📉IMOEX -0.8% С завтрашнего дня начинаются выборы президента РФ и глава государства призвал всех граждан принять участие🗳
Я в свою очередь хочу вам напомнить, что будущее фондового рынка во много зависит от этого события, намного больше, чем от различных финансовых показателей🧐

📈Росбанк +22.1% В лидерах роста на фоне возможного объединения с МКПАО «ТКС Холдинг». СД МКПАО «ТКС Холдинг» предложит акционерам рассмотреть интеграцию Росбанка в группу «ТКС Холдинг». Совет директоров «ТКС Холдинга» инициирует внеочередное собрание акционеров для утверждения допэмиссии под приобретение Росбанка, акции которого станут средством оплаты бумаг нового выпуска ТКС. Оценка стоимости кредитной организации будет формироваться исходя из принятых на рынке рыночных мультипликаторов для финансового сектора и независимой оценки. Объем планируемой дополнительной эмиссии будет включать количество акций, необходимых для приобретения Росбанка, а также резерв для осуществления преимущественного права выкупа существующими акционерами. Неиспользованное количество одобренных к выпуску дополнительных бумаг будет аннулировано🚀

📈TCSG — Торгов сегодня нет, но есть важные новости. «ТКС Холдинг» запустит программу buyback объемом до 19 млн акций, может выкупить их до конца 2024г., планирует представить новую стратегию и дивидендную политику до конца 2024г. Банк в IV квартале 2023 года получил 20,7 млрд рублей чистой прибыли по МСФО, что вдвое больше, чем за аналогичный период 2022 года (10,2 млрд рублей)😳
Кстати, торги акциями начнутся 18.03.2024

📈Татнефть ап +1.1% В лидерах роста. Инвесторы ждут публикацию отчётности и рекомендацию дивидендов🤑 

📉НоваБев -2,5% Хуже рынка после публикации отчётности. Компания в прошлом году снизила чистую прибыль по МСФО по сравнению с 2022 годом на 4% — до 8,064 миллиарда рублей🤔

📈Мечел ап +0.9% Снова в лидерах роста на падающем рынке. Акции чувствуют себя очень уверенно и слабые результаты не смогут этого исправить. Если рынок развернётся, то тут вполне могут быть новые максимумы🚀 

📈ММК +0,1% ММК может рассмотреть вопрос о выплате дивидендов на СД в конце апреля. Компания не планирует buyback в ближайшее время, а capex в 2024г составит около $1,25 млрд🤑 

📈ЛЭСК +10% Продолжает лететь вверх на дивидендной ракете, на данный момент див. дох. составляет 28.8%😳

📉ЦМТ -5.5% СД ЦМТ предложил акционерам одобрить дивиденды за 2023г в размере 0,68682891566 руб на 1 обычку  (ДД 4,2%) и 1 преф (ДД 5,6%), отсечка — 3 мая🤔

📉IMOEX -0.5% Индекс находится под давлением на фоне атак беспилотников на НПЗ. Уже начали расти цены на бензин. Биржевая цена Аи-95 превысила 60 тысяч рублей за тонну, Аи-92 подорожал до 48 182 рублей за тонну. В сентябре 2023 года правительству пришлось ввести временное эмбарго на экспорт топлива из-за роста цен😳 

📉Лукойл -1.4% Коммерсант сообщает, что атака беспилотника на Нижегородский НПЗ ЛУКОЙЛа привела к остановке его крупнейшей установки первичной переработки, снизив мощности завода вдвое😔

📉Роснефть -1% После атаки беспилотника, на Рязанской НПК Роснефти были повреждены две установки первичной переработки нефти — АВТ-4 и АТ-6😔

📈АФК Система +3% В лидерах роста на ожиданиях IPO дочек. Сегодня стало известно, что акционеры МТС-банка приняли решение обратиться за листингом акций в ПАО Московская Биржа. Участники рынка ждут аналогичных действий от дочек Системы🤔

📉USDRUB -0.2% Экспортерам могут разрешить полностью или частично отказаться от продажи валютной выручки: 
1 — Компания получает более 50% выручки по внешнеторговым контрактам в рублях.
2 — Если у компании имеются кредиты в валюте, то можно вычесть сумму этой задолженности из объема продаваемой в России выручки🧐

