🐇 Почему лиса остаётся голодной.

Ставку снизили — а акции падают. Рубль пытается ослабнуть, и много уважаемых людей во власти говорят, что ему «надо» ослабнуть до 100. А дорогие ОФЗ продолжают расти — будто впереди не бюджетные дыры, а спокойствие и порядок.

Всё это начинает напоминать старую историю про «умную» лису и «глупого» зайца. Которого лиса, как ни старается, поймать не может.

Лиса — умная. Намного умнее зайца. У неё всё по классике: стратегия, наблюдение, знание повадок. Она высчитывает, выжидает, просчитывает. Но заяц всё равно уходит.

Почему?
Потому что заяц — это хаос в чистом виде. Он не знает, куда побежит. Он и не планирует. Он просто… бежит. Влево, вправо, через ёлку, под корягу. Заяц не знает куда побежит. А раз заяц не знает, то и лиса просто не может это просчитать.

📈 Заяц — это рынок.
🦊 Лиса — это мы. Инвесторы и спекулянты.

Мы все вооружены кто чем. Таблицами, моделями, отчётами ЦБ, процентами и графиками с цветными линиями и стрелками. А рынок берёт — и делает кульбит.

Вспомните:
📉 Помните 2022 год? Рынок рухнул — а летом вдруг пошёл вверх, несмотря на санкции и отток капитала.
📉 Или мобилизация, которая снова опрокинула котировки.
📈 Или 2023-й, когда девелоперы, которых «хоронили», начали обновлять максимумы, потому что у людей просто не было куда вложить деньги.
📉 Или 2024-й, когда рынок ОФЗ падал при ставке 16%, а в 2025-м растёт при ставке 18%.
И это лишь маленькая часть таких кульбитов.

Кто из нас ждал рубль в конце 2024 ниже 80? Есть? Если думаете ответить «Да, я ждал!», то вы либо озолотились, либо сами себя обманываете.

Вот это и есть заяц — хаотичный и непредсказуемый. Хотя задним числом всё кажется логичным.

Вывод?
Быть умным — мало.
Быть уверенным в модели — ещё хуже.
Но из этого всего можно сделать простые выводы:

(1) Дисциплина и рамки.
З̷а̷я̷ц̷ Рынок часто непредсказуем, но мы — нет. У нас должна быть стратегия и лимиты.

(2) Система. 
У трейдера — риск-менеджмент: он умеренно теряет, когда не прав, и отлично зарабатывает, когда прав.

(3) Рост кэшфлоу.
У дивидендного инвестора — стабильный поток выплат на уровне портфеля, даже если отдельные компании временно приостанавливают дивиденды, диверсифицированный портфель продолжает генерировать кэш.

(4) Отказ от «хрустального шара». 
Никто не угадает рынок всегда. Побеждает тот, кто умеет адаптироваться.

Поэтому, если снова захочется понять, «куда всё пойдёт» — вспомните лису. Она всё просчитала. Была готова. Знала лес, знала правила… Но заяц то этих правил не знал )

Так что пока рынок падает, не надо грустить, лучше побайзедипить по инструкции 😉

---
Я частный инвестор, автор телеграмм канала «Ричард Хэппи», Бесплатного курса по облигациям и стратегии автоследования «Рынок РФ» и «ОФЗ/Корпораты/Деньги». Написанное не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией

---

Данная публикация является личным мнением автора. Мнение владельца сайта может не совпадать с мнением автора.