать сходить надо будет QR-код получить, в таких условиях IT-гиганты что, падать должны что ли?
avatar
MadQuant, там такая каша в голове мама не горюй…
avatar
MadQuant, потому что при втором обвале, хрен, кто выкупит снова. А денег уже не будет, чтобы обслуживать долг. Они могли создать рабочие места, либо создать подушку. Они выкупили акции и взяли ещё кредитов под залог акций. Дальше инфляция, повышение ставок и банкротства. 
avatar
MadQuant, мир подсел на печатный станок, если его чуток приостановить, всем сразу захочется «сходить покакать»
avatar
Ян Карлович, ну вот как остановят — тогда и «будем посмотреть». А пока играет вальс — надо танцевать.
avatar
MadQuant, так в китае или где уже есть такое. бумага бесплатная сральная но чтобы вылезла из устроства куар надо сосканить
avatar
так можно бесконечно ждать
avatar
ДУ FANG ≥ $5к, как показывает история — нет, не бесконечно.
avatar
ДУ FANG ≥ $5к, не бесконечно  но обанкротиться раз 15-20 хватит.
фантазеры, в прошлом году даже плечевые ETF 3x не схлопнулись.
avatar
а если подумать?
  — в чем выражен цена ВСЕХ активов?
  — что происходит с единицей измерения всех активов?
— если все, от *онов до патронов взлетит в цене — почему активы должны обесценится? То есть хлеб вырастет в цене, а коробочка, печатающая деньги (пусть не регулярно) — должна обесценится?
Ну и на закуску: имеем график, допустим СиПи. У него есть линия ноля внизу. Она далеко, веке в 18м. С тех пор ноль в долларах стал положительным, стало быть ось ноля, по идее, надо приподнять вверх на накопленную инфляцию.  Так ли уж все переоценено?
Естественно, страждущие клиенты Робингуда и моськи должны быть ошкурены, и на их панике состояния еще преумножатся. Ну ужас, но не ужас-ужас-ужас)

avatar
Василий ждëт с 2014 обвала
Владимир Иодо, у демуры есть бутыль водки с надписью ртс 300
avatar
ves2010, по нему уже палата в дурдоме скучает
Bishop, нигде не написано про твою позицию. Если ты не в шорте, значит сам боишься и не веришь в то, что пишешь, врёшь себе и нам. Зачем тебя слушать? Если в шорте, так и напиши — столько-то поставил, планирую заработать столько-то. Как у Талеба было что люди, не несущие ответственность за негативные последствия своих решений, «те, кто не ставит шкуру на кон», склонны неверно оценивать ситуацию. В общем балабол ты!
avatar
На Кураже, Зато если угадает, то будет новый пророк.
avatar
На Кураже, полностью с вами согласен.
avatar
Опять бедный фэйсбук вспоминают, да он за год вырос меньше Диснея и Дженерал моторс, а его p/e меньше чем у макдональдса, за что его постоянно в списки пузырей вносят
Gerasya,

его p/e меньше чем у макдональдса

Подумал над этим. Подумал также над мнением людей, которые ставят его в один ряд с Теслой, у которй p/e 1600...

Посчитал ещё раз. В итоге вчера взял немного. Пока +2%. Посмотрим, кто прав.
ЖдуныХдны: активизация. Часть 10. Обнуление.
avatar
по уши сидят в Тесле, Эппле, Фейсбуке, Майкрософте и далее

Вам не кажется, что перечисленные выше компании — довольно разные?
Обнаружил то, что в общем-то и ожидал.

Это закономерно: Всегда можно найти то что ищешь или обнаружить что ожидаешь.
avatar

теги блога Bishop

....все тэги



UPDONW