В связи с санкциями на РФ, цена природного газа во всем остальном мире существенно выросла.

☝️А азотные удобрения производятся с помощью газа и соответственно, во всем мире, кроме России себестоимость производства азотных удобрений выросла.

У наших производителей себестоимость осталась той же, что дало им серьёзное конкурентное преимущество на мировом рынке.

Именно поэтому Фосагро и Куйбышевазот торгуются гораздо выше уровней до СВО.

Самое главное, что сверхприбыль эти 2 компании вложили в увеличение производства.

❗ Но Фосагро, в силу своих размеров, уже не может так активно увеличивать производство, так быстро, как это делает Куйбышевазот, и не пытается это делать:

👉 Если Фосагро выплачивает дивиденды в размере от 50% от ЧП (чистой прибыли), то Куйбышевазот – 30% от ЧП.

Фосагро уже скорее дивидендная компания, а Куйбышевазот – компания роста 🤷‍♂️

Брал я в долгосрочный портфель эту акцию 3 мая 2022 года по 204₽.

Развития у МТС уже давно нет. Идея была в ежегодном получении больших дивидендов. От нашей средней цены мы летом получили 17% дивами.

❗❗ Компания долгие годы платила дивиденды в долг и все сопутствующие расходы покрывала за счёт повышения тарифов.

Но в октябре этого года ФАС предписал МТС понизить тарифы: ведомости

Набиуллина уже заявила, что на ближайших заседаниях повысит ставку. Компании станет дороже обслуживать огромный долг.

«Вот ты говоришь всё время про стратегию, Олег, а как её придумать-то?)» — время от времени мелькает у меня в комментариях.

Рассказываю и показываю на своем примере:

👉 Ничего супер-сложного. Начните с определения того, кто вы вообще на рынке? Долгосрочный инвестор, среднесрочный спекулянт, или краткосрочный трейдер?

Дальше, уже с пониманием этого, просто записывайте все правила и закономерности, которыми вы руководствуетесь при торговле на рынке. К примеру:

– не беру одну позицию более, чем на 15% от депо.

– не пользуюсь плечами.

– не шорчу.

– прежде чем войти в позицию, анализирую ситуацию в секторе компании.

☝️Это и есть процесс формирования стратегии.

Когда стратегия готова, вам нужно протестировать её на небольших деньгах. Не нужно кидаться и сразу раскидывать весь депозит по компаниям, возьмите

Мне очень интересна эта компания в долгосрок.

Будем честны. Цены на товары и услуги первой необходимости в РФ растут быстрее зарплат. Население постепенно беднеет.

☝️В связи с чем очень актуален Fix Price с его низкими ценами.

Вроде как и у компании всё отлично. Новые магазины открываются, все фин. показатели растут, долг в норме.

❗ Но! Фикс прайс совсем недавно вышел на IPO, а как мы все знаем, цель IPO в России – продать свою компанию в разы дороже, чем она стоит на самом деле.

И у них это вполне получилось! Компания вышла на биржу с P/E 21 пункт🤬😂

👉На сегодняшний день акция упала в 2 раза и P/E составляет уже 13,5. Однако не забывайте, что бумага – ГДР. Рынок должен за это тоже давать дисконт, его сейчас нет.

КОРОЧЕ ГОВОРЯ:

В понедельник мы увидим открытие большим гэпом вниз. Это очевидно.

У меня есть позиция по Тиньку на 8% от среднесрочного депо. И уже в понедельник она будет в минусе от 5 до 7%.

👉 Такое бывает, Друзья. Косяки есть у всех, так как форс-мажоры происходят. Без этого никак.

❗❗ Главное, что я готов к форс-мажорам. 50% портфеля у меня лежит в кэше, и о его необходимости говорил не раз и не два.

В убыток продавать не буду, так как стратегия не позволяет этого делать. Стратегия здесь: smart-lab.ru/blog/860962.php

Когда вы фиксируете убыток, всеми любимый сложный процент начинает работать против вас. Наглядно:

Если вы потеряете 40% капитала, вам нужно будет заработать 66%, чтобы этот убыток отбить.

Алроса упала на этой новости 24 числа на 2.5%.

Если кто не в курсе, мы держим с подписчиками тг-канала Алросу в среднесрочном портфеле.

🛑 Запад и до эмбарго почти не покупал алмазы у Алросы, компания с начала СВО начала переориентацию на другие рынки (Индия, Китай и тд).

Однако те, кому надо, купят алмазы у той же самой Алросы, только через третьи страны, к примеру, Турцию.

☝️Поэтому супер негатива в этой новости я не вижу от слова совсем, как и рынок, акция упала всего на 2.5%. Да, неприятно, но не смертельно.

Вместе с рынком Алроса в любом случае вырастет (а рынок будет расти). К тому же конвергенция на недельках никуда не делась, а только усилилась.

Я давно держу ее в долгосрочном портфеле, хоть многие и считают бумагу мусором.

☝️На самом деле это далеко не так. И вот почему:

Башнефть очень недооценена, и причиной тому являются дивиденды. Див. политика компании предполагает выплату в размере 25% от чистой прибыли по МСФО.

Так вот, эти 25% в 2022 году составили 117₽ на одну привилегированную акцию при цене в 780! 15% годовых от текущей!

Но стандартно все компании на РФ рынке платят 50% от ЧП. Башнефть – компания государственная, бюджету сейчас нужны деньги, и, я думаю, уже за 2022 год они могут заплатить 50%.

❗❗ Тогда доходность может составить 30% годовых! Если рынок увидит такую доходность, то переоценит акцию к 1000-1200₽.

ИТОГ:

Сидим, получаем дивы в 2 раза больше банковского вклада, так ещё и имеем перспективу переоценки актива в ближайшие годы на 30-50%. 😉

👉 Недавно пробили нисходящий тренд и буквально пару дней назад провели его ретест. Техническая картина абсолютно точно указывает на рост.

❗❗ Нефтянка очень сильно перепродана. Нефть мы стали продавать на 20% дороже в пересчёте на рубли, нефтяные компании не выросли.

При этом в данном секторе у многих компаний сформированы конвергенции.

Так что я придерживаюсь мнения, что рынок будет расти! Цель по индексу: 2350 (EMA 200). Держу среднесрочные позиции.

Оставайтесь в этом блоге и получайте обзоры компаний, обучающие посты и грамотную аналитику абсолютно бесплатно! ❤

Если еще не подписаны — подписывайтесь!

☝️Последний месяц рынок стоил дорого, сейчас существенно охладился, и бумаги пришли на интересные уровни. Например, – Инарктика!

Я держу её в долгосрочном портфеле и вот почему:

❗❗ В 22 году в связи с санкциями почти весь импорт красной рыбы в РФ прекратился. Чили, Фарерские острова перестали поставлять нам рыбу.

Тогда у Инарктики появилась возможность захватить освободившуюся часть рынка, и она ей пользуются.

Компания выкупает новые производства, сейчас собирается строить свой смолотовый завод. В общем, развивается контора, при этом еще и наращивает дивы!