📈Аэрофлот +3% В лидерах роста после публикации отчётности. Не так давно Mozgovik Research повысил рейтинг с «2» до «3» и увидел в акциях спекулятивный потенциал💪 

📉Сургутнефтегаз ап -1.8% Снижается на фоне ослабления доллара🧐 

📈ЛЭСК +10% Продолжает лететь вверх после рекордного дивиденда, на данный момент див. доходность составляет 31,5%🤑

📈Газпром +1.5% В очередной раз показывает фигуру тех. анализа «как я шортистов на стоп отвёз». «Ёжики плакали и кололись, но продолжали есть кактус»😁

Оператор газопровода «Северный поток» подал иск в британский суд к страховым компаниям на 400 млн евро за отказ покрыть ущерб от взрывов на магистрали, пишет газета Financial Times.
Пожелаем им удачи, но верится с трудом😉 

📉QIWI -8.1% Ну вот, мои вчерашние опасения подтвердились. Акционеры QIWI проголосовали против обратного выкупа акций🤷‍♂️

📈USDRUB +1.2% Немного подрос к рублю и оказал поддержку индексу👍   

📈Мечел +3.1% Лучше рынка на фоне роста экспорта угля, перевозка угля стала обладать более высоким приоритетом. Источник “Ъ”  сообщает, что в марте наблюдается рост ставок на перевозки в восточном направлении, так как РЖД пропускает составы с углем🚀

📈Новатэк +1.6% Похоже акцию сильно перепродали. Котировки растут уже 5-й день подряд, за это время акции прибавили более 6%💪

📈ЛЭСК +21.8% СД рекомендовал дивиденды по итогам 1кв 2024г в размере 16 руб/акция (ДД 34%)😳

📉Лукойл -0.2% Отчёт вышел хороший, но акции хуже рынка. Котировки находятся на максимумах, участники рынка фиксируют прибыль😉

📉MVID -4.8% Ещё одна фиксация прибыли на хорошем отчёте. Вчера телеграм каналы разогнали акции перед отчётностью, а сегодня получили прибыль👏  

📉GOLD -0.9% Золото пошло вниз после публикации данных по инфляции в США. Потребительские цены в феврале выросли на 3,2% относительно того же месяца прошлого года. Таким образом, темпы повысились по сравнению с 3,1% в январе. Аналитики в среднем прогнозировали сохранение инфляции на январском уровне, по данным Trading Economics🤔

📉Полиметалл -1.4% BlackRock сократил долю в Polymetal до 4,01%🤔

📉Детский мир -5.1% Остановил рост, причины выстрела пока неизвестны🤷‍♂️

📈IMOEX +0.1% Телеграм канал «Важные истории» сообщает, что правительство планирует поднять налоги. По информации источника, НДФЛ для россиян, которые зарабатывают больше миллиона рублей в год, может вырасти с 13% до 15%. Если доход превышает пять миллионов рублей, то налоговая ставка составит 20%.
Кроме того, планируется повышение ставки налога на прибыль до 25%. 
Рост налогов — это явно негативная новость для всего фондового рынка, которая в первую очередь скажется на дивидендной доходности😔 

📈QIWI +12.9% Котировки растут в ожидании одобрения выкупа акций. Сегодня пройдёт ВОСА на котором будет рассматриваться программа обратного выкупа акций. Ранее компания заявляла, что максимальная цена выкупа на Московской бирже составит не более 581 рублей за одну акцию, а размер выкупа будет ограничен 10% от всех выпущенных акций.
На данный момент выкуп под вопросом, после того как КИВИ (QIWI) Банк подал иск против своих экс-владельцев🤔

📈Детский мир +21.7% В лидерах роста без явных новостей. Есть 2 версии:
1) — Кто-то уже знает цену ликвидации 
2) — Разгон на фоне низкой ликвидности🤷‍♂️

📈HHRU +5.9% Растёт 3-й день подряд после публикации хорошего отчёта. За это время котировки прибавили более 9%💪

📈MVID +5.6% Растёт в преддверии публикации отчётности по МСФО за 2023 год. Дополнительную поддержку оказывают телеграм каналы😉

📉Яндекс -1.5% Yandex N.V., текущая холдинговая компания «Яндекса», приняла решение о подаче заявления о листинге обыкновенных акций МКПАО «Яндекс» на Московской бирже. Соответствующее решение принято 7 марта🧐

