Мир: попытка №3

Стоило только написать вчера утром, что для реального разворота рынка нужно что-то радикальное и тут же вечером Трамп созванивается с Путиным и они забиваются снова встретиться. Главные тезисы разговора:
— «время для антироссийских санкций не настало»;
— встреча намечается «через две недели или как-то так» в Будапеште.

Разговор состоялся по инициативе российской стороны накануне встречи Трампа и Зеленского в Белом доме. И если шансы на передачу томагавков были и все это обсуждали, то теперь 99%, что этого пока не случится. По аналогии с Аляской — Трамп едва ли захочет эскалировать ситуацию перед очередной возможной мега-сделкой.

Тут наверное есть 2 варианта:
1. Либо Путиным предложено что-то новое, какие-то компромиссы, ведущие к миру, т.к. экономику уже реально приходится начинать выжимать. И выхода из этого кроме сворачивания госрасходов (завершения СВО) или супер дорогой нефти не прослеживается.
2. Либо это снова попытка оттянуть время, чтобы продвинуть фронт ещё дальше. Не даром всё же звонок состоялся прямо за день до потенциальной передачи ракет.
Будем ждать деталей и надеяться на лучшее, как мы уже привыкли.

Что касается рынка, то шансы на остановку огня до 31 марта 2026 на полимаркете взлетели с 25% до 40%. На вечерке случился мощный шортокрыл, поэтому индекс IRUS2 закрыл день впечатляющими +7%. Рынок теперь будет скорее склонен игнорировать негативные моменты вроде инфляции, налогов и прочего, все будут сосредоточены на предстоящей встрече, аналогично Аляске. И теперь уже ставка 16% в следующую пятницу может дополнительно подогреть цену.

Таким образом, краткосрочно мы вновь входим в сверхволатильную эмоциональную фазу. Я рад, что прям перед этой волной удалось затариться ОФЗ. Но среднесрочно думаю пока рано менять взгляд на рынок: всё может сдуться также, как в прошлый раз. Так что акции пока не трогаю (НМТП так и остаётся у меня), а вот ОФЗ я вчера добрал только до 15%, и может сегодня возьму ещё, т.к. в них ситуация более понятная.

Всех с пятницей! 📈

Телеграм: t.me/anti_trend