Блог им. smoketrader

Ликбез: анализируем отчетность банков 3.

Давайте немного поговорим о теории (чтобы лучше понимать мои обзоры по банкам)...

На основе чего строится математическая оценка структуры баланса:

Значения обязательных нормативов (вес 4):

  • Н1.1 – норматив достаточности базового капитала банка
  • Н1.4 – норматив финансового рычага
  • Н2 – мгновенная ликвидность
  • Н3 – текущая ликвидность
  • Н4 – долгосрочная ликвидность
  • Н7 – Максимальный размер крупных кредитных рисков

Качество активов (вес 1-3):

  • Коэффициент качества кредитного портфеля
  • Коэффициент эффективности использования активов
  • Анализ «тяжести» кредитного портфеля
  • Валютная составляющая кредитного портфеля
  • Доля просроченных ссуд
  • Коэффициент соотношения высоколиквидных активов и привлеченных средств

Качество пассивов (вес 2):

  • Коэффициент зависимости от привлеченных МБК
  • Коэффициент стабильности ресурсной базы
  • Коэффициент стабильности клиентской базы
  • Коэффициент структуры привлеченных средств

Позиция на рынке МБК – отдельный показатель (вес 2).

Прибыльность (вес 1-2):

  • Коэффициент рентабельности активов
  • Коэффициент рентабельности капитала
  • Динамика изменения размера нетто-активов

 

Это «базовая» оценка структуры баланса, которая в результате дает определенную цифру, которая ложится в отчет по структуре.

По сути все банки можно условно разделить на 3 группы: где 1я (нормально) имеет 3 градации: лучше, нормально, хуже; 2-я группа – среднее фин.положение и 3я – плохое.

Исторически, среди тех банков, за которыми я слежу — наблюдается 2 группы. Нормальное и среднее финансовое положение. Причем, большинство внутри первой группы консолидируются в районе показателя нормально-хуже. 2-я группа – близка к границе с 1-й группой.

Обязательные нормативы имеют больший вес в оценке. Они делятся на: системные и технические.

Системные несут высокий риск для продолжения деятельности. Длятся несколько дней-месяц.

Технические – «привлекают» негатив, но не несут прямой высокий риск. Длятся 1 – несколько дней. Связаны в основном с: ошибками по операциям МБК, приходом/уходом крупного клиента и т.д.

Важно! Санируемый банк может нарушать любые нормативы.

Периодические нарушения банками одних и тех же нормативов, даже, если это похоже на «техническое» нарушение – признак скрытых системных проблем.

Н1; Н1.1; Н2 и Н3 – несут системный риск при приближении значений к пороговым.

При нарушении норматива могут быть санкции со стороны ЦБ РФ вплоть до отзыва лицензии.

Почему в методике оценки я смотрю на Н1.1, а не Н1? Н1 это критический показатель, после нарушения которого идет отзыв. Н1.1 – более показателен в этом случае. Он может иметь отрицательную динамику при более стабильном Н1. 

Что такое банк? Это баланс активов и пассивов.

Основа анализа – анализ этого баланса.

Анализ ликвидности – показатели:

  • Н3, ЛАТ/ОВТ, Активы до 30 дней/Пассивы до 30 дней,
  • Н2, ВЛАкорр/ЧООДС.

Коэффициенты рентабельности активов, капитала и т.д. – это все уходит на второй план относительно ликвидности и качества активов.

Что включает в себя базовый анализ:

  • ЛАТ/ОВТ; А30д/П30д, Н3.
  • Высоколиквидные активы (ВЛА), ВЛА с дисконтами и корректировками (ВЛАкорр)
  • ВЛАкорр/Чистый ожидаемый отток денежных средств (ЧООДС)
  • Обязательства до востребования + срочные обязательства – суммарные обязательства
  • Кредитный портфель и просрочка по нему, обеспечение по выданным кредитам
  • Баланс и математическая оценка структуры
  • Нетто-активы и их динамика
  • Концентрация отдельных статей в составе ликвидных активов до 30 дней
  • Нетто-МБК (размещение vs привлечение), отдельные статьи по МБК, оборот по МБК.
  • Капитал банка (000 ст. в 123форме) и суборд в капитале.
  • Выданные банковские гарантии (91315П), отношение к капиталу.
  • Вложения в: негосударственные ценные бумаги, в государственные ценные бумаги.
  • Средства на р.с. и к.с.
  • Прибыли и рентабельность активов.