📉Сургутнефтегаз ап -1.6% В лидерах падения на фоне слабости доллара. С 26.02.2024 доллар потерял уже почти 3 рубля😔 

📈Сегежа +1.8% Растёт вместе с ценами на фанеру и пиломатериалы💪

📈Мечел +1.8% Снова в лидерах роста, БКС увидел рост производства и продаж в январе 2024 года. Интересно то, что БКС уже прогнозировал рост операционных результатов до публикации отчётности за 2023 год, но эти прогнозы не подтвердились. Посмотрим как будет в этот раз....🤔 

📈POSI +4% Компания анонсировала возможные параметры доп. размещения акций: Positive Technologies  завершает разработку Политики работы с капиталом. В ее рамках компания устанавливает максимальную величину допэмиссии акций в размере 15% на каждый двукратный рост капитализации и определяет объем первого дополнительного выпуска акций — 7,9%. Планируемая дополнительная эмиссия будет единственной в этом году и учитывает рост капитализации за 2023 год. Рост капитализации до 2023 года в этой или последующих допэмиссиях учитываться не будет.

Ранее ожидалось, что допэмиссия составит 25% 🚀

📉RGBI -0.3% Достиг минимумов октября 2023 года. Падение не вызывает удивления, удивление вызывала доходность ОФЗ 11% при ставке в 16%🤷‍♂️   
 
📈IMOEX +0.1% Индекс продолжает потихоньку карабкаться вверх, с 22.02.2024 прибавил более 5.5%💪 

📈CIAN +5% Растёт после публикации хорошей отчётности HHRU. На рынке популярна идея, что HHRU уже сильно вырос, а CIAN растёт следом и должен его догнать🧐 

📈Северсталь +1% Взрыв произошел на металлургическом комбинате в Череповце (Вологодская область). Цепочка производства на ЧМК «Северстали» не пострадала, доменная печь №4 функционирует штатно👍

📉Полиметалл -3% Акционеры Polymetal одобрили сделку по продаже российского бизнеса компании структуре «Мангазея майнинг», но это не помогает котировкам на Мосбирже. К сожалению, история Полиметалла на IMOEX заканчивается😔 

📉Детский Мир -4.2% Акции продолжают снижаться в ожидании ликвидации😔 

ТМК опубликовала отчётность за 2023 год и раскрыла результаты за 2022 год. Давайте подробнее взглянем на обновленные данные компании и посмотрим как они повлияют на оценку потенциала. 

Начнем с данных по продажам👉

Во 2 полугодии 2023 года наблюдается небольшое снижение продаж бесшовных и сварных труб. В целом за 2023 год продажи снизились по сравнению с 2022 годом, но точное снижение неизвестно, так как компания не раскрыла результаты продаж за 2 полугодие 2022 года(на графике расчётные данные).  

Падение продаж вызвано выделением части активов АО «ВТЗ» и АО «ЧТПЗ» по производству труб большого диаметра («ТБД») в форме реорганизации с одновременным присоединением к ООО «ТМК Трубопроводные решения» (ТМК ТР). 

Теперь перейдём к средним ценам реализации👉


( Читать дальше )

📈GOLD +0.6% Новый исторический максимуму, котировки достигли 2 153 долларов за тройскую унцию после заявления Джерома Пауэлла. Глава Федрезерва заявил, что прогресс в движении инфляции в США к целевому уровню Федеральной резервной системы в 2% не гарантирован, в связи с чем снижение процентных ставок придется отложить до тех пор, пока руководство американского ЦБ не будет более уверено в достижении своей цели😳

📈Полюс +3.4% Растёт вслед за ценами на золото💪

📈Новатэк +2.8% Инвесторы откупают перепроданный Новатэк, за прошедший месяц акции потеряли более 11%🤔

📈РусГидро +1.6% Чистая прибыль «Русгидро» по МСФО в прошлом году увеличилась по сравнению с годом ранее примерно на 66,1%, до 32,104 миллиарда рублей, а показатель EBITDA вырос на 43,5% — до 131,473 миллиарда💪

📉QIWI -2.4% Продолжает падать после небольшого отскока. Недавно стало известно, что КИВИ (QIWI) Банк, который находится под управлением АСВ, подал иск против своих экс-владельцев. Похоже оферта по акциям и облигациям под вопросом😳 

