Вводная к открытию недели

Сектор ИИ рухнул на прошлой неделе.
Первыми упали НЕОклауды на победе демократов на посты губернаторов в ключевых для строительства ЦОД штатов.
Но отвесное падение фондового рынка США (и не только США) началось с заявления демократа Конгресса США о том, что в первый день работы нового Конгресса «необходимо приостановить разработку передовых систем ИИ, регулировать эту вышедшую из-под контроля отрасль и запретить искусственный сверхинтеллект».
Никакая логика о том, что Трамп ветирует любые подобные законопроекты не приходила в голову управляющим, ликвидация позиций в среду и четверг была ошеломительной.
Очевидно, что развитие ИИ при Трампе не остановится, заказы и подписанные контракты обеспечат рост минимум на пару лет.
Но сначала рынок должен переварить свои страхи, включая историю СЕО Nvidia Хуанга с китайской шпионкой.

По Ирану США на распутье.
Трамп утверждает, что не будет атаковать Иран пока идут переговоры, а они идут хорошо по его мнению.
Вице-президент США Вэнс против атак по Ирану, но госсекретарь Рубио считает, что переговоры с Ираном оказались безрезультатными, ибо требования Ирана просто неприемлемы.
При этом Конгресс США может объявить импичмент министру войны США Хегсету на этой неделе.
Иран и Израиль готовятся к атаке, к 20 числам ноября на Ближний Восток прибудут необходимые силы США.
В лучшем случае администрация Трампа сама понимает планы по Ирану, в худшем это разброд и шатание без определения стратегии.
Единственным явным плюсом является то, что президент Израиля Герцог поручил лидеру оппозиционной партии «Яшар» Айзенкоту сформировать правительство, шансы договориться по Ливану и Газу в рамках соглашения с Ираном выросли.

На предстоящей неделе по плановым событиям в центре внимания будут отчеты по инфляции США за октябрь.
Чиновники администрации Трампа заявили, что динамика инфляции в октябре станет ключевой в решении ФРС по ставке на заседании 9 декабря.
Первостепенное значение для ФРС имеет инфляция цен потребителей, но она выйдет только по месяцу, ибо BLS из-за шатдауна в 2025 году не публиковала отчет CPI за октябрь.
Ожидается снижение инфляции CPI США по месяцу из-за снижения цен на бензин, но округления могут сыграть злую роль.
ФРС хочет видеть рост базовой инфляции CPI не более 0,2%мм для констатации замедления тренда, но динамика в секторе услуг важна для принятия решения по ставке.
Инфляция PPI США будет опубликована по месяцу и году в пятницу.

Отчеты компаний США за 3 квартал продолжат влиять на аппетит к риску, но на открытии Nvidia тянет вниз рынки.
Результаты аукционов ГКО США могут оказать влияние на настроения.

По ВА/ТА:
— Евродоллар.
Проект двойного дна превратили в тройное дно.
Для начала отработки необходимо закрепление над шеей паттерна, а оно будет в случае замедления темпов роста инфляции CPI США.

— Насдак100.
Ключевой вопрос: будет ли перелоу перед разворотом вверх.
ВА с небольшим перевесом за изначальное перелоу, но решение за ФА.

Ключевые ФА-события предстоящей недели:
— Понедельник:
Отчет по инфляции Китая.
Индекс доверия инвесторов Еврозоны Sentix.
Выступление главы ВоЕ Бейли, 20.25мск.
Аукцион 3-летних ГКО США.
— Вторник:
Трехсторонние переговоры России, США и Украины в Абу-Даби.
Торговый баланс Китая.
Еженедельный отчет ADP по занятости в США.
Инфляция цен потребителей США.
Аукцион 10-летних ГКО США.
— Среда:
В США День ветеранов, закрыт долговой рынок.
— Четверг:
ВВП Британии.
Недельные заявки по безработице в США.
Продажи жилья на вторичном рынке США.
Аукцион 30-летних ГКО США.
— Пятница:
Саммит лидеров ЕС.
ВВП Еврозоны за 3 квартал.
Инфляция цен производителей США.