Дополнительный анализ:

  • Остатки и обороты по 407 счету (счета негосударственных организаций)
  • Остатки и обороты по 42102 счету (депозиты негосударственных коммерческих организаций на срок до 30 дней)
  • Остатки и обороты по к.с. в ЦБ РФ
  • Депозиты Физлиц их динамика
  • Нестабильные средства ФЛ и ИП (входит в расчет ЧООДС)
  • Анализ рыночного риска: вложения в ценные бумаги, переоценка ценных бумаг, уровень обесценивания, коэффициент риска по обязательствам до погашения.
  • Динамика остатков по облигациям: иностранных государств, банков-нерезидентов, корпоратов-нерезидентов, ОБР/ОФЗ, корпоратов, банков.
  • Переданные в РЕПО – облигации и акции


Пример:
Ликбез: анализируем отчетность банков 3.

Важно помнить:

  • При банкротстве банка ЮЛ попадают в 3ю очередь (а иногда и дальше)
  • Возмещение 3-й очереди — 2% (исторически)
  • Максимальное возмещение 1,4 млн. на вкладчика (но там есть еще варианты по эскроу и т.д.)
  • Дробление крупного вклада перед отзывом — возможно, но может быть оспорено Конкурсным Управляющим
  • Депозиты и кредиты НЕ неттингуются при дефолте банка
  • Если у банка отозвали лицензию платить кредит в АСВ и далее — обязательно

 

★11
14 комментариев
интересная информация, спасибо. Бывают случаи, что бы не нарушать нормативы банки делают фиктивные сделки и в ЦБ уходят красивые отчеты, например, договорные конверсионные операции (покупка/продажа), которые меняют рублевую/валютную позицию банков, есть даже фирмы, которые зарабатывают на такой деятельности (помогать банкам править отчетность) Но такие факты вскрываются уже после отзыва лицензии у банка.
avatar
Автор написал много букв, но забыл дать ссылку, где смотреть ежемесячные  значения нормативов по всем банкам РФ - http://cbr.ru/fmp_check/

Например, отчеты банка Тинькова  - http://cbr.ru/banking_sector/credit/coinfo/?id=450000562


avatar
$100, аффтор про ЭТО писал здесь:
smart-lab.ru/blog/537609.php
и
smart-lab.ru/blog/554958.php

На то и есть «дерево» и раздел «Ликбез»...

avatar
основное для меня по банкам -кто акционеры, есть ли у них реальные активы и  деньги, или только проекты, а потом уже отчетность и главное рейтинг, МБК, Н1, вложения в высоколиквидные  ценные бумаги и валюту ОФЗ, и размер ден средств физлиц, короче можно ли успеть выскочить за 3 дня  после черного лебедя 
avatar
Атласов Михаил, а где Вы акционеров-то смотрите??

Единственный более-менее полный ресурс, который я видел — Moody's Analytics по цене 10килобаксов в месяц. Вот там да — видна полная структура беников...

avatar
Smoketrader все покрыто мраком, одни оффшоры, хотя уже мало осталось частных банков 
avatar
Атласов Михаил, у оч.многих конечные беники — звездно-полосатые…
avatar
Smoketrader, ага ашкенази и сефарды 
avatar
www.banki.ru/banks/ratings/?BANK_ID=194275

А я советую смотреть Банки ру.

Все понятно и доходчиво. Именно на основе анализа информации с этого сайта я в свое время настойчиво (еще за год) намекал про Гуту.



avatar
Eactrade, склянки ру… вообще не доходчиво..

Самый простой - http://kuap.ru/banks/1978/balances/
Тоже хороший вариант - https://www.bankodrom.ru/bank/moskovskij-kreditnyj-bank/
Сложно, но интереснее - https://analizbankov.ru/bank.php?BankId=moskovskiy-kreditnyy-bank-1978


avatar
ну втб 24 только недавно закончил обьединение счетов с гуты
avatar
Smoketrader, а с какой целью Вы проводите столь детальный анализ банковской отчётности?
Воронов Дмитрий, размещаем депозиты, выпускаем и принимаем банковские гарантии — поэтому надо изучать отчетность и предвидеть проблемы по всем банкам-контрагентам.
avatar
Хватит слов, видео в студию! ))
И побольше диаграмм.
avatar

теги блога Smoketrader

....все тэги



UPDONW