📉FIVE -1.3% В лидерах падения, акции растеряли весь рост, который произошёл после включения компании в списки ЭЗО. Участники рынка опасаются, что после редомициляции будет большой «навес акций»🧐

📈Евротранс +9.8%  В лидерах роста, с 22 марта Мосбиржа включит бумаги в индекс широкого рынка, индекс средней и малой капитализации и индекс потребительского сектора🚀 

📉Группа Позитив -1.2% Хуже рынка после публикации предварительных финансовых результатов за 2023 год. Отгрузки выросли на 74% г/г, до 25,3 млрд руб. Валовая прибыль отгрузок составила 23,4 млрд руб., увеличившись на 70% г/г🤔

Мечел вчера опубликовал операционные и финансовые результаты за 2023 год. 
С момента публикации отчетности обыкновенные акции Мечела потеряли более 9%, давайте попробуем разобраться в чём дело и посмотрим какой сейчас потенциал у акций. 

Начнём с операционных результатов

Реализация концентрата коксующегося угля в 4 кв. 2024 г. снизилась по сравнению с 3 кв. 2023 года.


Это не вызывает удивления, так как исторически реализация в 4 кв. практически всегда была меньше чем в 3 кв.

Реализация Кокса в 4 кв. 2023 г. подросла по сравнению с 3 кв. 2023 года.


( Читать дальше )

📈USDRUB +0.6% Сегодня на Мосбирже творились странные дела, доллар с расчётами завтра снижался (USDRUB_TOM), а доллар с расчётами сегодня вырос выше 100 рублей(USDRUB_TOD)! Единственная версия которая может объяснить происходящее👉Кто-то ждёт санкции на НКЦ и боится не успеть купить доллары😳

Напомню, что 23.02.2024 ожидается новый пакет санкций от США, а 24.02.2024 будут санкции от ЕС. Интересно также то, что наличный доллар сегодня можно купить дешевле чем на бирже. Прямо сейчас обменники продают наличный $ по 94,60 руб😉
Интересно, а санкции на НКЦ опять откроют возможность для покупок доллара по 60?😁 

Возможно санкций не будет и кто-то просто решил подстраховаться. В пользу этой версии говорит относительно небольшой рост USDRUB_TOD к концу торговой сессии🤔 

📉Новатэк -2.4% Великобритания включила в санкционный список ООО «Арктик СПГ 2», а также ее главу — Олега Карпушина🧐

📉QIWI -4.4% Продолжает снижаться после отзыва лицензии у QIWI банка. Вчера на вечерней сессии был уверенный рост, похоже отвезли шортистов на стоп🤔  

📉ЕМС -3.6% Инвесторы не оценили продажу компании менеджменту👉Акционеры компании «Юнайтед Медикал Груп», включая Игоря Шилова, продали контрольный пакет акций компании ЕМС ее менеджменту. Новыми владельцами стали генеральный директор Андрей Яновский, финансовый директор Дмитрий Шмелев и директор по персоналу и организационному развитию Светлана Миклуха🧐

📈IMOEX +0.2% Индекс приостановил падение, но пока рост не выглядит слишком уверенным. К сожалению, рост USDRUB_TOD никак не отражается на индексе, так как акции торгуются с расчётами T+1😔

📈Алроса +1.1% Импорт алмазов в Индию в январе резко вырос г/г, экспорт бриллиантов на 13% ниже - (Gem & Jewellery Export Promotion Council, GJEPC)👏

📉Полиметалл -0.6% Притормозил падение после сообщения о том, что компания не намерена инициировать делистинг с Московской биржи👍

📈Мечел ап +0.6% Очень сильная бумага, растёт на слабом отчёте против рынка. Не удивлюсь, если скоро здесь будут новые максимумы🚀 

📉ПАО «АГ Кристалл» - IPO прошло успешно для компании и не очень успешно для тех кто купил. Торги открылись падением, в моменте котировки опускались ниже 7.7 руб. (-18,9%)😔

Настало время разобрать крупнейшего производителя стальных труб в России — ТМК.
За 2023 года акции прибавили более 140%, а в моменте рост составлял более 236%. Давайте попробуем разобраться что происходит в компании и оценить потенциал роста. 

Начнём мы с операционных результатов


В 2020 году было существенное падение продаж в связи с эпидемией коронавируса.

По результатам 1п 2023 года на бесшовные трубы пришлось 82% продаж и 18% на сварные трубы.


( Читать дальше )